Основные моменты
EOG Resources предоставляет более четверти века стабильности и роста дивидендов.
Нефтяная компания увеличила выплаты вдвое быстрее, чем ее конкуренты в последние годы.
Ее недавнее приобретение даст ей еще больше топлива для роста дивидендов.
10 акций, которые нам больше нравятся, чем EOG Resources
EOG Resources (NYSE: EOG) имеет отличную историю выплаты дивидендов. Добывающая нефть и газ компания обеспечивает 27 лет устойчивых и растущих дивидендов. Хотя компания не увеличивала выплаты каждый год с момента своего первичного публичного размещения, она ни разу не сокращала их, что является редкостью в нефтяном секторе.
Более того, с 2019 года она увеличила выплаты вдвое быстрее, чем ее конкуренты. Кроме того, EOG выплатила несколько специальных дивидендов в последние годы.
Недавно нефтяная акция добавила гораздо больше топлива для роста своего дивиденда. Она покупает Encino Acquisition Partners в сделке на $5.6 миллиарда, которая настолько аккретивна, что EOG увеличивает выплаты дивидендов еще на 5%. Это дополнительно увеличит уже привлекательную доходность более 3.5%, более чем вдвое превышающую доходность S&P 500\'s (SNPINDEX: ^GSPC) 1.3%.
Давайте ближе взглянем на сделку и почему инвесторы, ориентированные на дивиденды, должны рассмотреть возможность добавления высокооктанных выплат EOG Resources в свой доходный портфель.
Добавление большего количества низкозатратной нефти и газа в свой портфель
EOG Resources является одним из крупнейших добывающих нефть и газ компаний в стране. У нее многобассейновый портфель, загруженный низкозатратными ресурсами. Компания оценивает, что в настоящее время у нее более 10 миллиардов баррелей нефтяного эквивалента (BOE) ресурсов, которые она может использовать в ближайшие годы.
Добывающая нефть и газ компания в основном создавала свой ресурсный портфель через органическое исследование. В отличие от других игроков на рынке нефти, EOG Resources предпочитает не совершать корпоративные приобретения, потому что они чаще всего более дорогие. Тем не менее, когда появляется правильная возможность, она готова воспользоваться сделкой.
Недавно такое случилось. Компания согласилась купить Encino Acquisition Partners за $5.6 миллиарда. Encino владеет более 675 000 акров чистой площади в шельфе Ютика в Огайо. Эта сделка значительно увеличивает позицию EOG в этом регионе, где после закрытия сделки будет свыше 1.1 миллиона акров чистой площади с оцененными 2 миллиардами BOE недобытых чистых ресурсов. Это даст компании третью фундаментальную ресурсную позицию наряду с ее активами в Делавэрском бассейне и шельфе Игл Форда в Техасе.
EOG Resources ожидает, что сделка немедленно повлияет на ее финансовые показатели. Она видит, что приобретение увеличит ее денежные потоки от операций и свободные денежные потоки на 9%. Учитывая в основном недобытые земли, сделка должна улучшить способность компании увеличивать свое производство в ближайшие годы.
Надежная, дивидендная машина
EOG Resources использует свой крепкий баланс для финансирования этой сделки. Она использует $2.1 миллиарда наличных средств и планирует выпустить $3.5 миллиарда новых долговых обязательств.
Компания в последние годы строила крепкий баланс. Она завершила первый квартал с $6.6 миллиарда наличности и всего $4.7 миллиарда долга. После закрытия сделки и учета недавнего погашения долга на $500 миллионов по погашению и $275 миллионов за поглощение в Делавэрском бассейне, у EOG будет $3.7 миллиарда наличности против $7.7 миллиарда долга.
Это все еще очень крепкая финансовая позиция. Даже если цены на нефть упадут до $45 за баррель, коэффициент задолженности EOG составит менее 1 раза.
Как упоминалось, сделка настолько аккретивна для денежных потоков компании, что EOG Resources увеличивает выплаты дивидендов еще на 5% на акцию. Это происходит на фоне повышения на 7%, которое компания предоставила инвесторам ранее в этом году.
Выплаты дивидендов компании должны продолжать расти в будущем. Главным приоритетом EOG для своих денежных потоков является выплата устойчивого и регулярного дивиденда. Дивиденды являются основным способом компании возвращать деньги акционерам (вместо выкупа акций). Она стремится выплачивать конкурентный дивиденд по сравнению с группой своих конкурентов и более широким рынком.
Другими приоритетами денежных потоков EOG являются поддержание крепкого баланса (который у нее будет после закрытия этой сделки), инвестирование капитала в расширение своего бизнеса (цель в этом году - рост производства на 5% до заключения сделки с Encino) и дополнительное возвращение денег акционерам. Учитывая крепкость своего баланса, EOG имеет возможность вернуть более 100% ежегодного свободного денежного потока акционерам. Она делает это через специальные дивиденды и оправданные выкупы акций.
EOG акцентируется скорее на выкупе своих акций ($800 миллионов на выкупы в первом квартале) из-за ее в настоящее время привлекательной цены на акции (на 20% ниже своего максимума за 52 недели). Эти выкупы помогают постепенно уменьшать число акций в обращении (уменьшено на 6% за последние три года), что усиливает ее способность увеличивать дивиденды на акцию.
Хорошо настроенный рост дивидендов
EOG Resources имеет отличную историю выплаты дивидендов. У нее должно быть достаточно топлива для продолжения роста своей высокодоходной выплаты, особенно после приобретения Encino. Именно поэтому это великолепная дивидендная акция, которую стоит добавить в свой доходный портфель прямо сейчас.
Стоит ли вложить $1,000 в EOG Resources прямо сейчас?
Прежде чем покупать акции EOG Resources, обратите внимание на следующее:
Команда аналитиков Motley Fool Stock Advisor только что выделила то, что они считают 10 лучших акций для инвесторов для покупки сейчас, и EOG Resources не входит в их число. 10 акций, которые попали в список, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.
Подумайте о том, когдаNetflixпопал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 на момент нашего рекомендации,у вас было бы $651,049!*Или когдаNvidiaпопала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 на момент нашего рекомендации,у вас было бы $828,224!*
Теперь стоит отметитьStock Advisorобщая средняя доходность составляет979% - превосходящая успех рынка по сравнению с171%для S&P 500. Не упустите возможность получить последний список топ-10, доступный при подписке наStock Advisor.
Смотрите 10 акций
*Доходность Stock Advisor по состоянию на 19 мая 2025 года
Matt DiLallo не имеет позиции в ни одном из упомянутых акций. The Motley Fool имеет позиции и рекомендует EOG Resources. The Motley Fool имеет политику раскрытия информации.
Этот великолепный дивидендный акционер вкладывает $5.6 миллиарда, чтобы добавить еще больше топлива в двигатель роста своего дивиденда был изначально опубликован на The Motley Fool
