Рынок акций РФ днем в четверг дрейфует в боковике после утреннего роста на сохраняющихся ожиданиях возможного смягчения риторики ЦБ РФ после заседания в пятницу, сдерживающим фактором для "быков" остаются опасения относительно затягивания процесса мирного урегулирования конфликта вокруг Украины. Внешние фондовые площадки подают смешанные сигналы и стабилизировалась нефть (фьючерс на нефть Brent торгуется у $65 за баррель). Индекс МосБиржи поднялся в район 2850 пунктов, лидируют в росте акции "ВК" (+2,7%) и "МТС" (+2,5%).
К 13:00 МСК индекс МосБиржи составил 2846,26 пункта (+0,3%), индекс РТС - 1142,14 пункта (+0,3%); цены большинства "голубых фишек" на Мосбирже выросли в пределах 1%.
Официальный курс доллара США, установленный ЦБ РФ с 5 июня, составляет 78,5025 руб. (-35,24 копейки).
Подорожали также акции "Московской биржи" (+0,9%), "Роснефти" (+0,9%), "Т-Технологии" (+0,8%), ПАО "Полюс" (+0,7%), Сбербанка (+0,6% и +0,8% "префы"), "Сургутнефтегаза" (+0,5% и +0,4% "префы"), ВТБ (+0,3%), АФК "Система" (+0,3%), "ФосАгро" (+0,3%), "ЛУКОЙЛа" (+0,2%), "НЛМК" (+0,2%), "Аэрофлота" (+0,1%), "Северстали" (+0,1%).
Подешевели акции "АЛРОСА" (-1,2%), "ММК" (-1,2%), "Норникеля" (-1%), ОК "Русал" (-0,7%), "Группы компаний ПИК" (-0,2%), "Интер РАО" (-0,2%), "НОВАТЭКа" (-0,1%).
В среду вечером состоялся телефонный разговор между президентами РФ и США Владимиром Путиным и Дональдом Трампом. Трамп заявил в соцести Truth Social, что в целом доволен разговором с Путиным, но считает, что эта беседа не приведет к незамедлительному мирному урегулированию на Украине.
Президент США также сообщил, что в ходе телефонного разговора Путин заявил ему о планах дать ответ на украинские атаки на российские аэродромы. "Президент Путин сказал очень решительно, что он будет вынужден ответить на недавнюю атаку на аэродромы", - написал Трамп. Кроме того, по словам Трампа, в ходе разговора речь шла и о "других ударах, проведенных обеими сторонами конфликта".
Президент РФ сообщил Трампу, что Киев ударами по гражданским целям на территории РФ пытался сорвать переговоры в Стамбуле, но Россия не поддалась на провокации, рассказал помощник главы российского государства Юрий Ушаков. Он подчеркнул, что подобные действия Киева "международным правом однозначно квалифицируются как терроризм". "По нашему мнению, киевский режим, по сути, выродился в террористическую организацию", - добавил он.
Вместе с тем помощник главы российского государства заявил, что правило "не вести переговоры с террористами" не исключает переговоров по соответствующим линиям, чтобы достичь урегулирования. "Правило такое существует, вы знаете, как поступают с террористами, но это не исключает, что по соответствующим линиям не могут вестись переговоры, которые в целом необходимы для того, чтобы достичь какое-то урегулирование", - сказал Ушаков. Так он ответил на вопрос касательно продолжения российско-украинских переговоров и правила "не вести переговоры с террористами".
Пресс-секретарь президента РФ Дмитрий Песков сообщил в четверг, что Путин поддержал позицию главы МИД РФ Сергея Лаврова о том, что на рабочем уровне необходимо продолжать контакты с Украиной, но факт того, что киевский режим приобрел признаки террористического режима, будет учитываться.
Возможный ответ России на воскресные атаки по аэродромам РФ будет дан тогда, когда посчитают целесообразным российские военные, заявил Песков. На вопрос журналистов, каким и когда будет этот ответ, Песков сказал: "Таким и тогда, как и когда посчитают целесообразным наши военные".
Тем временем вышедшие накануне вечером данные Росстата зафиксировали сохранение низких темпов инфляции в России, что подогревает ожидания скорого начала смягчения монетарной политики ЦБ РФ. Так, инфляция в РФ с 27 мая по 2 июня 2025 года составила 0,05% после 0,06% с 20 по 26 мая, 0,07% с 13 по 19 мая, 0,06% с 6 по 12 мая и 0,03% с 29 апреля по 5 мая. С начала месяца рост цен ко 2 июня составил 0,01%, с начала года - 3,39%. Из данных за конец мая - начало июня этого года и среднесуточных данных за май и июнь 2024 года следует, что годовая инфляция в РФ на 2 июня замедлилась до 9,66% с 9,78% на 26 мая (после 10,23% на конец апреля). Точные данные по годовой инфляции на конец мая Росстат опубликует 11 июня.
Заседание совета директоров ЦБ по ключевой ставке состоится 6 июня. Большинство аналитиков ждет сохранения ключевой ставки ЦБ РФ в ближайшую пятницу на уровне 21%, некоторые эксперты допускают ее снижение на 100-200 базисных пунктов (б.п.) - до 19-20% годовых.
Как отмечают аналитики "БКС Мир инвестиций", рынок акций РФ готовится к предстоящему заседанию ЦБ РФ по ключевой ставке. Особое внимание к риторике регулятора может привести к росту волатильности практически при любых заявлениях, касающихся ключевой ставки. При этом также нельзя исключать выхода геополитических новостей, однако пока рынок двигается в спокойном темпе.
По словам портфельного управляющего УК "Первая" Максима Федосова, индекс МосБиржи с утра подрос, поддержку оказали вышедшие накануне вечером данные Росстата по недельной инфляции, которая продолжает свое замедление. Данные поддерживают ожидания инвесторов снижения ключевой ставки ЦБ РФ в пятницу. "Мы в базовом сценарии ожидаем сохранения ставки на уровне 21% годовых и смягчения сигнала регулятора. Дополнительную поддержку рынку может оказывать прямой разговор президентов России и США днем ранее", - отметил эксперт.
По словам аналитика ИК "Велес Капитал" Елены Кожуховой, переговоры лидеров РФ и США позволяют надеяться на более сдержанную позицию Штатов по антироссийским санкциям.
Рынок акций подрос после сообщений о проведении телефонного разговора Путина и Трампа, в ходе которого обсуждались, в частности, недавние украинские атаки в РФ. Продолжение коммуникации двух президентов позволяет надеяться на более сдержанный тон США в отношении потенциального расширения антироссийских санкций. Кроме того, уже в пятницу ЦБ РФ примет решение по ключевой ставке: инвесторы после многих месяцев жесткой монетарной политики надеются получить от регулятора более мягкие сигналы. За рубежом продолжают ждать торговых новостей, а ЕЦБ в четверг может в очередной раз снизить процентные ставки, отмечает Кожухова.
Аналитики компании "Цифра брокер" также полагают, что в центре внимания участников рынка остается предстоящее в пятницу заседание Банка России по ключевой ставке. Банк России ранее заявлял, что будет поддерживать жесткую денежно-кредитную политику для возвращения инфляции к цели в 2026 году.
Данные Росстата отражают замедление темпов роста индекса потребительских цен, однако динамика инфляции остается неоднородной: рост цен замедлился в категориях товаров и услуг, чувствительных к курсу рубля, но не столь выраженно в других группах. При этом проявляются признаки охлаждения в экономической активности, ценовые ожидания предприятий продолжили снижаться пятый месяц подряд. "Наш прогноз предполагает снижение ключевой ставки на предстоящем заседании сразу на 200 б.п., до 19% годовых", - отмечают эксперты.
Как отмечает руководитель направления инвестиционного консультирования компании "Алор брокер" Алексей Антонов, настроения на рынке акций РФ несколько улучшились после известий о разговоре президентов России и США. В комментариях Трампа не прослеживалось желания усилить санкционный режим в отношении России. Также позитивно была воспринята информация Росстата о замедлении инфляции в России, которое повышает вероятность снижения ставки ЦБ РФ в пятницу.
Тем временем настоящее ралли наблюдается на рынке ОФЗ, где индекс МосБиржи гособлигаций взлетел сразу на существенные 1%, причем рост наблюдался шестые торги подряд. Это говорит о том, что долговые трейдеры уверены в снижении ставки ЦБ, полагает Антонов.
В Азии в четверг наблюдалась смешанная динамика индексов акций (японский Nikkei 225 просел на 0,5%, австралийский индекс ASX Australia - на 0,02%, южнокорейский Kospi вырос на 1,5%, китайский Shanghai Composite - на 0,2%, гонконгский Hang Seng прибавил 1,1%), "плюсуют" Европа (индексы FTSE, DAX, CAC40 прибавили 0,2-0,7%) и американские фондовые фьючерсы (контракты на индексы растут на 0,1%).
Индекс менеджеров по закупкам (PMI) в сфере услуг Китая, который рассчитывает Caixin, в мае вырос до 51,1 пункта по сравнению с минимальными с сентября прошлого года 50,7 пункта в апреле. Динамика совпала с со средними оценками аналитиков, которые приводит Trading Economics.
ВВП Южной Кореи в I квартале 2025 года сократился на 0,2% по сравнению с предыдущими тремя месяцами, по окончательным данным Банка Кореи. В годовом выражении экономика страны не изменилась. Предварительно сообщалось о спаде на 0,2% квартал к кварталу и на 0,1% год к году. Аналитики в среднем прогнозировали сохранение обеих оценок.
На нефтяном рынке днем в четверг цены прекратили снижение, ранее подогретое сообщениями, что Саудовская Аравия настаивает на ускоренном наращивании добычи странами ОПЕК+ в ближайшие месяцы.
Стоимость июльских фьючерсов на Brent к 13:00 МСК составила $65,06 за баррель (+0,3% и -1,2% в среду), июльская цена фьючерса на WTI - $63,01 за баррель (+0,3% и -0,9% накануне).
Как сообщило накануне агентство Bloomberg со ссылкой на источники, Эр-Рияд стремится восстановить утраченную долю рынка и выступает за то, чтобы в августе, а возможно, и в сентябре, продолжить увеличивать квоты на 411 тыс. баррелей в сутки.
Накануне саудовская госкомпания Saudi Aramco сообщила, что снизит цены на большинство сортов нефти для азиатских покупателей в июле. В то же время цены для Европы будут повышены.
Еженедельный доклад министерства энергетики США, опубликованный накануне, показал заметное сокращение запасов нефти при уверенном росте резервов нефтепродуктов.
Во "втором эшелоне" на Мосбирже выросли акции "ОГК-2" (+4,9%), ПАО "Дальневосточная энергетическая компания" (+4,9%), ПАО "ВУШ Холдинг" (+4,8%), "ТГК-1" (+4,7%), ПАО "Европейская электротехника" (+4,3%), ПАО "Россети Северо-Запад" (+3,3%), "Соллерса" (+3%).
Суммарный объем торгов акциями из расчета индекса МосБиржи к 13:00 МСК составил 23,1 млрд рублей (из них 3,1 млрд рублей пришлось на обыкновенные акции Сбербанка, 2,8 млрд рублей на бумаги "Т-Технологии МКПАО" и 2,18 млрд рублей на акции "Газпрома").