Мы недавно опубликовали список 15 лучших ростовых акций для покупки на ближайшие 3 года. В этой статье мы рассмотрим, где находится Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. Ltd. (NYSE:TSM) по сравнению с другими ростовыми акциями, которые стоит приобрести на ближайшие 3 года.
29 апреля Дэн Айвс из Wedbush Securities присоединился к Power Lunch на CNBC, чтобы обсудить свои прогнозы по технологическому сектору и выразил мнение, что тарифы не останавливают революцию в области искусственного интеллекта. По мнению Айвса, ключевым вопросом для сектора является, сохраняется ли расход, особенно на капитальные затраты. Он выразил уверенность в том, что капитальные затраты поддерживаются и предсказал, что предстоящие результаты крупных технологических компаний скорее будут служить стимулом для рынка, чем подпитывать существующие опасения. Некоторые инвесторы считают, что остаются опасения о возможном замедлении экономики, поэтому предпочтение отдается более безопасным инвестициям в страхование и другие стабильные секторы, а не крупным технологическим компаниям. Тем не менее, Айвс признал, что несмотря на то, что неопределенность была распространена в последние недели, его собственные исследования и полевые исследования показывают, что расходы, связанные с искусственным интеллектом, остаются стабильными. Он отметил, что в некоторых областях области облаков, где расходы ускоряются, общая неопределенность, вероятно, приведет к широким диапазонам рекомендаций от компаний.
Майкл Дарда, управляющий директор, главный экономист и макростратег ROTH, также считает, что искусственный интеллект принесет крепкую отдачу в будущем. Айвс согласился с оценкой Дарды и заявил, что предприятия видят аналогичные достижения и не могут себе позволить оставить свои проекты по искусственному интеллекту позади, не рискуя в результате отставать. Он также указал на то, что для компаний, таких как те, которые входят в MAG7, революция в области искусственного интеллекта является центральной темой, поэтому вызовы, выдвигаемые тарифами, не повлияют на революцию в области искусственного интеллекта так сильно. Дарда недавно изменил свой прогноз с медвежьего на бычий по технологиям и искусственному интеллекту из-за своего личного опыта работы с инструментами искусственного интеллекта, которые, по его мнению, улучшились за последний год.
Дэн Айвс подчеркнул, что несмотря на неопределенность, созданную тарифами, спрос на программное обеспечение остается запасным покрывалом, и ожидается, что расходы крупных компаний гипермасштаба продолжатся.
Наша методология
Мы просмотрели финансовые медийные отчеты, чтобы составить список лучших ростовых акций для покупки на ближайшие 3 года. Затем мы выбрали 15 акций с годовой средней ставкой роста выручки за 3 года более 20%. Акции ранжированы в порядке возрастания количества хедж-фондов, имеющих доли в них, на Q4 2024 года, что было получено из базы данных Insider Monkeys.
Почему мы заинтересованы в акциях, в которые вкладываются хедж-фонды? Причина проста: наши исследования показали, что мы можем превзойти рынок, имитируя лучшие акционерные выборы лучших хедж-фондов. Наша стратегия ежеквартальных новостных писем выбирает 14 акций малой и крупной капитализации каждый квартал и показала доходность 373,4% с мая 2014 года, превзойдя свой эталон на 218 процентных пунктов (подробнее здесь).
Крупный план сложной сети интегральных схем, используемых в логических полупроводниковых устройствах.
Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. Ltd. (NYSE:TSM)
3-летняя годовая средняя ставка роста выручки: 22,32%
Количество держателей хедж-фондов: 186
Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. Ltd. (NYSE:TSM) производит, упаковывает, тестирует и продает ИС и другие полупроводниковые устройства. Он предлагает широкий спектр технологий фабрикации пластин, таких как технологии для производства логики с дополнительным металлоксидным полупроводником, смешанных сигналов, радиочастотных, встроенной памяти и других.
В FQ1 2025 года HPC составило 59% общего дохода TSMC, который составил $25,78 миллиарда и увеличился на 41,40% по сравнению с прошлым годом. Сам доход от HPC увеличился на 7% последовательно, что было обусловлено спросом на приложения, связанные с искусственным интеллектом. Для поддержки этого роста в области искусственного интеллекта и высокопроизводительных вычислений, TSMC инвестирует в передовые технологии упаковки, в частности CoWoS. TSMC ожидает удвоения своей способности CoWoS к 2025 году. Следует отметить, что поставки 3нм составили 22% от общего дохода от пластин, а 5нм - 36%.
21 апреля аналитик Barclays Саймон Коулс снизил целевую цену на TSMC до $215 с $255, сохраняя рейтинг Overweight. По мнению аналитиков, акции компании уже учитывают замедление. С 2024 по 2029 год Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. Ltd. (NYSE:TSM) ожидает, что годовая средняя ставка роста выручки приблизится к 20%.
Результаты и прогнозы компании продемонстрировали сильный спрос на чипы искусственного интеллекта, поэтому Sands Capital Technology Innovators Fund заявил следующее относительно Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited (NYSE:TSM) в своем инвесторском письме Q4 2024 года:
Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited(NYSE:TSM) результаты третьего квартала 2024 года и прогнозы продемонстрировали сильный постоянный спрос на чипы искусственного интеллекта. Выручка выросла на 29 процентов, а прибыль увеличилась на 54 процента в годовом выражении. Валовая прибыль была наивысшей с 2022 года, укрепленной повышением цен и рекордным использованием как на узлах 3-нанометрового (нм), так и на 5нм. Прогноз выручки TSMC на весь год был пересмотрен в сторону роста с 25 процентов до 30 процентов. Компания также ожидает увеличения капитальных затрат в 2025 году, что является ведущим индикатором для выручки.
Тем временем конкурентное положение TSMC в отрасли фабрикации передовых чипов улучшилось. Компания отметила, что спрос на ее следующее поколение узла 2нм (N2) значительно превышает спрос на ее предшественника, N3. Кроме того, у TSMC больше мощности для N2, чем для N3. Эта ситуация противопоставлена Intel и Samsung, которые недавно сообщили о трудностях в запуске своих передовых узлов. Вместе Intel и Samsung приносят приблизительно $25 миллиардов выручки фабрик, которая потенциально может мигрировать к TSMC со временем (Нажмите здесь, чтобы прочитать полный текст)
В целом, TSM занимает 2-е место в нашем списке лучших ростовых акций для покупки на ближайшие 3 года. Хотя мы признаем потенциал роста TSM, наше убеждение заключается в том, что акции в области искусственного интеллекта обещают высокие доходы и это происходит в более короткие сроки. Существует акция в области искусственного интеллекта, которая выросла с начала 2025 года, в то время как популярные акции в области искусственного интеллекта потеряли около 25%. Если вы ищете акцию в области искусственного интеллекта, которая обещает больше, чем TSM, но торгуется по меньше чем в 5 раз дешевле, ознакомьтесь с нашим отчетом о самой дешевой акции в области искусственного интеллекта.
ЧИТАЙТЕ ДАЛЕЕ:20 Лучших Акций в Области Искусственного Интеллекта для Покупки Сейчаси30 Лучших Акций для Покупки Сейчас По Мнению Миллиардеров.
Открытие: Нет. Эта статья впервые опубликована на Insider Monkey.
