DocuSign (NASDAQ:DOCU) резко вырос в пятницу, поднявшись более чем на 15% на начальной торговле, причем аналитики видят более ясный путь к двузначному росту в финансовом 2026 году, несмотря на осторожный прогноз компании.
Внимание! GuruFocus обнаружил 5 предупреждающих знаков с DOCU.
Одним из основных факторов является Intelligent Agreement Management (IAM), платформа DocuSign, работающая на основе ИИ, которая расширяется быстрее, чем ожидалось. IAM сократил некоторые времена заключения контрактов с клиентами на 75% и теперь является самым быстрорастущим продуктом компании. В 4 квартале он составил значительный процент объема сделок и более 20% новых прямых сделок с клиентами в сегменте малого и среднего рынков.
Аналитики Morgan Stanley под руководством Джоша Баера отметили, что улучшение ставок удержания и сильные показатели IAM делают двузначный рост все более реалистичным. Ожидается, что IAM вырастет в пять раз до годового объема продаж в размере $320 миллионов в финансовом 2026 году, несмотря на то, что первоначальное привлечение клиентов в основном происходит от малого бизнеса, а не от крупных предприятий.
Citizens подтвердил свою рекомендацию "Outperform" на рынке и целевую цену $124, указав на доминирование DocuSign в электронных подписях, общий адресуемый рынок в размере $50 миллиардов и сильное руководство. Тем временем Evercore ISI видит переускорение доходов к финансовому 2027 году при превращении текущих платежей в доходы.
DocuSign собирается продемонстрировать свои последние достижения в области ИИ на мероприятии Momentum25 16 апреля в Нью-Йорке.
Компания Adobe (ADBE), конкурент в области электронных подписей, поднялась на 1% на начальной торговле.
Эта статья впервые появилась на GuruFocus.
