Ключевые моменты
Открытие новых магазинов, вместе с ростом продаж в компаративном выражении, помогли этому бизнесу увеличить выручку двузначно в первом квартале.
Руководство считает, что существует огромная возможность для расширения, поддерживаемая франчайзинговой моделью.
Инвесторы, желающие приобрести акции сегодня, должны учитывать валюцию.
10 акций, которые нам нравятся больше, чем у Planet Fitness
За последние 12 месяцев индекс S&P 500 показал общий доход 13% (на 21 мая). Это замечательный результат, несмотря на значительную волатильность в последние три месяца из-за неопределенности в торговой политике и общей экономике.
Но некоторые бизнесы справлялись намного лучше. Есть одна акция роста, которая значительно превзошла более широкий индекс, поскольку за последний год выросла на 61%. Продолжайте чтение, чтобы узнать, какая это компания и должна ли она быть в вашем портфеле.
Надежные показатели за 1 квартал
Инвесторам стоит ознакомиться с Planet Fitness (NYSE: PLNT). Сеть фитнес-центров с низкой стоимостью сообщила о хороших финансовых результатах за три месяца, закончившиеся 31 марта (1 квартал 2025 года). Выручка выросла на 11,5% и составила 277 миллионов долларов. Рост выручки обусловлен открытием 19 новых магазинов, что привело к общему числу в 2741 шт. Кроме США, Planet Fitness присутствует в Канаде, Панаме, Мексике, Австралии и Испании.
Дополнительно к росту выручки способствовал рост продаж в одинаковых магазинах (SSS) на 6,1%. Это ключевой показатель производительности для любого розничного бизнеса. Это демонстрирует повышение производительности существующих местоположений. Увидеть положительную цифру здесь определенно обнадеживающий знак.
Руководство Planet Fitness остается оптимистичным перед продолжающейся макро-неопределенностью. Они ожидают, что SSS вырастут на 5-6% в 2025 году, а выручка увеличится на 10%. Планируется открытие 160-170 новых мест в этом году.
Большая возможность для роста
Planet Fitness привлек внимание год назад, когда решил увеличить стоимость базовой абонентской платы с $10, где она стояла 26 лет, до $15 в месяц. Даже при более высокой месячной ставке сложно утверждать, что бизнес не предлагает клиентам очень привлекательное предложение. Это демонстрируется тем, что Planet Fitness привлек значительное количество новых участников в Q1, теперь общее число составляет огромные 20,6 миллионов. Эта огромная цифра четко подчеркивает невероятную соответствие продукта и рынка.
Существуют опасения о возможном экономическом спаде на горизонте в ближайшем будущем. Факт того, что стоимость участия в Planet Fitness так низка, может помочь ему уменьшить отток участников лучше, чем могли бы справиться более дорогие конкуренты.
Впереди, кажется, все еще остается значительная возможность для роста Planet Fitness. Руководство считает, что в США бизнес в один прекрасный день сможет достичь 5000 фитнес-клубов. На этом уровне выручка и прибыль, безусловно, будут значительно выше, чем сегодня.
Управление франчайзинговой моделью помогает, где только 10% мест компании принадлежат непосредственно Planet Fitness. Это перекладывает капитальные требования на партнеров-франчайзи, что способствует росту бизнеса в легком для активов способе. Франчайзи получают доступ к бренду, операционному руководству и маркетинговой поддержке в попытке получить финансовые выгоды.
Такая схема помогла прибыльности компании. За последнее десятилетие Planet Fitness сообщила среднюю операционную маржу 26%.
Пора ли покупать акции?
Акции Planet Fitness показали абсолютный подъем за последние 12 месяцев. Благодаря такой выдающейся производительности, которая значительно превосходит индекс S&P 500, валюация не так привлекательна, однако.
По состоянию на данный момент, инвесторы могут приобрести акции по переднему отношению цены к прибыли (P/E) 35,6. Это выглядит дорого, на мой взгляд, особенно учитывая, что прогнозы консенсуса предполагают, что прибыль на акцию будет расти на годовую скорость около 15% между 2024 и 2027 годами.
Валюация определенно не дешевая. Это одна из ключевых причин, почему я не считаю, что акции являются безоговорочной покупкой прямо сейчас. Однако это может быть лучший способ получить экспозицию к фитнес-индустрии. Заинтересованным инвесторам стоит рассмотреть постепенное инвестирование в акции, если они столь оптимистичны.
Следует ли инвестировать $1000 в Planet Fitness прямо сейчас?
Прежде чем покупать акции Planet Fitness, обратите внимание на это:
Аналитическая группа Motley Fool Stock Advisor только что выделила те, которые, по их мнению, 10 лучших акций для инвесторов, которые можно купить сейчас, и Planet Fitness туда не входит. 10 акций, которые попали в список, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.
Помните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1000 в момент нашего рекомендации, у вас было бы $640,662!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1000 в момент нашего рекомендации, у вас было бы $814,127!*
Следует отметить, что средний общий доход Stock Advisor составляет 963% - превосходящее рынок превосходство по сравнению с 168% для S&P 500. Не упустите возможность получить последний топ-10 список, доступный при подключении к Stock Advisor.
Посмотреть 10 акций
*Доходы Stock Advisor на момент 19 мая 2025 года
Нил Патель не имеет позиции в акциях, упомянутых здесь. The Motley Fool имеет позиции и рекомендует Planet Fitness. The Motley Fool имеет политику раскрытия.
Познакомьтесь с ростом акций на 61% за последний год было первоначально опубликовано The Motley Fool
