КОММЕРСАНТЪ:
Цены на наиболее востребованные марки бензинов, которые падали на биржевых торгах с конца ноября - после открытия экспорта для НПЗ - развернулись. В четверг котировки Аи-95 выросли на 0,5%, Аи-92 - на 0,8%. Руководитель направления консалтинга NEFT Research Александр Котов полагает, что ближе к Новому году на рынке будут наблюдаться колебания цен на топливо, так как увеличивается объем перевозки продуктов и различных товаров. "У маркетплейсов горячий период - люди подарки покупают. Плюс люди активно ездят по магазинам. Все это влияет на потребление моторного топлива и цены", - говорит аналитик. Но, считает он, это именно всплеск, а в целом топливный сектор находится в точке снижения спроса при достаточном предложении. Каких-либо серьезных долгосрочных трендов на повышение эксперт не ожидает. Управляющий партнер трейдера "Пролеум" Максим Дьяченко связывает снижение цен в первой декаде декабря с очевидным ростом переработки. "Чтобы воспользоваться снятием запрета на экспорт, нефтяные компании нарастили объемы выпуска топлива и продажи на бирже. На фоне сезонного сокращения спроса мы увидели профицит на рынке и понижательную динамику", - говорит он. (стр.7, "Топливо заправили к празднику")
Минтранс установит новый порядок выдачи допусков для перевозчиков на международные рейсы. Заявки будут приниматься онлайн, их рассмотрение будет проходить без участия авиакомпаний, и одним из факторов будет наличие в парке отечественной техники. По словам собеседника газеты в Ассоциации эксплуатантов воздушного транспорта (АЭВТ), такое положение дискриминирует авиакомпании, "которые не могут приобрести то, чего нет". Источники газеты в отрасли опасаются, что в первую очередь могут учитываться интересы крупнейших перевозчиков и, в частности, группы "Аэрофлот". Но в Минтрансе отмечают, что автоматизация процесса, напротив, повысит прозрачность рассмотрения заявок. Обязательность стимулирования и поощрения эксплуатантов отечественной техники - непоколебимая позиция правительства, напоминает исполнительный директор агентства "АвиаПорт" Олег Пантелеев. Он также добавил, что прозрачная система отбора авиакомпаний "по формуле" - с минимизацией человеческого фактора при принятии решений - идет на пользу отрасли. (стр.1, "Допускная способность")
На фоне ужесточения денежно-кредитной политики доходность облигаций эмитентов из стройиндустрии возросла более чем вдвое с начала 2024 года. В таких условиях рассчитаться с существенной частью задолженности девелоперам крайне трудно, несмотря на снижение в 2025 году на 54% объема погашения выпущенных ими ранее облигаций. В сложившихся условиях эмитенты будут вынуждены сократить активность на долговом рынке, хотя ранее охотно использовали его, поясняет директор по корпоративным рейтингам "Эксперт РА" Роман Андреев. Как отмечает эксперт, размещение облигаций использовалось для замещения банковского финансирования и привлечения дополнительных инвестиций в строительство новых объектов и пополнения земельного банка. (стр.7, "Долги на стадии котлована")
Крупнейшие российские госбанки активно развивают свое присутствие в новых регионах. Причем в 2025 году они собираются значительно увеличить количество полноформатных офисов. Потенциал для развития банковских услуг на новых территориях высокий, в том числе и для физических, и для юридических лиц. Однако эксперты указывают на дополнительные риски ведения бизнеса. В целом, они связаны с политической и экономической нестабильностью, ограниченной покупательной способностью населения. "Банки также могут столкнуться с трудностями в оценке кредитных рисков, особенно в корпоративном секторе", - отмечает президент инвестплатформы "ИнвойсКафе" Геннадий Фофанов. Тем не менее, как считает Фофанов, в ближайшее время можно прогнозировать выход на этот рынок и других крупных российских банков. (стр.7, "Новые регионы наполняются госбанками")
Верховный суд РФ решит, в каком случае можно не выплачивать вознаграждение членам совета директоров. Бывший председатель СД ЗАО "Климовский специализированный патронный завод" требует за год работы компенсацию в размере, утвержденном акционерами (около 2,3 млн рублей), компания платить отказалась. В апелляции и кассации иск топ-менеджера отклонили, решив, что тот не доказал добросовестного исполнения своих обязанностей. Однако экс-глава СД настаивает, что именно компания должна подтвердить его некачественную работу на посту. Теперь дело рассмотрит экономколлегия ВС, решение которой будет важно для всех аналогичных споров. Нужно учитывать, что члены СД не являются работниками компании, поэтому их вознаграждение - это не зарплата, отмечает старший юрист практики корпоративного права CLS Ольга Анисимова. Хотя встречаются случаи, когда с членами совета заключают именно трудовые договоры, но здесь об этом речь не шла, уточняет адвокат Orchards Петр Мацкевич. (стр.8, "Бесплатный совет директоров")
Один из крупных российских производителей свинины - ГК "Агроэко" - начал отправлять свою продукцию в Сербию. В 2024 году соответствующие поставки из РФ в эту страну выросли на 66%. Экспортировать российское мясо на сербский рынок удобно из-за соглашения о свободной торговле, объясняет руководитель Национальной мясной ассоциации Сергей Юшин. Он отмечает, что, хотя в конце 2023 года для российских производителей свинины открылся китайский рынок, таможня КНР разрешила поставки пока только трем компаниям - "Мираторгу", Великолукскому мясокомбинату и группе "Русагро". По оценкам эксперта, Китай в этом году импортирует до 1,5 млн тонн свинины, при этом за последние годы потребление этого мяса в стране снизилось на 15%. В том числе по этой причине в текущем году в КНР заметно снизились цены на свинину, и компаниям из РФ стало выгоднее продавать такое мясо на других рынках, констатирует Юшин. (стр.9, "Свинина переходит границы")
Отечественный рынок облачных сервисов за 2024 год вырастет на 36,3% в рублях, однако в долларах США рост составит всего 8,6% из-за падения курса национальной валюты, оценили в iKS-Consulting. Участники рынка связывают динамику с растущим спросом на искусственный интеллект (ИИ). Тем не менее сдерживающими факторами могут стать сохраняющееся недоверие к облачным услугам, дефицит специализированных кадров и "экономическая нестабильность", говорит ведущий консультант iKS-Consulting Станислав Мирин. "Для построения облаков требуются большие инвестиции в закупку серверов, цены на которые растут из-за параллельного импорта и падения курса рубля. Это перекладывается на пользователей, что означает рост цен на услуги", - говорит он. (стр.9, "ИИ разгоняет облачность")
Эксперты по кибербезопасности предупредили о возрастающих рисках для устройств интернета вещей (IoT) на промышленных предприятиях, где за неполный 2024 год каждая вторая кибератака проводилась с использованием вредоносного программного обеспечения (ПО). Участники рынка отмечают, что риск нарастает с процессом цифровизации промышленности. Но критически значимые предприятия стараются не использовать простые IoT-решения, говорят эксперты. Основатель и генеральный директор инженерной компании "Уралэнерготел" Алексей Бельский, отмечает, что на крупных предприятиях и объектах критической информинфраструктуры необходимо использовать классические подходы к построению информационных систем с ограниченным доступом к ним и использованием специализированных промышленных устройств". (стр.9, "Цели массового киберпоражения")
Ряд страховых компаний заявил о планах запустить страхование для продавцов маркетплейсов. На фоне стремительного роста сегмента e-commerce и большого количества потенциальных клиентов это направление выглядит привлекательным. По оценке независимого эксперта Андрея Бархоты, на горизонте двух лет потенциальный объем страховых премий в сегменте составит 10-15 млрд рублей. Впрочем, опыт предыдущих лет говорит о высоком уровне убыточности сегмента. Кроме того, запуск таких программ подстегнет конкуренцию как среди страховщиков, так и среди маркетплейсов, стремящихся предложить более выгодные и удобные решения для своих продавцов, считает директор по развитию страхового бизнеса в финансовом маркетплейсе "Сравни" Владислав Головкин. В частности, страховое направление сегодня развивает "Озон". В Wildberries также заявили, что рассматривает возможность встраивания страховых услуг для селлеров в свою платформу. По оценке экспертов, это может привести к снижению маржинальности этого направления для страховщиков. (стр.1, "Товар показали полисом")
Готовность бизнеса к внедрению искусственного интеллекта в 2024 году несколько сократилась по сравнению с и так невысоким уровнем прошлого года, свидетельствуют данные Центра развития ИИ при правительстве. Ситуация обусловлена нехваткой данных и кадров для развития и использования технологии. Главными барьерами для внедрения ИИ эксперты называют невысокую осведомленность организаций о его возможностях и отсутствие финансирования. В свою очередь, целесообразность инвестиций упирается в отсутствие единых метрик эффективности применения ИИ, позволяющих инвесторам оценить отдачу от таких вложений. (стр.1, "Искусственный интеллект уклоняется от работы")
За почти три года с начала исхода из РФ автомобильных брендов из ЕС, Японии, Южной Кореи и США на российском рынке новых легковых машин стали доминировать китайские марки. Их доля с 2022 года выросла на 50 процентных пунктов, и только за этот год число автомобильных брендов из КНР в РФ увеличилось в два раза. Гендиректор ГК "Автоспеццентр" Андрей Терлюкевич указывает на увеличившееся доверие к китайскому автопрому. Что россияне стали лояльнее относиться к китайским маркам, считают и в ассоциации "Российские автомобильные дилеры" (РОАД), отмечая, впрочем, потенциальные риски с обслуживанием. "За таким ростом количества брендов не всегда поспевает сфера обслуживания. То есть сервисные мануалы, запчасти, комплектующие", - поясняют дилеры. Кроме того, несмотря на бум китайских брендов в 2024 году, часть марок может покинуть рынок из-за прогнозируемого снижения объема продаж и осложнения экономической ситуации в стране, добавляют в РОАД. (стр.10, "Любишь кататься - люби и китайское ввозить")
Из-за ослабления курса рубля и роста лизинговых ставок стоимость базового оборудования для складов выросла на 25% за год. Это накладывается на ограниченное предложение: с рынка ушли основные европейские производители, которых заменяют только китайские поставщики. Директор по сервисному обслуживанию ПЭК Станислав Чекмарев замечает, что операторы из-за увеличения издержек на приобретение оборудования стремятся увеличить срок его службы: интерес к ремонту за год вырос на 30%. Но отсутствие развитых дилерских центров складской техники может создавать сложности с ремонтом и запчастями. (стр.9, "У логистов все складно")
ВЕДОМОСТИ:
Правительство направит в 2024 году дополнительно более 10,5 млрд рублей на частичную компенсацию расходов 10 аэропортов центральных и южных регионов, закрытых для полетов гражданской авиации после начала СВО на Украине в 2022 году из соображений безопасности. Соответствующее распоряжение кабмин опубликовал 12 декабря. Речь идет об аэропортах в Ростове-на-Дону, Краснодаре, Анапе, Геленджике, Липецке, Белгороде, Брянске, Курске, Воронеже и Симферополе. Средства будут направлены из резервного фонда на содержание аэропортов в период с апреля по ноябрь текущего года, следует из пояснений пресс-службы правительства к распоряжению. Этот период примерно совпадает с летним расписанием российских авиакомпаний. До этого закрытые для полетов после начала СВО аэропорты получали дотации из бюджета в июне этого года. Тогда по решению правительства им было выделено 3,9 млрд рублей за работу в зимнем расписании - с декабря 2023 года по март 2024 года включительно. Таким образом, общий объем субсидий на эти цели в этом году достиг 14,4 млрд рублей, что почти вдвое больше, чем в 2023 году. В 2022 г. объем поддержки составил около 7 млрд рублей. По словам исполнительного директора агентства "Авиапорт" Олега Пантелеева, постоянные вложения в сохранение инфраструктуры необходимы, иначе впоследствии восстановление аэропортов обойдется гораздо дороже, соглашается он. При этом по большинству статей будет наблюдаться рост расходов, полагает эксперт. ("Правительство добавило денег на компенсации закрытым из-за СВО аэропортам")
Московская биржа планирует запустить фьючерсный контракт на ключевую ставку Банка России, рассказал журналистам управляющий директор Мосбиржи Владимир Крекотень. Инструмент будет доступен неквалифицированным инвесторам после прохождения тестирования. Цель запуска нового дериватива - привлечь внимание клиентов к процентным деривативам, пояснил Крекотень "Ведомостям". Сейчас на срочном рынке доступны фьючерсы на ставки RUSFAR (ставка денежного рынка) и RUONIA (ставка межбанковского кредитования), но они ориентированы на профессиональных участников и сложны в понимании, что делает их менее популярными среди физлиц, заметил топ-менеджер. Доля розничных инвесторов в объеме торгов на срочном рынке превышает 60%. Но поскольку целевая аудитория нового фьючерса на ключевую ставку - это в основном физические лица, биржа хочет сделать параметры и порядок исполнения контракта максимально простыми, отметил Крекотень. Площадка планирует отойти от международной практики и предложить прямую котировку - ключевую ставку: объем контракта в данном случае будет равен цене, умноженной на 1000. Исполнение контракта планируется привязать к плановым заседаниям ЦБ, а в качестве цены исполнения использовать объявленное в день заседания значение ключевой ставки, сказал управляющий директор биржи. Преподаватель учебного центра "Финам" Максим Тарвердиев считает, что "неквалам" нельзя давать доступ к такому инструменту из-за его "сложности и опасности". Зачастую процентные деривативы сложны даже для профессиональных инвесторов, но вводить для них какие-то специальные ограничения не стоит, считает руководитель аналитического отдела УК "Первая" Дмитрий Данилин. ("Мосбиржа хочет запустить фьючерсы на ключевую ставку и фонд ликвидности")
ФБГУ "Центр экспертизы и координации информатизации" (ЦЭКИ), подведомственное Минцифры, может стать единым центром согласования IT-расходов всех государственных органов власти. Об этом "Ведомостям" рассказал вице-премьер Дмитрий Григоренко (курирует в том числе IT-отрасль). Новый порядок может вступить в силу после утверждения проекта постановления правительства, разработанного Минцифры и опубликованного на портале нормативно-правовых актов 9 декабря. Планируется, что госорганы или организации будут предоставлять Минцифры обоснования для финансирования IT-расходов, продолжил представитель министерства. После этого будет дано заключение о целесообразности финансирования, затем Минфин должен одобрить выбранные источники средств и их объем. Выбор ЦЭКИ в качестве единого центра согласования IT-расходов всех госорганов кажется логичным, считает руководитель IT-подразделения агентства "Полилог" Людмила Богатырева. В структуре центра есть компетентные эксперты, которые понимают внутреннее устройство государственных IT-систем и могут оценивать целесообразность и размер финансирования проектов, отмечает она. В то же время главным риском является создание узких мест в процессе рассмотрения, которые не смогут обеспечить необходимую производительность для своевременного рассмотрения всех проектов, предупреждает партнер практики "Цифровая трансформация" консалтинговой компании Strategy Partners Сергей Кудряшов. ("Весь госзаказ на IT-разработку могут сосредоточить в центре экспертизы Минцифры")
Люксембургская структура Михаила Фридмана и его бизнес-партнеров Петра Авена и Андрея Косогова ABH Holdings (ABHH) оплатила за Украину ее первоначальные расходы на разбирательство по поводу конфискации Киевом "Альфа-банк Украина". Размер взноса за Киев составил $200 тыс. (20 млн рублей), еще столько же ABHH заплатила за себя. Об этом говорится в материалах Международного центра по урегулированию инвестиционных споров (МЦУИС), где рассматривается дело. По регламенту МЦУИСа стороны покрывают прямые расходы на арбитражный процесс в равных долях до тех пор, пока трибунал не вынесет окончательного решения о распределении издержек. При неуплате установленных платежей дело может быть прекращено. Киев объяснил задержку с выплатой лишь в июле: Украина якобы не может произвести платеж из-за прямого запрета своего национального законодательства, к тому же ее финансовые ресурсы ограничены из-за военных действий и у нее есть серьезные опасения относительно происхождения средств истца. ABHH подала запрос на арбитраж в МЦУИСе в конце 2023 года - компания обвиняет Киев в "незаконной экспроприации" принадлежавшего ей ранее банка и требует более $1 млрд (около 90 млрд рублей) компенсации. В 2022 году украинское правительство национализировало бывший Альфа-банк (переименован в Sense Bank) из-за того, что им владели подсанкционные лица через ABHH и ее "дочку" ABH Ukraine. Киев использует стратегию затягивания процесса, считает управляющий партнер юридической компании "Энсо" Алексей Головченко. Он называет это абсолютно очевидным и связывает с нежеланием действующих украинских властей нести ответственность за все свои решения. У МЦУИСа есть широкие полномочия распределять расходы по своему усмотрению в зависимости от обстоятельств конкретного дела, констатирует руководитель юридической практики компании Grace Consulting Ltd Екатерина Орлова. На практике издержки редко полностью возлагаются на проигравшую сторону, чаще они распределяются пропорционально степени удовлетворения требований. ("Киев не захотел платить за разбирательство с Фридманом")
В I квартале 2025 года "Сбер" совместно с Институтом искусственного интеллекта AIRI (принадлежит "Сберу") создадут центр, который займется разработкой лекарственных препаратов с помощью искусственного интеллекта (ИИ). Об этом на конференции AI Journey рассказал старший вице-президент, руководитель блока "Технологическое развитие" Сбербанка Андрей Белевцев. В частности, центр сфокусируется на поиске лекарственных молекул, уточнил представитель "Сбера". "В рамках стратегии центра планируется поиск биологических мишеней с привлечением фармацевтических компаний-партнеров, генерация новых молекул, валидация и доклинические исследования. Стартовыми направлениями центра станут работы по поиску лекарственных молекул для терапии онкологии и болезни Альцгеймера, а также для борьбы с диабетом и ожирением", - рассказал "Ведомостям" Белевцев. При этом сам центр не будет производить лекарства, он сосредоточится на поиске новых молекул и доклинических исследованиях, которые покажут, что полученные решения эффективны и могут перейти в фазу клинических испытаний, отметил руководитель научной группы "ИИ в науках о жизни" Института AIRI Артур Кадурин. Он уточнил, что синтез препаратов планируется проводить на стороне партнеров из числа российских фармакологических компаний. "Наша ключевая задача сейчас найти максимальное количество партнеров", - добавил он. Использование ИИ в разработке лекарств позволяет значительно сократить время и затраты на создание новых препаратов, говорит сооснователь Brainphone, эксперт отраслевого клуба "ИИ в здравоохранении" Альянса в сфере ИИ Диана Хасанова. Например, продолжает она, традиционный процесс разработки может занимать 10-15 лет и стоить миллиарды долларов, тогда как применение ИИ может сократить эти сроки на 25-50%, что также повлияет на конечную стоимость разработки препаратов. ("Сбер" будет искать новые лекарства с помощью ИИ")
За последние четыре года рост количества специалистов IT-сферы составил более 50%, абсолютное число специалистов превысило 850 тыс. человек, сообщил глава Минцифры Максут Шадаев. Он заявил, что только за последние восемь месяцев в отрасль пришло 100 тыс. специалистов при средней зарплате в 185 тыс. рублей. Разрыв между средней зарплатой в экономике и средней зарплатой в отрасли существенный, а это свидетельствует о нехватке IT-кадров в стране. Тем не менее, по словам Шадаева, "количество в этом случае не всегда означает качество". Он уточнил, что, несмотря на популярность IT-отрасли, выпускники вузов не всегда соответствуют требованиям рынка. "Единственный вариант - это обеспечить качественное преподавание", - резюмировал он. Для этого с 2025 года будет введен ряд мер совместно с Минпросвещения, Минобрнауки, а также представителями бизнеса и лидирующих IT-компаний. "Государство оценивает нехватку IT-кадров в 740 тыс. человек, представители бизнеса говорят о нехватке 1 млн специалистов, - заметил заместитель директора по трансферу технологий Центра компетенций НТИ по направлению "Технологии хранения и анализа больших данных" Тимофей Воронин. - Думаю, что прирост в 700 тыс. человек в отрасли к 2030 году возможен, но с каждым годом запрос государства и бизнеса на требуемое количество сотрудников продолжает расти". По его словам, дефицит к 2030 году может значительно увеличиться, а для утоления кадрового голода необходимо продолжать увеличивать количество программ обучения и расширять меры поддержки в регионах. ("Минцифры рассчитывает привлечь 700 000 IT-специалистов к 2030 году")
На рынке деловых авиаперелетов в этом году сменилось самое емкое направление: Китай вырвался вперед, потеснив Турцию. Это следует из расчетов сервиса "OneTwoTrip для бизнеса" и компании "Аэроклуб", занимающейся организацией деловых поездок и корпоративных мероприятий. Сравнивались данные о количестве перелетов представителей бизнеса за 11 месяцев этого года с тем же периодом 2023 года. Также существенно выросло количество бронирований отелей в Китае деловыми туристами, сообщил представитель "Островок командировки". По словам управляющего директора "Аэроклуба" Юлии Липатовой, КНР заняла первую строчку по популярности в этом году, в том числе среди стран БРИКС (объединение 10 государств - Бразилии, России, Индии, Китая, ЮАР, ОАЭ, Ирана, Египта, Эфиопии и Саудовской Аравии). В прошлом году, по ее словам, на 1-м месте по популярности у российских предпринимателей находилась Турция. По данным компании, количество авиаперелетов в Китай за период с января по 11 декабря 2024 года выросло на 113% год к году. ("Китай вырвался в лидеры по числу деловых авиаперелетов из России")
РОССИЙСКАЯ ГАЗЕТА:
С 1 марта мелкий шрифт в рекламе кредитов будет исчезать. Банки начнут вместо него указывать QR-коды, отсылающие на сайт с полной информацией, и вставлять предупреждающие фразы, говорят опрошенные газетой эксперты. Такой законопроект в третьем чтении приняла Госдума. Реклама кредитов до сих пор вводит людей в заблуждение. И новый закон, как считают депутаты, поможет исправить это. Ситуация уже стала прозрачнее, с января заработали новые требования: банки должны указывать диапазон полной стоимости кредита, если упоминают ставки. И распространяется это на информацию на сайтах, в рекламе, в приложениях и офисах. "Принятый накануне законопроект предусматривает, что в рекламе теперь нужно будет размещать еще и призывы к изучению всех условий и ознакомлению с ними на официальном сайте кредитора, а также предупреждающую фразу "Оценивайте свои финансовые возможности и риски" размером не менее пяти процентов от площади всего сообщения", - рассказала изданию руководитель проекта Народного фронта "За права заемщиков" Евгения Лазарева. Новый закон станет дополнением к предыдущему. (стр.1, "QR-коды вместо мелкого шрифта. С 1 марта банкам придется сообщать полную информацию в рекламе кредита")
В Госдуме хотят ввести прокатные удостоверения для фильмов и сериалов в онлайн-кинотеатрах. Соответствующий законопроект разработала группа депутатов Госдумы и членов Совета Федерации. Эксперты подчеркивают большое число различий между обычными и онлайн-кинотеатрами, чтобы можно было говорить об унификации подходов, и указывают на остающиеся за пределами регулирования видеохостинги, иностранные сервисы и пиратские ресурсы. Законопроектом уточняется обязанность владельцев аудиовизуальных сервисов соблюдать требования российского законодательства о недопустимости распространения фильмов без прокатного удостоверения. Ранее такие требования предъявлялись только к традиционным кинотеатрам. Документом предусматривается, что наличие материалов, пропагандирующих отрицание или дискредитирующих традиционные российские духовно-нравственные ценности, является основанием для отказа в выдаче прокатного удостоверения. "Вся отрасль крайне удивлена такой инициативой, поскольку не так давно депутаты приняли законопроект, освобождающий от прокатных удостоверений телевидение", - говорит глава ассоциации "Интернет-видео" Алексей Бырдин. "Считаем прокатные удостоверения избыточным механизмом контроля содержания каталогов аудиовизуальных сервисов по сравнению с существующим, а кроме этого, крайне бюрократизированным и затратным, который, возможно, замедлит создание нового отечественного контента", - сообщили в пресс-службе Okko. (стр.1, "Госдума планирует ввести прокатные удостоверения в онлайн-кинотеатрах")
Обзор подготовлен с использованием Системы комплексного анализа новостей - СКАН, www.scan-interfax.ru.
