Мы недавно опубликовали список 10 акций с безумно высокими коэффициентами PE, которые продают инсайдеры. В этой статье мы рассмотрим, где находится CAVA Group, Inc. (NYSE:CAVA) по сравнению с другими акциями с безумно высокими коэффициентами PE, которые продают инсайдеры.
Американский фондовый рынок сейчас превратился в театр крайностей. Акции роста испытывают аномальный рост цен, но в некоторых случаях он практически пропорционально сопровождается выводом инсайдеров. Поток продаж инсайдеров в компаниях с невероятными коэффициентами цены к прибыли (PE) стал главным примером того, что произойдет, когда эйфория столкнется с осторожностью.
Но почему корпоративные руководители - инсайдеры, которые лучше всего знают компанию, - продают акции, когда инвесторы на них наезжают? Давайте свяжем точки.
ЧИТАТЬ ДАЛЕЕ: 20 крупных капиталовложений, которые инсайдеры и короткие продавцы бросают как сумасшедшие
Акции роста продолжают оставаться в центре внимания в 2025 году. Они превосходят своих коллег по стоимости уже десятилетие, поддерживаемые снижением процентных ставок и увеличением ставок на инновации. Даже когда ФРС повышала ставки в 2023 году, акции роста справлялись с давлением, и некоторые секторы продолжали поддерживать премиальные оценки.
Многие из этих компаний теперь торгуются по коэффициентам PE, которые даже оптимистичные аналитики не могут оправдать. Поэтому инсайдеры продают, и делают это агрессивно.
Розничные инвесторы гонятся за быстрыми моментами, в то время как корпоративные руководители и крупные акционеры выводят свои инвестиции из компании. Данные из отчетов формы 4 Комиссии по ценным бумагам и биржам показывают, что продажи инсайдеров в компаниях с высокими коэффициентами PE недавно увеличились, отражая расширение разрыва между оптимизмом Уолл-стрит и реальностью главной улицы.
Пока не решено, являются ли эти продажи голосом недоверия к безумно высоким оценкам или просто разумным взятием прибыли. Чтобы ответить на этот вопрос, нам нужно посмотреть на широкую экономическую среду. Недавно президент Трамп предложил сократить бюджет на 163 миллиарда долларов, что предполагает сокращение внутренних программ в пользу обороны и безопасности на границе. Сокращение финансирования для жилья, образования и здравоохранения может повлиять на потребительские расходы, и поэтому сокращение внесло свежую неопределенность на рынок, где инвесторы уже суетятся из-за неопределенностей в процентных ставках и тарифных ставках.
С другой стороны, рынок государственных облигаций также мигает предупреждающими знаками. Согласно отчету Рейтер, доходность двухлетних облигаций снизилась до 3,57%, почти на целый процентный пункт ниже базовой ставки Феда. Министр финансов Скотт Бессент называет разрыв четким сигналом о снижении ставок. Если мы посмотрим на историю, мы увидим, что эти расхождения обычно предшествовали экономическим замедлениям, и в такой среде акции с высокими коэффициентами PE, которые не могут оправдать завышенные ожидания своими прибылями, упадут.
Тем не менее, высокие коэффициенты PE не всегда плохи. Они часто отражают уверенность рынка в будущий рост компании. Но когда инсайдеры начинают избавляться от акций на фоне геополитических потрясений и дебатов о снижении ставок, мы не можем не задаться вопросом, не является ли это спокойствием перед бурей. И именно здесь нам нужно проявить осторожность. Из наших выборов вы можете увидеть сигнал красного флага или возможность для покупки. Однако одно ясно. В сегодняшнем рынке игнорирование предупреждающих знаков может быть самым рискованным шагом.
Наш методология
Мы придерживались нескольких критериев, составляя наш список из 10 акций с невероятно высокими коэффициентами PE, продающихся инсайдерами. Все акции в списке имеют коэффициент PE 35 или выше, что определяет термин "безумно высокий" для нашей статьи. Мы далее сократили количество акций до 10, учитывая только те, у которых инсайдерская продажа изменилась на 5% или более за последние 6 месяцев. Это сделано для того, чтобы потенциальные инвесторы были в курсе изменения институционального мнения по акциям с растущим коэффициентом PE. На основе этой инсайдерской продажи наши выборы были ранжированы с 10 по 1. Вся информация в статье взята из финансовых баз данных и аналитических отчетов, все данные актуализированы на 5 мая 2025 года.
Почему нас интересуют акции, в которые вкладываются хедж-фонды? Причина проста: наши исследования показали, что мы можем превзойти рынок, имитируя лучшие акционерные выборы лучших хедж-фондов. Наша стратегия ежеквартальных бюллетеней выбирает 14 акций малого и крупного капитала каждый квартал и показала доходность 373,4% с мая 2014 года, превзойдя свой базовый показатель на 218 процентных пунктов (подробнее здесь).
Изображение разноцветного салатного блюда с топпингами и заправками.
CAVA Group, Inc. (NYSE:CAVA)
Коэффициент PE: 87,10
Операции инсайдеров: -37,07%
Основанная в Вашингтоне, CAVA Group, Inc. (NYSE:CAVA) - это сеть ресторанов быстрого питания средиземноморской кухни, ориентированная на здоровое, настраиваемое питание. Компания закрепляет свои позиции в секторе, управляя собственными точками и производя брендированные розничные товары через свою вертикально интегрированную модель. Ее бизнес-стратегия приоритизирует цифровые инновации, контроль над поставками и предпочтения здорового потребителя. Расширение рынка в пригородных регионах и инновации в меню способствуют росту компании. Инфляция продуктов питания и доступность недвижимости влияют на долгосрочную прибыльность и масштабируемость компании. CAVA - одна из акций, которые продают инсайдеры.
CAVA Group, Inc. (NYSE:CAVA) закончила 2024 год с 367 точками, что привело к увеличению количества точек на 18,8% по сравнению с предыдущим годом. В IV квартале 2022 года это привело к увеличению выручки на 36,8%. Тем временем стоимость продуктов, напитков и упаковки увеличилась из-за национального запуска стейка, что привело к снижению чистого дохода. На 2025 год CAVA Group, Inc. (NYSE:CAVA) предвидит, что компенсация в виде акций достигнет нового диапазона от 20 миллионов до 22 миллионов долларов, оказывая дополнительное воздействие на маржу компании наряду с продолжающимися инвестициями в зарплаты сотрудников.
Повышенный коэффициент PE CAVA Group, Inc. (NYSE:CAVA) в 87,10 указывает на то, что акции торгуются по цене выше своей внутренней стоимости. В то же время всплеск инсайдерской продажи в 37,07% предполагает, что руководители, возможно, пытаются скапитализировать высокую цену акций, а не делают ставку на будущее повышение стоимости своих инвестиций.
В целом, CAVA занимает 7-е место в нашем списке акций с безумно высокими коэффициентами PE, которые продают инсайдеры. Хотя мы признаем потенциал CAVA как инвестиции, наше убеждение заключается в том, что акции искусственного интеллекта обещают принести более высокие доходы и сделать это в более короткие сроки. Есть акция искусственного интеллекта, которая выросла с начала 2025 года, в то время как популярные акции искусственного интеллекта потеряли около 25%. Если вы ищете акцию искусственного интеллекта, которая обещает большее, чем CAVA, но которая торгуется менее чем в 5 раз дешевле своих доходов, ознакомьтесь с нашим отчетом об этой самой дешевой акции искусственного интеллекта.
ЧИТАТЬ ДАЛЕЕ: 20 Лучших акций искусственного интеллекта для покупки сейчаси30 Лучших акций для покупки сейчас по мнению миллиардеров.
Отказ от ответственности: Никаких. Эта статья опубликована на Insider Monkey .
