(Блумберг) -- Скандал с бухгалтерией в розничной сети Americanas SA становится личным для бизнес-элиты Бразилии, когда миллиардеры сталкиваются в суде с растущими потерями на рынке.
Больше всего читается в Bloomberg
Microsoft сократит рабочие места инженеров на этой неделе, поскольку увольнения становятся все более масштабными
Apple откладывает AR-очки, планирует более дешевую гарнитуру смешанной реальности
Инвесторы стремятся привлечь 20 миллиардов долларов из Основных фондов недвижимости
Население Китая сокращается впервые с 1960-х годов в результате сейсмического сдвига
Ларри Финк говорит, что повествование ESG Стало Уродливым, Личным
Banco BTG Pactual, контролируемый председателем Андре Эстевесом, обвиняет самого богатого человека Бразилии Хорхе Пауло Леманна и его давних деловых партнеров из выкупающей компании 3G Capital Inc. в причастности к “крупнейшему мошенничеству на рынках капитала Бразилии”, согласно судебному иску.
Это далеко от 2012 года, когда Эстевес в интервью назвал Леманна наставником, приписав ему внедрение меритократии в банковскую отрасль страны.
Раскрытие на прошлой неделе 20 миллиардов реалов (3,9 миллиарда долларов) в бухгалтерских “несоответствиях” в Americanas вызвало распродажу, которая стерла почти 85% его рыночной стоимости за три торговых дня. Раскрытие информации удвоило обязательства компании, которую на протяжении 40 лет поддерживали Леманн, Марсель Теллес и Карлос Альберто Сикупира. Кредиторы, включая BTG, поспешили в суд в преддверии ожидаемого объявления о банкротстве.
Поддерживаемый Lemann ритейлер потерял 77% после ухода генерального директора, разрыв в 4 миллиарда долларов
BTG заявила, что трое богатейших людей Бразилии, совокупное состояние которых составляет 35 миллиардов долларов и которые “помазаны как своего рода полубоги ”хорошего" глобального капитализма, пойманы с поличным в кассе того, что с 1982 года является одной из основных компаний трио", согласно материалам суда.
Леманн, Сикупира и Теллес не ответили на сообщения с просьбой прокомментировать подачу заявки. BTG отказалась от комментариев, помимо подачи заявки.
‘Несоответствия’
Хотя Americanas заявила, что все еще оценивает масштабы недостатков в бухгалтерском учете, ее раскрытие информации инвесторам пока подразумевает, что она неверно представила цифры, связанные с финансированием долгов перед поставщиками, а также ошибочно вычла проценты, выплаченные кредиторам, из своих обязательств. Эта практика имела два эффекта: она искусственно увеличивала прибыль и сокращала заявленные обязательства.
Проблема уходит корнями в прошлое, заявил в четверг паникующим инвесторам уходящий в отставку главный исполнительный директор Серхио Риал. Бывший глава бразильского подразделения Santander SA оставался на работе менее двух недель, объявив о своем уходе вместе с обнаружением “несоответствий”.
Основанная в 1929 году, Americanas является одним из старейших и наиболее знаковых ритейлеров в Бразилии. Ее падение может негативно сказаться на крупнейшей экономике Латинской Америки: у компании около 3600 магазинов в более чем 900 городах, более 5000 поставщиков и 40 000 сотрудников.
Репутация трех 3G-миллиардеров, которым принадлежит около 31% бизнеса, тоже может пострадать. Трио удерживало контроль над Americanas в течение десятилетий до реструктуризации 2021 года, в ходе которой они были разбавлены. Сын Сикупиры и Леманна, Пауло Альберто, входит в совет директоров Americanas, представляя акционеров. Председатель фирмы Эдуардо Саггиоро Гарсия является партнером и генеральным директором LTS Investments, семейного офиса Lemann, Sicupira и Telles.
Кризис в Америке поразил 3 миллиарда миллиардеров после дыры в 4 миллиарда долларов
В пятницу американцы получили защиту от кредиторов в суде Рио-де-Жанейро. Корректировки с учетом искажения отчетности могут привести к нарушению фирмой условий соглашения, что может привести к досрочному погашению долга в размере почти 40 миллиардов реалов, говорится в решении суда. Americanas также сообщил суду, что некоторые кредиторы начали запрашивать и забирать активы, в том числе более 1,2 миллиарда реалов от BTG.
Решение суда, которое также запрещает замораживание активов или арест, помогает подготовить фирму к подаче заявления о банкротстве, которое рейтинговые компании считают вероятным, если компания не заключит сделку с кредиторами.
“Цель состоит в том, чтобы обеспечить надлежащую защиту Americanas Group, одновременно ища вместе со своими кредиторами жизнеспособную альтернативу в свете графика погашения ее финансовых долгов”, - сказал Жуан Герра, новый генеральный директор фирмы, в заявлении от 13 января.
Запрос о защите застал банкиров врасплох и подтолкнул BTG к действию. В минувшие выходные банк подал ходатайство об отмене этого решения, которое судья отклонил. BTG подала апелляцию в высшую палату государственного суда Рио-де-Жанейро во вторник, а также начала арбитражный процесс, утверждая, что она потребовала 1,2 миллиарда реалов, причитающихся до решения о защите от 13 января.
Bank of America и Banco Votorantim также обжаловали охранный ордер, сообщила в понедельник газета O Globo.
Трио 3G сообщило совету директоров Americanas, что они планируют продолжать поддерживать компанию, согласно нормативной документации. Они предложили кредиторам вливание реального капитала в размере 6 миллиардов долларов на переговорах в пятницу, сумма, которая была сочтена слишком низкой, по словам людей, знакомых с этим вопросом. Кредиторы запросили более 10 миллиардов реалов, сообщили люди, добавив, что переговоры, как ожидается, возобновятся на этой неделе.
В понедельник Americanas наняла Rothschild & Co. в качестве своего советника по пересмотру условий долга.
Крафт-футляр
В заявлении, опубликованном в выходные дни, BTG заявила, что Americanas пыталась вывести около 800 миллионов реалов инвестиций, которые она имела в банке, прежде чем объявить рынку о “несоответствиях”. Банк утверждал, что американцы не должны получать защиту от кредиторов, потому что мошенничество должно рассматриваться как преступление.
В нем также упоминался скандал 2019 года в чикагской Kraft Heinz Co., в котором говорилось, что это был еще один случай “мошенничества с бухгалтерией” в компании, связанной с 3G trio. Тогда производитель хот-догов Jell-O и Oscar Mayer был вынужден скорректировать свой баланс на 15,4 миллиарда долларов, а позже Комиссия по ценным бумагам и биржам обвинила его в “участии в длительной схеме управления расходами, которая привела к пересчету финансовой отчетности за несколько лет”.
Kraft Heinz заплатит 62 миллиона долларов за урегулирование проверки отчетности SEC
SEC выдвинула обвинения бывшему главному операционному директору Kraft Эдуардо Пеллейссоне и бывшему главному специалисту по закупкам Клаусу Хофманну за их неправомерные действия, связанные с этим делом. Фирма согласилась выплатить штраф в размере 62 миллионов долларов, чтобы урегулировать расследование.
(Обновляет события юридической борьбы в 14-м параграфе)
Больше всего читается в Bloomberg Businessweek
Винклвии - последние Криптооснователи, которые винят всех, кроме самих себя
Это бесплатный бизнес для всех в России, преображенной санкциями
Авиакомпании возрождают древние гигантские реактивные самолеты, чтобы удовлетворить спрос на первый и бизнес-класс
Что мы поняли правильно и неправильно в отношении 2022 года
Поскольку венчурное финансирование иссякает, биотехнологии находятся в поисках наличных
©2023 Блумберг Л.П.
>