Мы недавно опубликовали список 10 акций в сфере здравоохранения, выбранных миллиардером Кеном Фишером с огромным потенциалом роста. В этой статье мы посмотрим, где находится Intuitive Surgical, Inc. (NASDAQ: ISRG) по сравнению с другими акциями в сфере здравоохранения, выбранными миллиардером Кеном Фишером с огромным потенциалом роста.
Отрасль здравоохранения, важный компонент глобального благополучия и экономической устойчивости, проходит через значительные изменения. Считается, что эта отрасль приносит более 10% ВВП мира и вступает в новую эру, характеризуемую демографическими изменениями, цифровыми инновациями и пересмотром регуляторной политики. Участники экосистемы жизненных наук, диагностики и медицинских услуг сталкиваются с проблемой к 2025 году: устойчивость под угрозой из-за финансовых трудностей, растущей операционной сложности и геополитических рисков, несмотря на множество возможностей для роста.
Доходы в здравоохранении в США по-прежнему находятся под давлением. EBITDA в процентах от национальных затрат на здравоохранение снизился на 150 базисных пунктов с 2019 года, что имеет значительное воздействие как на плательщиков, так и на поставщиков, согласноMcKinsey.Всемирная организация здравоохраненияпрогнозирует, что к 2030 году в мире возникнет дефицит в 10 миллионов медицинских работников, ограниченный рост возмещения и высокие инфляционные цены. В то же время цифровая трансформация стала более важной. По даннымDeloitte, 90% руководителей глобальных здравоохранительных систем ожидают более быстрого принятия цифровой технологии, и более 70% из них намерены увеличить операционную эффективность к 2025 году.
Искусственный интеллект (ИИ) играет ключевую роль в этих изменениях. ИИ, который когда-то был амбициозной идеей, сегодня является разрушающей силой, улучшающей все, начиная с медицинской диагностики и заканчивая логистикой больниц. ИИ рассматривается институтами ЕС как неотъемлемый элемент модернизации общественного здравоохранения. Европейское пространство здоровья(EHDS), которое будет запущено в 2025 году, и Закон ЕС о ИИ 2024 года направлены на обеспечение надежности и безопасности технологий ИИ, облегчая при этом доступ к высококачественным, взаимосвязанным данным о здоровье. Эти рамочные структуры предоставляют пациентам и разработчикам правовую защиту, упрощая стандарты ответственности за недостатки в системах ИИ, в сочетании с пересмотренной Директивой о продуктовой ответственности.
Тем не менее, остаются проблемы. Интеграция ИИ в клиническую деятельность требует постоянного финансирования, культурного признания и юридической ясности. Предвзятость в данных, этические соображения и сложность автономных решений ИИ - инструментов, которые работают автономно для выполнения многоэтапных процессов в сфере здравоохранения, требуют тщательного управления. Несмотря на эти вызовы, практические применения набирают обороты: ИИ в настоящее время используется для ранней идентификации сепсиса, скрининга рака молочной железы и фармацевтических исследований и разработок, что может сократить сроки разработки лекарств и улучшить результаты для пациентов.
Тем временем недавние геополитические события наводят тень на глобальные сети поставок здравоохранения. В апреле 2025 года президент Дональд Трамп объявил о существенных тарифах, включая базовую ставку 10% и целевые налоги на медицинские изделия, что может нарушить доступ к важным компонентам, таким как диагностическое оборудование и средства защиты. То, что Трамп представил в среду, глупо, неправильно, высокомерно экстремистски и невежливо с торговой точки зрения, заявил миллиардер-инвестор Кен Фишер, жестко осудив предложение. Кроме того,аналитики Morningstar и Fitchпредупреждают о росте расходов на больницы, которые уже сталкиваются с низкими маржами и ограниченными вариантами ценообразования.
Эти изменения - технологические, законодательные и геополитические - происходят на фоне осторожного оптимизма. В то время как прогнозируется, что темп роста ВВП в Соединенных Штатах снизится с 2,7% в 2024 году до 1,5% в 2025 году, отрасль здравоохранения остается крепкой. По мере углубления интеграции ИИ, появления ясности в политике и сброса инвестиционных циклов отрасль может быть готова к новой эре роста.
Методология
Для составления нашего списка из 10 акций в сфере здравоохранения с огромным потенциалом роста, выбранных миллиардером Кеном Фишером, мы изучили отчеты Кена Фишера за 4 квартал 2024 года в SEC, чтобы найти акции в сфере здравоохранения в его портфеле. Затем мы выбрали десять акций с наибольшим потенциалом роста согласно средним прогнозам цен аналитиков, на момент написания статьи. Затем акции были упорядочены по возрастанию прогнозируемого потенциала роста. Эта стратегия выделяет наиболее перспективные инвестиции в области здравоохранения в существующем портфеле Фишера. Кроме того, для этих акций была представлена информация о настроениях хедж-фондов, на момент базы данных Insider Monkeys за 4 квартал 2024 года.
Почему нас интересуют акции, в которые вкладывают хедж-фонды? Причина проста: наши исследования показали, что мы можем превзойти рынок, имитируя лучшие акции лучших хедж-фондов. Наша стратегия квартальных информационных бюллетеней выбирает 14 акций малой и крупной капитализации каждый квартал и с 2014 года принесла доход в 373,4%, превзойдя свой стандартный показатель на 218 процентных пунктов (дополнительные детали здесь).
Медицинская команда, выполняющая минимально инвазивную хирургию с помощью хирургической системы da Vinci.
Intuitive Surgical, Inc. (NASDAQ:ISRG)
Потенциал роста:25,86%
Количество держателей хедж-фондов: 95
Intuitive Surgical, Inc. (NASDAQ: ISRG), с главным офисом в Саннивейле, Калифорния, является пионером в области роботизированной хирургии и значительной компанией в области медицинских технологий в портфеле акций Кена Фишера. Платформы da Vinci и Ion широко используются в минимально инвазивных процедурах в урологии, гинекологии, торакальной и колоректальной хирургии. Ее экосистема состоит из многопортовых систем da Vinci 5 и Xi, платформы с одним портом SP и инновационного оборудования, такого как степлеры SureForm с технологией SmartFire.
С 17% ростом процедур и значительным установками систем в 2024 году Intuitive Surgical, Inc. (NASDAQ: ISRG) превзошла ожидания и показала хорошие финансовые результаты. Доход за год увеличился на 17% до 8,4 миллиарда долларов, а валовая прибыль составила 69%. Компания прогнозирует валовую прибыль между 67% и 68% на 2025 год и ожидает роста процедур между 13% и 16%. Ожидается увеличение операционных расходов на 10% до 15%, в основном из-за инвестиций в объекты, исследований и разработок и юридических издержек. Валютные вихри, увеличение амортизации и большая доля низкомаржинальной продукции, такой как da Vinci 5, Ion и SP, вероятно, окажут некоторое незначительное влияние на проформу прибыль на акцию.
Стратегическое решение начать работу напрямую в Италии, Испании и Португалии с базовым приобретением стоимостью 330 миллионов долларов, которое планируется завершить в первой половине 2026 года, является одним из крупных этапов. Возможности платформы da Vinci SP дополнились, когда FDA одобрила степлер SP SureForm 45 для использования в торакальной, колоректальной и урологической хирургии.
По сравнению с лапароскопической и открытой хирургией, процедуры da Vinci значительно улучшают клинические результаты, согласно значительному мета-анализу. Кроме того, даже среди опытных хирургов инновационная технология обратной связи силы da Vinci 5 показала меньше повреждений тканей.
Intuitive Surgical, Inc. (NASDAQ: ISRG) до сих пор является известным брендом в области роботизированной хирургии и значительным вложением в портфель акций Кена Фишера благодаря постоянному инновационному развитию, международному росту и прочной финансовой устойчивости.
В целом, ISRG занимает 7-е место в нашем списке акций в сфере здравоохранения, выбранных миллиардером Кеном Фишером с огромным потенциалом роста. Хотя мы признаем потенциал этих компаний, наша уверенность заключается в том, что некоторые акции в области ИИ обещают более высокие доходы и делают это в более короткие сроки. Есть акция ИИ, которая поднялась с начала 2025 года, в то время как популярные акции ИИ потеряли около 25%. Если вы ищете акцию в области ИИ, которая обещает больший потенциал, чем ISRG, но торгуется менее чем за 5 раз их прибыли, ознакомьтесь с нашим отчетом об этой самой дешевой акции в области ИИ.
ЧИТАЙТЕ ДАЛЕЕ: 20
