(Блумберг) -- После повышения медвежьих ставок на одном из самых продолжительных периодов за последние годы продавцы коротких позиций вынуждены сбрасывать акции во время лучшего двухдневного ралли акций с апреля 2020 года.
Больше всего читается в Bloomberg
Маск возобновляет заявку Twitter на сумму 44 миллиарда долларов, стремясь избежать судебного разбирательства
Умирает Лоретта Линн, Дочь Шахтера И Королева Страны
Илон Маск вызывает возмущение в Украине, опубликовав в Твиттере свой ‘Мирный’ план
Байден и Кисида осуждают запуск Северокорейской ракеты над Японией
Короткие позиции по акциям снижаются в ходе лучшего двухдневного ралли с 2020 года: Рынки закрываются
Индекс S&P 500 вырос более чем на 2,5% вторую сессию подряд на фоне спекуляций о том, что мировые центральные банки могут смягчить свою агрессивную политику, чтобы избежать серьезных финансовых последствий. В центре ралли находятся акции с наиболее короткими позициями, как отслеживает Goldman Sachs Group Inc., которые во вторник подскочили почти на 6% в целом, что привело к убыткам для тех, кто сделал ставку против них.
Этот всплеск причиняет острую боль профессиональным спекулянтам, которые увеличили короткие позиции в прошлом месяце, когда S &P 500 упал до новых минимумов медвежьего рынка. В течение 11 сессий подряд до четверга хедж-фонды, отслеживаемые Morgan Stanley, увеличивали короткие позиции по отношению к биржевым фондам, в результате чего их общая подверженность риску акций достигла 13-летнего минимума.
Возвращение акций после того, как S & P 500 пережил худший сентябрь за два десятилетия, также является головной болью для фондов, основанных на правилах, которые увеличили медвежьи ставки на акции, поскольку волатильность резко возросла, а рынок потерял импульс. Последователи тренда, такие как советники по торговле сырьевыми товарами, например, на прошлой неделе увидели, что их позиции по акциям приближаются к минимуму, наблюдавшемуся в разгар глобального финансового кризиса 2008-2009 годов, показывают данные JPMorgan Chase & Co.
“Короткие позиции остаются экстремальными - от CTA до хедж-фондов”, - сказал Эндрю Бреннер, глава международного подразделения с фиксированным доходом в NatAlliance Securities. “Это может измениться на разворот во вторник, но на данный момент риск, учитывая большую короткую базу, выигрывает”.
В то время как короткие продажи помогли скептикам, таким как хедж-фонды, лучше себя чувствовать во время медвежьего рынка 2022 года, они иногда становились источником стресса, когда внезапный рост акций приводил к сжатию. Предсказать, когда произойдет раскрутка, практически невозможно, поскольку изменения в политике в таких странах, как Великобритания или Австралия, стали одним из катализаторов движения рынка.
На данный момент хедж-фонды и CTA, похоже, неправильно рассчитали рыночный момент. Но они не единственные. Отскок акций также наносит ущерб розничным инвесторам, которые, по оценкам JPMorgan, в прошлом месяце больше всего вложились в отдельные акции по данным за 2015 год.
Больше всего читается в Bloomberg Businessweek
Миллионы в криптовалюте исчезли, пока агенты беспомощно наблюдали за происходящим
Pfizer необходимо доказать, что она готова отказаться от Covid-19
Профсоюз лобстеров штата Мэн указывает путь для организации работников концертной экономики
Крупная фармацевтическая компания претендует на приз в размере 55 миллиардов долларов за более безопасные препараты для разжижения крови
Неудержимый Доллар Сеет Хаос Повсюду, Кроме Америки
©2022 Блумберг Л.П.
>