По мере приближения майского заседания Федеральной резервной системы соучредитель и генеральный директор Apollo Global Management (APO) Марк Роуэн не беспокоится, сохранится ли напряженная ситуация с ликвидностью.
"Частный капитал не был застрахован от этого", - добавил он. "Пока это происходило, мне было действительно хорошо, а теперь, когда этого больше не происходит, мне уже не так хорошо...Мы прекрасно справлялись в течение десяти лет, но это период времени, когда ликвидность была изъята, когда мы играли в нападении, а многие - в обороне ". (Раскрытие информации: Apollo Global Management является материнской компанией Yahoo Finance.)
Согласно заявкам SEC, по состоянию на конец 2022 года активы Apollo находились под управлением на сумму 547,6 миллиарда долларов (AUM). Компания ведет бизнес в сфере прямых инвестиций и частного кредитования. Ей также принадлежит пенсионная перестраховочная компания Athene, которая предлагает широкий спектр аннуитетных продуктов и на долю которой приходится около 40% AUM Apollo.
Тем не менее, портфель альтернативных управляющих активами продолжает привлекать большое внимание со стороны наблюдателей за рынком, и это справедливо, учитывая громкие имена, которыми он владеет.
В феврале Apollo зафиксировала прибыль после трех четвертей убытков. Тем не менее, он не был застрахован от проблем в экономике в целом. В марте Роуэн заверил инвесторов, что Athene не подвергается риску банкротства, подобного тем, которые наблюдались в региональных банках после краха Silicon Valley Bank.
Частный капитал, ориентированный "на получение хороших результатов"
Слияния и поглощения были особенно медленными в течение 2022 года, сдерживаемые повышением ставок ФРС, а также экономической и геополитической волатильностью. И эта тенденция до сих пор сохраняется в 2023 году.
Хотя 2023 год не будет годом, определяемым "новыми игрушками", как ранее говорил Роуэн, Apollo заключил несколько крупных сделок, в то время как другие перешли финишную черту.
В марте Apollo объявила о планах приобрести химическую компанию Univar Solutions за 8,1 миллиарда долларов наличными. Затем, в апреле, фирма инвестировала 500 миллионов долларов в образовательную технологическую компанию Cengage Group в рамках сделки, которая, как ожидается, завершится этим летом. Компания также завершила сделку по приобретению Atlas Air Worldwide, заключенную совместно с J.F. Lehman и Hill City Capital.
Фирма также наращивает свое присутствие в Европе. В апреле компания открыла новый офис в Лондоне и инвестировала 1 миллиард евро — около 1,1 миллиарда долларов — в объекты недвижимости, управляемые немецкой компанией Vonovia.
Роуэн, который стал соучредителем фирмы вместе с Джошем Харрисом и Леоном Блэком в 1990 году, возглавил Apollo в 2021 году. Он сказал, что, по сути, цель Apollo состоит в том, чтобы думать о каждом из своих предприятий в долгосрочной перспективе, особенно о прямых инвестициях.
"Мы что-то покупаем; мы управляем бизнесом так, как будто собираемся владеть им вечно", - сказал Роуэн. "Если мы принимаем решения так, как будто собираемся владеть им вечно, мы обычно принимаем правильное решение. Будем ли мы владеть им вечно или нет, не имеет значения."
"Это одна из настоящих привилегий нашего бизнеса - иметь возможность мыслить долгосрочно и не заботиться о том, что происходит ежеквартально", - продолжил он.
Элли Гарфинкл - старший технический репортер Yahoo Finance. Следите за ней в Twitter на @agarfinks и в LinkedIn.Читайте последние финансовые и деловые новости от Yahoo Finance.
>
