КОММЕРСАНТЪ:
В связи со сложной ситуацией на топливном рынке в России НПЗ стали активнее использовать ароматические соединения в производстве бензина. Это позволяет нарастить выпуск высокооктанового топлива, но приводит к изменениям на рынке бензола. Управляющий партнер NEFT Research Сергей Фролов говорит, что по толуолу и ксилолам в России устойчивый профицит производства, поэтому никаких негативных последствий для рынка в увеличении их вовлечения в выпуск бензина не просматривается, а на рынке бензола большого запаса прочности нет. Как отмечает аналитик, спрос формируют в том числе производители капролактама, использующегося в выпуске капрона. (стр.9, "НПЗ придерживают толуол")
Помимо отсрочки на уплату акциза на жидкую сталь и НДПИ на железную руду металлурги пытаются добиться от регулятора иных налоговых льгот. Ассоциация "Русская сталь" просит Минфин и Минпромторг перенести сроки выплаты страховых взносов с возможностью постепенной уплаты в первой половине 2026 года, что позволит экономить на процентах по привлекаемым кредитам 1,19 млрд рублей. Еще одной мерой господдержки металлургической отрасли может стать введение понижающих коэффициентов на перевозку железорудного сырья, коксующегося угля и металлопродукции либо мораторий на индексацию тарифов, считает Олег Емельченков из "Эксперт РА". Но ключевое значение, по его словам, имеет поддержка строительной отрасли (на нее, по оценкам "Русской стали", приходится около 70% потребления металла в России). "Без активного госзаказа и программ поддержки жилищного и инфраструктурного строительства часть металлургов не сможет выжить в условиях сужающегося рынка", - говорит Емельченков. (стр.7, "В домнах плавятся платежи")
Структура "Ростеха" и ее партнеры продали ООО "Техсервис", которое занимается разработкой месторождений золота Гурбей и Светино в Иркутской области с ресурсным потенциалом от 50 т. Покупателем стала неизвестная на рынке компания "ИГ Геоинвест". Руководитель департамента M&A BGP Capital Иван Пешков говорит, что запасы золота у компании невелики, хотя существует потенциал роста показателя за счет существующих прогнозных ресурсов после проведения дополнительных геологоразведочных работ. Но, добавляет он, месторождение расположено в местности со сложным горным рельефом на расстоянии 200 км от Транссиба и, судя по фактическим параметрам содержания золота, с извлечением могут быть технологические сложности. По словам Пешкова, при текущих котировках золота актив может оцениваться в диапазоне от $500 млн до $1 млрд, но, вероятно, стоит ближе к нижней границе из-за удаленного расположения. (стр.9, "Драгметаллу не хватило блеска")
Российский фондовый рынок пережил сильнейшее падение с сентября 2022 года. Индекс Московской биржи за один день потерял почти 4%, откатившись до 2562 пунктов. Инвесторы активно выходили из акций из-за роста напряженности в отношениях между Россией и США. Эффект усиливается техническими факторами, в том числе открытым ранее большим объемом маржинальных позиций. В ближайшие дни снижение может продолжиться. "Возможно, мы увидим рынок еще ниже, но некоторые акции выглядят уже как интересные к покупке. Говорить о развороте я бы пока не стал, но вот отскок возможен", - отмечает старший портфельный управляющий "Ренессанс Капитала" Илья Голубов. По оценке инвестиционного стратега УК "Арикапитал" Сергея Суверова, торги продолжатся в диапазоне 2500-2600 пунктов по индексу Московской биржи. (стр.7, "Будничный обвал")
Совет директоров "ГК ПИК" - второго по величине застройщика жилья России - отменил на неопределенный срок выплату дивидендов держателям акций. Кроме того, девелопер решил провести обратный сплит в пропорции 100 к 1, новая стоимость бумаг составит около 49,8 тыс. рублей при текущих котировках. Инвесторы негативно отреагировали на эти новости: котировки компании за день потеряли более 9%. Начальник аналитического отдела инвесткомпании "Риком-Траст" Олег Абелев называет инициативу ГК ПИК "тревожным сигналом". По его словам, она может объясняться острым дефицитом ликвидности при растущих затратах на строительство. Это решение может также указывать на подготовку ГК ПИК к делистингу, не исключает старший инвестиционный консультант "Финам" Тимур Нигматуллин. Другие девелоперы тоже могут последовать примеру ПИКа. Сталкивающая с убытками "Группа ЛСР", вероятно, станет вторым застройщиком, отменившим дивидендную политику, не исключает аналитик Bitkogan Всеволод Приходченко. (стр.7, "Девелопер решил не делиться")
Банкиры заявили о возможности создания новой платежной системы в дополнение к существующей системе "Мир". В Банке России не стали категорически возражать против предложения банков, хотя и не увидели в такой системе необходимости. Участники рынка предполагают, что в основе ее не будет лежать карточная система. Однако эксперты относятся к предложенной банкирами идее осторожно. По мнению главы совета ассоциации "Финансовые инновации" Романа Прохорова, с экономической точки зрения идея не выдерживает критики: "Российский платежный рынок не очень большой и уже сегодня достаточно "тесный". Он отмечает, что разработанных технологий и сейчас достаточно, а тарифы падают. В ближайшей перспективе новый проект может столкнуться с конкуренцией с цифровым рублем и международными платежными системами. (стр.8, "Банки выдвигают платежную альтернативу")
"СберФакторинг" в третьем квартале 2025 года нарастил портфель почти на треть, тогда как остальные крупные компании на рынке факторинга показали снижение или скромный рост. Эксперты объясняют это исчерпанием лимитов на финансирование крупного бизнеса, изменением риск-менеджмента и подготовкой к ужесточению регулирования. Участники рынка полагают, что до конца года рынок факторинга сохранит положительную динамику, хотя темпы роста будут ниже, чем в предыдущие два года. До конца года портфель рынка факторинга может прибавить 1 трлн рублей, оценивает исполнительный директор АФК Дмитрий Шевченко. На данный момент растет спрос на оборотный капитал большинства клиентов, стартовавший в конце августа - начале сентября и продолжающийся до сих пор, указывает он. (стр.8, "Факторинг уперся в лимиты")
Сбербанк начнет получать прибыль от внедрения MultiQR примерно через два года, при этом технологии оплаты по биометрии и бесконтактной оплаты айфоном потребует большего времени для окупаемости, рассказал первый заместитель председателя правления Сбербанка Кирилл Царев в интервью газете. Он отметил, что биометрия могла бы быстрее стать массовой технологией, если бы ее использовали не только как банковский метод оплаты, а в отелях, аэропортах, магазинах. "Такое расширение технологии приведет к тому, что будет расти и доля клиентов, которые пользуются биометрией в оплате", - пояснил он. Он рассказал, что по количеству платежей пока на первом месте остается оплата картами, но новые технологии оплаты постепенно их вытесняют. Царев не исключил появление альтернативной платежной системы. "Но, возможно, ее стоит создавать не на старых идеологических рельсах, которые заложены 30 или 40 лет назад, а уже с учетом новых технологий. Но об этом мы расскажем позже", - отметил он. (стр.8, "В способах оплаты все борются за клиентский опыт")
Государство намерено продолжить "гибкую и системную" поддержку аграриев, заявил на выставке "Золотая осень" премьер Михаил Мишустин. Помощь властей, в частности, получат производители ветеринарных препаратов - со следующего года им будут выделяться бюджетные субсидии. Также на выставке анонсирован проект по поддержке малого аграрного бизнеса. Отрасли в целом будут предложены технологические решения - единая цифровая платформа для объединения ресурсов всех связанных с АПК ведомств, цифровизация сельхозпроизводства, дешевая и доступная связь. Тотальная цифровизация и роботизация сельхозпроизводства должна стать ответом на имеющиеся в АПК сложности (проблемы с экспортом, нехватка кадров, ограничение доступа к зарубежным технологическим решениям) сказал на заседании глава Минцифры Максут Шадаев. (стр.2, "Аграриям добавят цифры", также в "Российской газете" - стр.2, "Михаил Мишустин рассказал о цифровизации российского сельского хозяйства")
Верховный суд РФ (ВС) рассмотрит вопрос о замене кредитора на правопреемника, который приобрел право требовать 3,5 млрд рублей с обанкротившейся компании - ООО "РМНТК-Термические системы". Долг возник из кредита, взятого компанией у Сбербанка под залог дорогостоящего бурового оборудования. Он несколько раз был уступлен, и последним кредитором стало физлицо, купившее его за 530 млн рублей. У кассации возникли сомнения в добросовестности нового кредитора, поэтому она потребовала раскрыть происхождение столь внушительной суммы и экономический смысл сделки. Новый кредитор считает, что не должен это объяснять. Решать, кто прав, будет экономколлегия ВС. (стр.9, "К деньгам кредиторов возникли вопросы")
Производство кирпича в 2025 году может сократиться на 7,3%, а к 2030 году - более чем на 40%. Выпуск других базовых стройматериалов также снижается. Это связано с падением ввода жилья и стремлением девелоперов оптимизировать затраты. Производители вынуждены консервировать мощности, некоторые игроки могут уйти с рынка. Однако ведущий инженер-технолог завода "Поревит" Павел Кокарев не исключает, что постепенное увеличение доступности ипотеки послужит росту спроса на строительные материалы. Одновременно, по его словам, многие начали активно закупать продукцию, опасаясь роста ее стоимости из-за повышения НДС. Гендиректор "Технониколь" Владимир Марков полагает, что поддерживать отрасль может строительство логистических и промышленных объектов. В Neo фактором роста считают возведение защитных и оборонительных сооружений, восстановление новых территорий. Руководитель проектов практики "Инжиниринг" Strategy Partners Дмитрий Арестов говорит, что стабилизировать загрузку мощностей могут и региональные программы капремонта. (стр.1, "Девелоперы уронили кирпич")
В Госдуму внесен законопроект о процедуре комплексного урегулирования задолженности физлиц сразу по нескольким кредитам и займам. Банкам и микрофинансовым организациям (МФО) предлагается обязать уведомлять заемщика, допустившего просрочку, о его праве на урегулирование при долге от 25 тыс. рублей. При этом они смогут отказываться от участия в этой процедуре и менять условия договоров. Руководитель практики банкротств МЭФ Legal Станислав Соболев отмечает, что поправки позволяют урегулировать долги гражданина перед несколькими кредиторами во внесудебном порядке без процедуры банкротства - идея, по его словам, выглядит "интересной и прогрессивной". Председатель Банкротного клуба Олег Зайцев полагает, что "поправки небесполезные, но пока польза от них выглядит не очень большой" - существенным недостатком он считает отсутствие принуждения кредиторов к реструктуризации долга. (стр.2, "Одно окно" для просрочки")
Облачный провайдер Selectel направит 10 млрд рублей на развитие экосистемы для ИИ, которая будет включать GPU-мощности и сервисы для работы с моделями. Оценки аналитиков относительно размера инвестиций разошлись: одни называют его недостаточным для конкуренции с крупнейшими игроками на рынке, другие считают, что объема хватит при нынешних ценах на GPU-карты. (стр.10, "Интеллект уходит в облака")
ВЕДОМОСТИ:
Между крупнейшим игроком финансового рынка - Сбербанком и председателем Банка России Эльвирой Набиуллиной в очередной раз разгорелась дискуссия о пользе и вреде государственного вмешательства в развитие инновационных финансовых сервисов. В ходе пленарной сессии форума "Финополис 2025" Набиуллина согласилась, что государство не должно конкурировать с бизнесом и подрывать стимулы к инновациям. Но, по ее мнению, и крупные игроки, позволяющие себе вкладывать миллиарды в инновации, должны играть по правилам - например, передавать рынку свои сервисы, чтобы поддерживать конкуренцию и "вкус к технологиям". Если крупный участник рынка активно развивает социально значимый компонент инфраструктуры, то спустя заранее понятный период времени - два-три года или, как минимум, после выхода технологии на окупаемость и получения выгоды от применения инноваций - он должен открыть эту технологию для рынка, чтобы не было рисков монополизации, сказала Набиуллина. Предправления Сбербанка Герман Греф не видит проблемы в технологической монополии - в отличие от естественной, здесь не требуется регуляторного вмешательства. Нужно подталкивать бизнес, чтобы создавать условия, чтобы она распространялась и переставала быть монополией, чтобы подключение к ней предоставлялось рынку. По этим правилам "Сбер" играть готов, сказал Греф. ("ЦБ и банкиры продолжают долгий спор о монополии в финтехе")
Верховный суд Южно-Африканской Республики (ЮАР) принял первое решение в поддержку исполнения московского арбитража в пользу российской "дочки" Google по делу о банкротстве. Вынесен приказ о наложении ареста на все активы Google International LLC, находящиеся в юрисдикции страны. ("Суд в ЮАР исполнит решение России о взыскании с Google 10 млрд рублей")
В России появится первый пример мультибанкинга - Т-банк через открытые API объединит в приложении дебетовые счета Сбербанка, ВТБ и Альфа-банка. Т-банк также договорился с ВТБ отображать данные по вкладам не только на текущих, но и на накопительных счетах. Сейчас сервис работает в пилотном режиме, а участие в нем клиентов возможно только с их согласия, отметил представитель Т-банка. До конца года взаимодействие будут совершенствовать, постепенно расширяя его функционал и увеличивая количество клиентов, рассказал он. Сотрудничество по API интересно банкам с большой клиентской базой, а значит, следующим этапом может быть расширение участников взаимодействия за счет банков, обслуживающих маркетплейсы, полагает председатель ассоциации "Финансовые инновации" Роман Прохоров. ("Четыре крупнейших банка начнут обмениваться данными о счетах через открытые API")
Минпромторг направит 428 млрд рублей с 2026 по 2028 годы на госпрограмму по развитию электронной и радиоэлектронной промышленности. Это следует из заключения комитета Госдумы по промышленности и торговле на проект федерального закона "О федеральном бюджете на 2026 год и плановый период 2027 - 2028 годов". В 2026 году бюджетные ассигнования на развитие электронной и радиоэлектронной промышленности увеличатся в 6,3 раза, или на 157,1 млрд рублей. В 2027 году бюджетная поддержка отрасли вырастет в 4,8 раза, или на 97,2 млрд рублей. Таким образом, говорится в заключении, "совокупный рост за двухлетний период превышает 254 млрд рублей, что эквивалентно увеличению почти в 5,7 раза относительно прежнего уровня. Запланированные суммы - скорее не увеличение, а перераспределение имеющихся средств, отмечает представитель компании - производителя электроники Fplus. Например, уход от субсидирования, которое не возвращается и редко заканчивается тиражным производством, к льготному кредитованию с увеличенными суммами может оказать позитивное влияние на отрасль, полагает собеседник. Дополнительным фактором увеличения бюджетных вливаний может быть приоритет разработке химических компонентов для создания печатных плат, разработке отечественных станков, литографа, САПР (системы автоматического проектирования), подчеркнул он. ("Бюджетные траты на развитие радиоэлектроники увеличивают более чем в шесть раз")
На цифровизацию за 2024 год компании различных отраслей потратили 4,88 трлн рублей, эти расходы растут ежегодно на 27-28%. А за 2025 год инвестиции в цифровизацию предприятий могут достигнуть 6,1 трлн рублей, сообщила "Ведомостям" руководитель отдела стратегической аналитики компании Usergate Юлия Косова. Такие данные Usergate получила в ходе анализа 3,2 млн компаний крупного, среднего и малого бизнеса из семи основных отраслей - оптовая и розничная торговля, разведка и добыча полезных ископаемых, химия, финансы, металлургия, транспорт и энергетика, уточнил представитель компании. По словам Косовой, больше всего средств направляется в интернет вещей (IoT), искусственный интеллект (ИИ) и автоматизированные системы управления производством (АСУ ТП). На решения в области инфобезопасности (ИБ) приходится около 5% затрат на цифровизацию, добавила она. Рост инвестиций связан не столько с количеством внедрений, сколько с усложнением инфраструктуры и повышением требований к надежности и управляемости цифровых систем, считает эксперт. Наиболее активно увеличивают инвестиции в цифровизацию электротехническая промышленность, финансы, транспорт, IT-сектор, подчеркнула Косова. ("Затраты на цифровизацию бизнеса в 2025 году могут превысить 6 трлн рублей")
Выручка компаний, осуществляющих большегрузные перевозки автотранспортом по России, составит в 2025 году 2,63 трлн рублей, что лишь на 1% больше, чем в 2024 году. Об этом говорится в обзоре логистической компании ПЭК и исследовательского агентства M.A.Research. В 2024 году этот показатель вырос на 13% до 2,61 трлн рублей. Как следует из обзора, еще в первом полугодии этого года выручка сектора снизилась на 5% из-за снижения ставок, хотя объем перевозок в физическом выражении вырос на 3,5%. Абсолютные значения компании не приводят. По словам финдиректора ПЭК Романа Ромашевского, снижение ставок вызвано как макроэкономическими факторами, так и снижением потребительского спроса, замедлением рынка строительства, а также перераспределением грузопотока из рыночного в кэптивный сегмент автоперевозок. По оценке M.A.Research, доля кэптивных перевозок достигла примерно трети объемов генеральных грузов ("Рынок грузовых автоперевозок перешел к стагнации")
РОССИЙСКАЯ ГАЗЕТА:
Финансовый сектор занимает первое место в России по доле затрат на искусственный интеллект: инвестиции достигли 56,8 млрд рублей - это абсолютный рекорд для отечественного рынка. За 2024 год объем инвестиций в ИИ в России составил 305 млрд рублей, увеличившись за год на 36%. Эксперты отмечают, что пока основным инвестором в ИИ-решения является государство. По словам Дмитрия Харитонова, генерального директора Т1, озвучившего эти данные на форуме "Финополис 2025", финтех первым перешел к стандартизации технологии, и в течение 2-3 лет здесь можно ожидать настоящей революции по внедрению отечественных решений. "Действительно, развитие ИИ в финансовом секторе России демонстрирует впечатляющие темпы и задает тренд для других ключевых отраслей экономики", - соглашается Ксения Лапшина, руководитель проектов в области искусственного интеллекта АНО "Цифровая экономика". Она отмечает, что ИИ активно внедряется и в других отраслях. В промышленности ИИ-технологии находят применение в процессах производства и управлении данными, помогают повысить производительность труда и объемы выпуска продукции. Аналогичные тенденции наблюдаются в сфере ТЭК. (стр.2, "Инвестиции финансового сектора в нейросети бьют рекорды")
В российском АПК цифровизация перестает быть технологической экзотикой и постепенно превращается в инструмент обеспечения конкурентоспособности и продовольственной безопасности. Именно технологические решения должны стать ключевым фактором роста производительности отрасли в условиях роста себестоимости, кадрового дефицита и климатических рисков, считает министр сельского хозяйства Оксана Лут. Основное давление на отрасль сегодня оказывает рост себестоимости. В условиях, когда любое изменение себестоимости мгновенно отражается на конечной цене продукции, цифровые решения становятся способом поддержания доступности продовольствия для внутреннего рынка. Второй фактор - кадровый дефицит. По словам министра, ежегодно АПК необходимо привлекать около 160 тыс. новых специалистов. Технологии не только повышают производительность, но и позволяют перераспределять трудовые ресурсы из рутинных операций в более интеллектуальные сферы. (стр.4, "Цифровизация позволит российскому агропрому увеличить производство на четверть")
В России в 2025 году значительно увеличился вылов красной рыбы в сравнении с прошлым годом. По данным Всероссийской ассоциации рыбопромышленников (ВАРПЭ), к завершению лососевой путины добыто около 335 тысяч т - это на 42% больше, чем за весь прошлогодний сезон. Объем икры в сырце прогнозируется на уровне 21 тыс. т, что на 31% превышает показатели 2024 года. Президент ВАРПЭ Герман Зверев отметил, что после сложного прошлого года, когда путина стала худшей за два десятилетия, ситуация в отрасли заметно улучшилась. (стр.2, "Производство красной икры в России по итогам путины вырастет на треть")
Обзор подготовлен с использованием Системы комплексного анализа новостей - СКАН, www.scan-interfax.ru.
