Автор: Мэтт Трейси
(Рейтер) - JPMorgan Chase и Wells Fargo заявили в пятницу, что они откладывают больше денег на покрытие ожидаемых убытков от кредитов на коммерческую недвижимость, что является последним признаком того, что в секторе нарастает стресс.
В этом году интерес кредиторов к коммерческой недвижимости стал объектом пристального внимания, поскольку сектор во всем мире - особенно офисные здания - испытывает давление из-за высоких процентных ставок, а работники продолжают оставаться дома.
Wells Fargo сообщила о более высоких потерях в CRE из-за своего офисного кредитного портфеля. Компания увеличила свой резерв на покрытие кредитных потерь на 949 миллионов долларов.
Но банк также сообщил, что его выручка от CRE увеличилась по сравнению с предыдущим кварталом до 1,33 миллиарда долларов, главным образом из-за более высоких процентных ставок и остатков по кредитам.
"Хотя на сегодняшний день мы не наблюдали значительных потерь в нашем портфеле офисных помещений, мы учитываем слабость, которая, как мы ожидаем, проявится на рынке с течением времени", - сказал генеральный директор Wells Fargo Чарли Шарф.
Выручка JPMorgan от CRE выросла до 806 миллионов долларов во втором квартале с 642 миллионов долларов в первом квартале. Банк, который приобрел First Republic Bank в мае, сообщил о резервах на возможные потери по кредитам в размере 1,1 миллиарда долларов, сформированных за счет его офисного портфеля.
В то время как портфель офисов банка был "довольно небольшим", финансовый директор JPMorgan Джереми Барнум сказал инвесторам, что "основываясь на всем, что мы видели в этом квартале, было разумно немного увеличить его, чтобы достичь того, что казалось комфортным коэффициентом покрытия".
Ежегодные стресс-тесты Федеральной резервной системы США, проведенные в прошлом месяце, показали лучшую, чем ожидалось, картину подверженности крупных банков риску CRE, при этом прогнозируемые потери в случае обвала рынка немного снизились по сравнению с прошлым годом.
Однако большинство кредитов CRE для офисов и центров города выдаются более мелкими региональными банками и местными сообществами, на которые не распространяются такие же строгие требования к резервированию капитала, сообщил центральный банк.
Регулирующие органы внимательно следят за риском CRE, особенно в банках с самым высоким соотношением таких кредитов к их общему капиталу, в то время как кредиторы работают с клиентами, пытаясь предотвратить дефолты.
Заемщики CRE столкнулись с более высокими затратами на рефинансирование, поскольку стоимость недвижимости снизилась, а процентные платежи выросли. По данным поставщика данных о недвижимости Trepp, срок погашения офисных коммерческих ценных бумаг, обеспеченных ипотекой, на сумму около 20 миллиардов долларов, которые объединяют индивидуальные кредиты, наступает в 2023 году.
Согласно отчету Глобального института McKinsey, стоимость офисной недвижимости в девяти крупных городах США может снизиться на 800 миллиардов долларов в течение следующих семи лет. Основываясь на "умеренном" сценарии, McKinsey прогнозирует, что спрос на офисные помещения в 2030 году будет на 13% ниже, чем в 2019 году.
(Репортаж Мэтта Трейси; редактирование Мишель Прайс, Ланан Нгуен и Ника Земински)
