Аналитик Telsey снизил прогноз цены для Floor & Decor Holdings, Inc. (NYSE:FND) с $115 до $100, оставляя рейтинг Outperform.
В четверг компания сообщила о чистой прибыли за первый квартал в размере 45 центов на акцию, что ниже ожидаемых 46 центов, и о чистых продажах на уровне $1.16 миллиарда.
Компания снизила свой прогноз чистой прибыли на акцию по GAAP на 2025 финансовый год до $1.70-$2.00 с $1.80-$2.10 (против $1.97 прогноза) и уточнила прогноз продаж на уровне $4.66 миллиарда-$4.80 миллиарда (вместо $4.47 миллиарда-$4.90 миллиарда) против $4.82 миллиарда прогноза.
Аналитик отмечает, что Floor & Decor принял более осторожную позицию после снижения объема продаж в первом квартале 2025 года на -1.8% (транзакции упали на 4%).
Оборот второго квартала растет на +1%, что является последовательным улучшением, но, вероятно, будет ниже ожиданий, добавил аналитик.
Аналитик отмечает, что Floor & Decor хорошо подготовлен к текущим тарифам, значительно сместив источники снабжения с 2018 года, сократив экспозицию Китая с 50% до 18% к 2024 году, увеличивая при этом долю снабжения из США до 27%.
Их стратегия включает в себя переговоры с поставщиками, дальнейшие сдвиги в источниках снабжения и корректировку цен, добавил аналитик.
Telsey пишет, что несмотря на разочарование из-за снижения прогноза, они остаются оптимистичными относительно рыночной позиции компании и потенциала долгосрочного роста, который поддерживается расширением магазинов, инновациями в продукции, высокомаржинальными категориями, коммерческими инициативами на рынке и Spartan Surface.
Для 2025 финансового года аналитик снизил прогноз чистой прибыли на акцию до $1.90 (с $2.06; FS $1.96) с оборотом 0.1% (с 2.4%; FS 1.4%) и операционной маржой 5.6% (снижение ~10 базисных пунктов; ранее 6.0%; FS 5.7%).
Для 2026 года Telsey теперь видит прогноз чистой прибыли на акцию в размере $2.45 (с $2.68; FS $2.54) с оборотом 4.5% (с 5.0%; FS 4.9%) и операционной маржой 6.4% (рост ~80 базисных пунктов; ранее 6.8%; FS 6.6%).
Динамика цен: акции FND выросли на 2.51% до $74.06 в пятницу.
Читайте далее:
Walmart, Home Depot, Target давят на китайских поставщиков, чтобы возобновить поставки, соглашаясь на поглощение тарифов: доклад
Фото через Shutterstock
Последние рейтинги для FND
Дата | Компания | Действие | От | До |
|---|---|---|---|---|
Февраль 2022 | Loop Capital | Поддерживает | Удерживать | |
Февраль 2022 | Группа консультантов Telsey | Поддерживает | Outperform | |
Февраль 2022 | Wells Fargo | Поддерживает | Overweight |
Просмотреть больше рейтингов аналитиков для FND
Посмотреть последние рейтинги аналитиков
Вперед: Улучшите свою торговлю с уникальными идеями и инструментами рынка от Benzinga Edge. Нажмите сейчас, чтобы получить уникальные идеи, которые могут помочь вам опережать конкурентов на сегодняшнем рынке.
Получите последний анализ акций от Benzinga?
Эта статья Floor & Decor Prepared For Current Tariffs As Sourcing Shift Limits China Exposure: Analyst первоначально появилась на Benzinga.com
2025 Benzinga.com. Benzinga не предоставляет инвестиционных советов. Все права защищены.