Регуляторы продолжили свои поиски решения проблем First Republic Bank в минувшие выходные, прежде чем фондовые рынки должны были открыться в понедельник.
Базирующийся в Сан-Франциско First Republic испытывает трудности после краха Silicon Valley Bank и Signature Bank в начале марта, поскольку инвесторы и вкладчики все больше беспокоятся о том, что банк может долго не просуществовать как независимая организация. Акции банка закрылись в пятницу на уровне 3,51 доллара, что составляет лишь часть от примерно 170 долларов за акцию, по которой он торговался год назад.
Гэри Кон, бывший президент Goldman Sachs, который был главным экономическим советником президента Дональда Трампа, заявил в воскресенье в программе CBS News “Лицом к нации”, что Федеральная корпорация по страхованию вкладов "предпочла бы продать банк целиком, а не по частям”.
“Что, скорее всего, произойдет, так это то, что FDIC захватит контроль, а затем одновременно перепродаст актив победителю торгов”, - сказал Кон.
Кон сказал, что, по его мнению, это будет “гораздо более быстрый процесс”, чем то, что произошло с банком Силиконовой долины.
First Republic сообщила об общих активах в размере 233 миллиардов долларов по состоянию на 31 марта. В конце прошлого года Федеральная резервная система занимала первое и 14-е места по размеру среди коммерческих банков США.
До банкротства банка Силиконовой долины у First Republic была банковская франшиза, которой завидовало большинство представителей отрасли. Его клиенты — в основном богатые и влиятельные — редко допускали дефолт по своим кредитам. Банк с 72 отделениями заработал большую часть своих денег, предоставляя недорогие кредиты богатым, в число которых, как сообщается, входил генеральный директор Meta Platforms Марк Цукерберг.
Благодаря депозитам состоятельных людей совокупные активы First Republic выросли более чем вдвое по сравнению со 102 миллиардами долларов в конце первого квартала 2019 года, когда штат компании на полную ставку составлял 4600 человек.
Но подавляющее большинство депозитов First Republic, таких как депозиты в Силиконовой долине и Signature Bank, были незастрахованы — то есть превышали лимит в 250 000 долларов, установленный FDIC. И это начало подпитывать опасения по поводу франшизы среди аналитиков и инвесторов. Если First Republic обанкротится, ее вкладчики рискуют не получить обратно все свои деньги.
Эти опасения нашли отражение в недавних квартальных результатах банка. Банк сообщил, что вкладчики вывели из банка более 100 миллиардов долларов во время апрельского кризиса. Базирующаяся в Сан-Франциско First Republic заявила, что смогла остановить кровотечение только после того, как группа крупных банков вмешалась, чтобы спасти ее, разместив незастрахованные депозиты на сумму 30 миллиардов долларов.
После кризиса First Republic искала способ быстро перестроиться. Банк планировал распродать убыточные активы, в том числе ипотечные кредиты под низкие проценты, которые он предоставлял состоятельным клиентам. Компания также объявила о планах уволить до четверти своей рабочей силы, которая к концу 2022 года насчитывала около 7200 сотрудников.
Но инвесторы по-прежнему настроены скептически. Руководители банка не отвечали на вопросы инвесторов или аналитиков с тех пор, как банк сообщил о своих результатах, что привело к дальнейшему падению акций.
И трудно выгодно реструктурировать баланс, когда фирме приходится быстро распродавать активы и у нее меньше банкиров, которые могут найти возможности для инвестирования в банк. Таким банкам, как Citigroup и Bank of America, потребовались годы, чтобы вернуться к прибыльности после глобального финансового кризиса 15 лет назад, и эти банки воспользовались поддержкой правительства, чтобы сохранить свою деятельность.
