(Bloomberg) -- Vista Equity Partners открыла кредитную линию, обеспеченную ее долями в частном акционерном капитале, для финансирования вливания денежных средств в Finastra Group Holdings Ltd., что позволило софтверной компании осуществить рефинансирование ключевого долга в размере 5,3 миллиарда долларов, по словам людей, осведомленных в этом вопросе.
Частная инвестиционная компания использовала кредит на сумму чистых активов — вид финансирования, который магазины, занимающиеся выкупом, могут получить в счет стоимости своих средств, — чтобы получить привилегированный капитал в размере 1 миллиарда долларов для вложения в Finastra, сказали люди, которые попросили не называть их имен, обсуждая конфиденциальную информацию о сделке.
Goldman Sachs Group Inc. возглавила кредит NAV, который обеспечен инвестициями, находящимися в фонде VI компании Vista, согласно заявкам в штат Калифорния. По словам источников, это один из фондов, через который Vista владеет своей долей в Finastra, что означает, что Vista существенно снизила долговую нагрузку портфельной компании, занимая средства на уровне фонда.
Денежные средства помогли Vista выйти из тупика с частными кредитными фирмами по поводу рефинансирования многомиллиардного долга Finastra. Группа прямых кредиторов во главе с Oak Hill Advisors в конечном итоге предоставила Finastra 5,3 миллиарда долларов, что считается крупнейшим частным кредитным пакетом, когда-либо предоставлявшимся.
Представители Vista и Goldman Sachs отказались от комментариев.
Подробнее: Рутина сделок с частными инвестициями побуждает фирмы творчески привлекать денежные средства
Кредиты NAV приобретают все большую популярность как способ для частных инвестиционных компаний укрепить портфельные компании, вернуть капитал инвесторам или профинансировать новые инвестиции. Компании, в которых фонды прямых инвестиций владеют долями, используются в качестве обеспечения по кредиту. Кредиторы обычно взимают проценты в размере от 550 до 700 базисных пунктов сверх базовых ставок по объектам NAV с соотношением кредита к стоимости до 30%.
-- При содействии Майлза Вайса.
(Обновленный заголовок, третий абзац, чтобы отметить, что Goldman Sachs руководил займом NAV)
©2023 Bloomberg L.P.
