Мы недавно опубликовали список Топ-12 технологических акций для покупки по мнению миллиардера Кена Фишера. В этой статье мы рассмотрим, где находится Oracle Corporation (NYSE:ORCL) по сравнению с другими лучшими технологическими акциями для покупки по мнению миллиардера Кена Фишера.
Под зонтом Fisher Asset Management миллиардер Кен Фишер поддерживает позитивное отношение к технологическим акциям, особенно к тем, которые входят в Magnificent Seven. Подчеркивая сильную производительность этих крупных ростовых компаний, Фишер подчеркивает, что текущий бычий рынок простирается далеко за пределы этих известных имен. По его мнению, ралли 2024 года было более широким, чем обычно считается, с ростовыми акциями, особенно в сферах технологий и коммуникационных услуг, постоянно превосходящими своих коллег-ценных бумаг и компаний с малой капитализацией.
Обсуждение Кена Фишера показало заметную тенденцию: технологические акции имели тенденцию превосходить рынок во время восходящих тенденций и уступать во время спадов. Этот шаблон, прослеживаемый в статистике 2024 года, укрепляет теорию, что если инвесторы верят в продолжение бычьего рынка, технологические акции, вероятно, останутся стойкими производителями. Хотя они не всегда лидируют на рынке последовательно или по всем метрикам, согласно историческим данным, их общая производительность постоянно превосходит большинство других секторов и группировок.
Взгляды Фишера предполагают, что хотя технологические акции не будут вечно доминировать на рынке, их производительность по-прежнему служит индикатором общего настроения на рынке. Он заявил, что инвестирование в эти компании не заключается в ожидании идеальности, а в понимании того, что в бычьих средах они обычно приносят более высокие доходы. В то же время он предостерег от слишком узкого фокусирования на этих именах, поскольку более широкая категория роста, охватывающая различные сектора, также готова получить выгоду от благоприятных рыночных условий.
В заключение, инвестиционная стратегия Fisher Asset Management демонстрирует уверенность в долгосрочные перспективы технологических акций. Хотя Кен Фишер признает, что на рынке нет никаких гарантий, он указывает на ясное направленное отношение: когда рынок растет, эти акции обычно растут больше; когда он падает, они падают сильнее. Для Фишера это подтверждает стратегическую ценность поддержания сильной экспозиции к акциям роста, определяемым технологиями, в бычьей среде.
Наш метод
Мы проанализировали отчеты 13F Fisher Asset Management за 4 квартал 2024 года, чтобы выявить топ-технологические акции, в которые фирма инвестировала. Из полученных данных мы ранжировали технологические акции на основе стоимости доли фонда в каждом держании. Кроме того, мы упомянули мнение фонда по каждой акции, используя данные из 1 009 фондов, отслеживаемых Insider Monkey в четвертом квартале 2024 года.
Почему нас интересуют акции, в которые вкладываются фонды? Причина проста: наши исследования показали, что мы можем превзойти рынок, имитируя лучшие акции лучших хедж-фондов. Наша стратегия ежеквартальных информационных бюллетеней выбирает 14 акций малой и крупной капитализации каждый квартал и показала доходность 373,4% с мая 2014 года, превзойдя свой эталон на 218 процентных пунктов (см. подробнее здесь).
Команда ИТ-специалистов тщательно разрабатывает систему управления производительностью предприятия крупного масштаба.
Oracle Corporation (NYSE:ORCL)
Количество держателей хедж-фондов на 4 квартал: 105
Доля фонда Fisher Asset Managements: $3 миллиарда
Основанная в 1977 году Ларри Эллисоном, который продолжает служить исполнительным председателем компании, Oracle Corporation (NYSE:ORCL) - американский многонациональный технологический гигант с штаб-квартирой в Остине, Техас. Oracle предлагает корпоративные решения, такие как системы управления базами данных и комплексный набор бизнес-приложений, таких как планирование ресурсов предприятия (ERP), управление человеческими ресурсами (HCM), управление взаимоотношениями с клиентами (CRM), управление производительностью предприятия (EPM), управление цепочками поставок (SCM) и коммерция клиентского опыта (CX Commerce). С почти 18 миллионами акций компании в своем портфеле, ORCL занимает 11-е место в списке топ-12 технологических акций для покупки по мнению Кена Фишера.
В своем третьем финансовом квартале, закончившемся в феврале 2025 года, Oracle Corporation (NYSE:ORCL) сообщила о финансовых результатах, которые не соответствовали ожиданиям аналитиков. Скорректированный доход на акцию (EPS) составил $1,47, чуть ниже консенсуса в $1,49, в то время как выручка составила $14,13 миллиарда, немного меньше прогнозируемых $14,39 миллиарда. Тем не менее, компания испытала годовой рост выручки на 6%, увеличившись с $13,3 миллиарда, и показала значительный рост чистой прибыли на 22%, выросшей до $2,94 миллиарда по сравнению с $2,4 миллиарда в том же квартале предыдущего года. Рост в значительной степени был обусловлен бизнесом облачных услуг Oracle, который сгенерировал $11,01 миллиарда выручки, увеличившись на 10% год к году, и представлял 78% от общих продаж.
Oracle Corporation (NYSE:ORCL) заключила партнерство с OpenAI и SoftBank в совместном предприятии под названием Stargate в рамках более широкой национальной инициативы в области искусственного интеллекта, которая будет строить центры обработки данных в Техасе. Компания намерена инвестировать примерно $16 миллиардов в капитальные затраты в этом году, более чем удвоив свои расходы по сравнению с предыдущим годом для поддержки этих амбиций. На предстоящий квартал Oracle прогнозирует рост выручки на 8-10%, не дотягивая до ожидаемого аналитиками роста на 11% и выручки в $15,91 миллиарда. Компания также прогнозирует скорректированный EPS в диапазоне от $1,61 до $1,65, в сравнении с ожиданиями аналитиков в $1,79. Кроме того, Oracle Corporation (NYSE:ORCL) объявила увеличение ежеквартального дивиденда с 40 центов до 50 центов на акцию, подчеркивая свою обязанность по созданию стоимости для акционеров во время своего продолжающегося преобразования в доминирующую силу в области облачных вычислений с искусственным интеллектом.
Artisan Global Opportunities Fund выразил следующее мнение относительно Oracle Corporation (NYSE:ORCL) в своем инвестиционном письме за 4 квартал 2024 года:
Значительные пополнения в квартале включали GE Vernova и Oracle Corporation (NYSE:ORCL). Мы считаем, что Oracle входит в интересный цикл прибыли, поскольку его быстрорастущие бизнес-подразделения становятся более крупной частью доходной структуры. Особенно стоит отметить, что Oracle Cloud Infrastructure (OCI) прошла значительный цикл обновления продуктов, который позволит ей стать основным драйвером прироста верхней линии. Компания завоевывает новые счета благодаря своей привлекательной ценовой политике, гибкости и расширяющейся географической доступности. Кроме того, в рамках своего сегмента SaaS мы считаем, что компания получит выгоду от секулярной тенденции к облачным вычислениям. Oracle испытывает значительный рост прибыли, перенося свой бизнес баз данных с низкой маржой на местный уровень в облако (через любого облачного провайдера), который работает с более высокими маржами. Компания недавно удивила инвесторов, объявив целевую выручку на 2029 год в размере $104 миллиарда, что предполагает ускорение годового роста выручки до ~16% от текущих уровней ~9%10%. Акции снизились в квартале, и мы воспользовались этим возможностью для покупки.
В целом, ORCL занимает 11-е место в нашем списке лучших технологических акций для покупки по мнению миллиардера Кена Фишера. Хотя мы признаем потенциал технологических компаний, наше убеждение заключается в том, что акции искусственного интеллекта обещают доставить большие доходы и сделать это в более короткие сроки. Существует акция в области искусственного интеллекта, которая выросла с начала 2025 года, в то время как популярные акции искусственного интеллекта потеряли около 25%. Если вы ищете акцию в области искусственного интеллекта, которая обещает больше, чем ORCL, но торгуется менее чем по 5 раз их прибыли, ознакомьтесь с нашим отчетом об этой самой дешевой акции в области искусственного интеллекта.
ЧИТАТЬ ДАЛЕЕ: 20 лучших акций в области искусственного интеллекта для покупки сейчас и 30 лучших акций для покупки сейчас по мнению миллиардеров.
Отсутствует. Эта статья была опубликована на сайте Insider Monkey.