Неделю назад Hamilton Lane Incorporated (NASDAQ:HLNE) представила отличные годовые показатели, которые могут потенциально привести к переоценке акций. Компания превзошла ожидания с выручкой в размере 713 млн долларов США, что на 4,2% превысило прогнозы. Статутарная прибыль на акцию (EPS) составила 5,41 доллара США, что на 8,2% превысило прогнозы. После публикации результатов аналитики обновили свою модель доходов, и было бы хорошо узнать, считают ли они, что у компании произошли значительные изменения в перспективах или же всё идёт по обычному сценарию. Мы собрали последние после-отчётные прогнозы, чтобы увидеть, что предполагают прогнозы на следующий год.
Трамп обещал «освободить» американскую нефть и газ, и у этих 15 американских компаний есть преимущества, которые могут принести выгоду.
Учитывая последние результаты, пять аналитиков Hamilton Lane в настоящее время ожидают, что выручка в 2026 году составит 717,6 млн долларов США, примерно на уровне за последние 12 месяцев. Статутарная прибыль на акцию ожидается снижением на 13% до 4,59 доллара США за тот же период. Перед публикацией этого отчёта аналитики моделировали выручку в размере 696,3 млн долларов США и прибыль на акцию (EPS) 5,24 доллара США в 2026 году. В то время как прогнозы по выручке на следующий год увеличились, также было реальное сокращение ожиданий по EPS, что указывает на то, что консенсус имеет некоторое противоречие в отношении этих результатов.
Посмотрите наш последний анализ для Hamilton Lane
Консенсусная целевая цена осталась неизменной на уровне 154 доллара США, что говорит о том, что бизнес в целом соответствует ожиданиям, несмотря на некоторые корректировки прогнозов прибыли и выручки. Также полезно посмотреть на диапазон аналитических оценок, чтобы оценить, насколько сильно отличаются выбивающиеся мнения от среднего. Есть различные взгляды на Hamilton Lane, с наиболее оптимистичным аналитиком, оценивающим его в 162 доллара США, и наиболее пессимистичным - в 139 долларов за акцию. Это очень узкий разброс оценок, что указывает либо на то, что Hamilton Lane легка в оценке, либо - что более вероятно - аналитики сильно полагаются на некоторые ключевые предположения.
Взглянув на общую картину, одним из способов понять эти прогнозы является их сравнение как с прошлыми показателями, так и с прогнозами роста индустрии. Следует отметить, что ожидается замедление роста выручки Hamilton Lane, с прогнозируемой годовой ставкой роста на уровне 0,7% до конца 2026 года, что значительно ниже исторического показателя роста в 19% в год за последние пять лет. Сравните это с другими компаниями (с прогнозами аналитиков) в отрасли, которым в среднем прогнозируется годовой рост выручки на уровне 5,1%. Учитывая прогнозное замедление роста, кажется очевидным, что Hamilton Lane также ожидается расти медленнее, чем другие участники отрасли.
Итог
Самой большой заботой является то, что аналитики снизили свои прогнозы прибыли на акцию, что указывает на возможные трудности в бизнесе для Hamilton Lane. Они также повысили свои прогнозы выручки на следующий год, даже если ожидается, что рост будет медленнее, чем в широкой индустрии. Не произошло реального изменения в консенсусной целевой цене, что указывает на то, что внутренняя стоимость бизнеса не претерпела значительных изменений с учётом последних прогнозов.
С учётом всего этого, не стоит торопиться делать вывод о Hamilton Lane. Долгосрочная прибыльность гораздо важнее, чем прибыль в следующем году. У нас есть прогнозы для Hamilton Lane до 2028 года, и вы можете бесплатно их посмотреть на нашей платформе здесь.
Вы также можете посмотреть наш анализ баланса Hamilton Lane и оценить, несёт ли Hamilton Lane слишком много долга, бесплатно на нашей платформе здесь.
Есть отзывы по этой статье? Беспокоитесь о контенте? Свяжитесь с нами напрямую. В противном случае, напишите на почту редакционной группе (на) simplywallst.com.
Эта статья от Simply Wall St имеет общий характер. Мы предоставляем комментарии на основе исторических данных и прогнозов аналитиков только с использованием объективной методологии, и наши статьи не являются финансовым советом. Она не является рекомендацией на покупку или продажу каких-либо акций и не учитывает ваши цели или ваше финансовое положение. Мы стараемся представлять вам анализ с фокусом на долгосрочные перспективы, основанный на фундаментальных данных. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние компании объявления, влияющие на цены акций или качественный материал. Simply Wall St не имеет позиции в каких-либо упоминаемых акциях.
