(Добавляет расчетные цены на золото, нефть, комментарий, цены)
Автор: Герберт Лэш
НЬЮ-ЙОРК, 12 апреля (Рейтер) - Государственные облигации и индекс мировых акций выросли в среду после того, как данные показали более низкую, чем ожидалось, инфляцию в марте, предполагая, что Федеральная резервная система может приостановить ужесточение денежно-кредитной политики после еще одного повышения ставки в следующем месяце.
Потребительские цены в США почти не выросли, так как стоимость бензина снизилась на 4,6%, но упорно высокая арендная плата сдерживала базовую инфляцию, вероятно, гарантируя, что ФРС повысит процентные ставки после заседания директивных органов 2-3 мая.
Цены на золото выросли, а доллар упал после того, как индекс потребительских цен (ИПЦ) вырос на 0,1% в прошлом месяце, или вдвое меньше ожиданий рынка, после роста на 0,4% в феврале.
Но инфляция по-прежнему значительно превышает целевой показатель ФРС в 2%, что вызывает беспокойство на рынке, поскольку инвесторы пытаются оценить, когда центральный банк может приостановить свою кампанию по повышению ставок, чтобы замедлить инфляцию.
Акции на Уолл-стрит сначала выросли, но S&P 500 и Nasdaq позже упали после того, как протоколы мартовского заседания Центрального банка США показали, что несколько чиновников ФРС пришли к выводу, что высокая инфляция остается приоритетом центрального банка.
Чиновники рассматривали возможность приостановки повышения ставок до тех пор, пока не станет ясно, что банкротство двух региональных банков не вызовет более широкого финансового стресса.
"Прямо сейчас все разговоры о том, когда ФРС начнет двигаться в другом направлении", - сказал Йохан Гран, главный стратег по рынку ETF в Allianz Investment Management в Миннеаполисе.
"Я не думаю, что ФРС предпримет какие-либо действия до тех пор, пока это не станет настолько болезненным, что люди будут уклоняться от размещения своих фишек на фондовом рынке", - сказал он.
Энтони Саглимбене, главный рыночный стратег Ameriprise Financial в Трое, штат Мичиган, сказал, что данные по индексу потребительских цен подтверждают, что тенденции инфляции движутся в правильном направлении.
"Но с точки зрения рынка, это может быть забеганием вперед, потому что я не думаю, что ФРС будет снижать ставки в этом году", - сказал Саглимбене о настроениях инвесторов.
"В какой-то момент инвесторам придется смириться с мыслью, что ставки в этом году будут оставаться высокими дольше, и это может создать некоторую напряженность для акций в будущем", - сказал он.
Денежные рынки первоначально снизили ожидания повышения ставки ФРС в мае, оценив вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов в 65,2% против 72,9% во вторник, показал инструмент FedWatch от CME Group. Но вероятность повышения ставки в мае позже выросла до 70,5%.
Рынки по-прежнему ожидают, что ФРС снизит свою целевую ставку до 4,334% к декабрю, что немного меньше, чем днем ранее, поскольку экономика замедляется и потенциально вступает в рецессию.
Поскольку базовый индекс потребительских цен, который исключает волатильные продовольственные и энергетические компоненты, вырос на 5,6% после роста на 5,5% в феврале, рынки склонялись к дальнейшему ужесточению.
Инфляция, возможно, снижается, но ей еще предстоит сделать это темпами, соизмеримыми с целью ФРС в 2%, заявил президент ФРБ Ричмонда Томас Баркин в комментариях, которые охладили первоначальный энтузиазм рынка по поводу данных по индексу потребительских цен в среду.
"Я жду, когда инфляция даст трещину", - сказал Баркин телекомпании CNBC. "Все движется в правильном направлении... но в отсутствие месяца, двух месяцев или трех месяцев с инфляцией на уровне нашего целевого показателя трудно утверждать, что мы уверенно движемся к этому".
Рынки увидели более благоприятные перспективы в Канаде после того, как Банк Канады оставил ключевую процентную ставку овернайт на прежнем уровне 4,50%, как и ожидалось, и повысил прогноз экономического роста на 2023 год, отказавшись при этом от формулировок, предупреждающих о потенциальной рецессии.
Канадский доллар укрепился по отношению к доллару США.
Политики Европейского центрального банка в среду высказались за дальнейшее повышение ставок, но высказали противоположные мнения о том, насколько необходимо дальнейшее ужесточение, предполагая, что дебаты по поводу следующего шага банка еще не завершены.
Индекс акций MSCI по всему миру <.MIWD,00000PUS> вырос на 0,08%, в то время как общеевропейский индекс STOXX 600 вырос на 0,13%.
На Уолл-стрит индекс Dow Jones Industrial Average упал на 0,1%, S&P 500 потерял 0,28%, а Nasdaq Composite упал на 0,57%.
В Азии самый широкий индекс акций Азиатско-Тихоокеанского региона MSCI за пределами Японии снизился на 0,16% в ходе неспокойных торгов, прервав трехдневную победную серию.
ОБЛИГАЦИИ РАСТУТ, ДОЛЛАР ПАДАЕТ
Доходность облигаций США упала после публикации данных по индексу потребительских цен. Доходность двухлетних казначейских облигаций, чувствительных к ставке, упала на 9,6 базисных пункта до 3,962%, а 10-летних - на 2,5 базисных пункта до 3,409%.
Доллар упал, а индекс, измеряющий американскую валюту по отношению к шести конкурентам, снизился на 0,617%. Евро вырос на 0,76% до 1,0993 доллара, а иена укрепилась на 0,43% по отношению к доллару США до 133,09 за доллар.
Акции Китая были разнонаправленными: индекс Shanghai Composite вырос на 0,4%, в то время как гонконгский индекс Hang Seng снизился на 0,9%, поскольку инвесторы взвесили растущую геополитическую напряженность.
В других странах американская нефть подорожала на 1,73 доллара до 83,26 доллара за баррель, в то время как Brent подорожала на 1,72 доллара до 87,33 доллара.
Фьючерсы на золото в США выросли на 0,3% до 2024,90 доллара за унцию.
Биткоин подешевел на 1,01% до 29 941,00 долларов.
(Репортаж Герберта Лэша, дополнительные репортажи Анкура Банерджи, Йорука Бахчели, Дхары Ранасингхе; Редактирование Раиссы Касоловски, Ангуса Максвана и Ника Земински)
