Ключевые моменты
The Trade Desk играет ценную роль в цифровом рекламном пространстве, контролируемом крупными технологическими компаниями.
Расширяющийся рынок предоставляет достаточно места для дальнейшего прибыльного роста.
Недавнее падение цен на акции кажется возможностью, а не предупреждением.
10 акций, которые нам нравятся больше, чем у The Trade Desk
Цены на акции могут вести себя иррационально изо дня в день или даже в течение нескольких лет. Но если вы посмотрите на более длительные периоды, то увидите, что рынок довольно хорошо разбирается в компаниях-победителях и проигравших. Именно поэтому The Motley Fool рекомендует долгосрочные инвестиции.
Итак, когда акции компании, скажем, The Trade Desk (NASDAQ: TTD), приносят более 2 300% прибыли с момента первичного публичного размещения в 2016 году, инвесторы могут почувствовать, что компания действительно заслуживает более пристального внимания.
Технологическая компания продолжает расти в прибыльном, но высококонкурентном рекламном секторе. Несмотря на свое долгосрочное выступление, The Trade Desk потерял более 40% с максимума. Являются ли акции все еще долгосрочными победителями?
Вот почему инвесторы должны рассмотреть возможность добавления акций в свои портфели уже сегодня.
Альтернатива доминированию "огороженного сада" крупных технологических компаний
Реклама существует уже много лет, и это не случайно: она работает. Но старейшая отрасль постепенно эволюционирует. Рекламные доллары постепенно переходят из газет, журналов и эфирного телевидения в интернет, где ваш след в сети генерирует данные, которые компании могут использовать, чтобы направлять вас на рекламу, на которую они считают, что вы отреагируете.
Google (Alphabet) и Facebook (Meta Platforms) построили триллионные бизнесы на этой тенденции. Они действуют как хранители в интернет-поиске и социальных медиа, рынок на сумму $500 миллиардов между обоими сегментами. Эти компании работают в экосистемах огороженных садов, что означает, что они устанавливают правила, хранят данные и предоставляют небольшой контроль рекламодателям.
На этом фоне, несмотря на мощь и власть этих огороженных садов, существуют другие возможности на рынке цифровой рекламы - в сфере телевидения через интернет, онлайн-видео, веб-сайтов, приложений для смартфонов, мобильных веб-браузеров и интернет-аудио. Именно здесь процветает The Trade Desk.
Его технологическая платформа позволяет компаниям приобретать рекламное пространство, ориентировать свою рекламу на свою идеальную аудиторию и отслеживать результаты своих рекламных кампаний. Кроме того, она предлагает большую прозрачность и контроль, чем эти огороженные сады, что является важным фактором для рекламодателей, как показывает успешное выступление The Trade Desk на протяжении многих лет.
Почему The Trade Desk может продолжать расти прибыльно
Устойчивый прибыльный рост бизнеса - ключевой ингредиент для успешного долгосрочного инвестирования.
The Trade Desk заработала $2,57 миллиарда дохода за последние четыре квартала, превращая $0,26 из каждого доллара в свободный денежный поток. Компания может продолжать развиваться. Валовые рекламные расходы на платформе составили примерно $12 миллиардов в 2024 году, что является лишь долей оцененной возможности в $135 миллиардов в цифровых медиа (за исключением поисковых и социальных приложений).
Кроме того, оценивается, что еще $300 миллиардов тратится на традиционные медиа, которые продолжат переходить в цифровой формат со временем. Валовые рекламные расходы The Trade Desk увеличивались на 24% -25% ежегодно с 2022 по 2024 год, поэтому нет явных признаков существенного замедления роста.
В настоящее время The Trade Desk переводит клиентов на свою новую платформу Kokai, которая использует искусственный интеллект для оптимизации рекламных расходов, тем самым помогая достичь лучших результатов кампании для клиентов и, в конечном итоге, приводя к улучшенной монетизации для The Trade Desk. Это может означать повышение прибыльности с течением времени.
Наконец, я считаю, что The Trade Desk не получает достаточного признания за заботу о своих акционерах. Дисциплина компании в управлении компенсацией в виде акций ограничила разбавление акций всего лишь на 3,4% за последние пять лет. Это важно, потому что увеличение числа акций уменьшает потенциальную прибыльность акций, распределяя прибыль компании среди широкой базы акционеров.
Недавнее снижение цен предлагает инвесторам возможность
Акции с впечатляющими долгосрочными рекордами, такими как The Trade Desk, не часто становятся объектом распродаж. Но именно это произошло. Редкий разочаровывающий квартал в четвертом квартале 2024 года привел к падению цен акций с оценки, измеряемой по соотношению стоимости предприятия к выручке, которая стала все более горячей в течение последних нескольких лет.
Когда вы покупаете и удерживаете акцию, вы, в некотором смысле, становитесь партнером этой компании. Вы хотите чувствовать себя уверенно в том, кто управляет кораблем. На телефонной конференции по доходам за 4 квартал 2024 года основатель и генеральный директор The Trade Desk Джефф Грин обсудил 15 способов, которыми компания использует тенденции роста отрасли. Это обнадеживающий взгляд на руководство The Trade Desk.
В настоящее время акции оцениваются на уровне, который редко встречался за последние шесть лет.
Кажется, что The Trade Desk готов продолжить свое текущее направление прибыльного роста вперед. Текущая цена выглядит как фантастическая отправная точка для новых инвестиций, поскольку более низкая оценка означает, что рост выручки и прибыли скорее всего отразится на доходности акций.
В целом, кажется вероятным, что The Trade Desk продолжит быть выигрышной акцией в долгосрочной перспективе.
Следует ли вам инвестировать $1,000 в The Trade Desk прямо сейчас?
Прежде чем покупать акции The Trade Desk, обратите внимание на это:
Аналитическая группа Motley Fool Stock Advisor только что выделила, что, по их мнению, являются 10 лучших акций для инвесторов к покупке сейчас, и The Trade Desk не входил в их список. 10 акций, которые попали в список, могут принести огромные доходы в следующие годы.
Подумайте о том, когдаNetflixпопал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 во время нашего рекомендации,у вас было бы $669,517!*Или когдаNvidiaпопал в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 во время нашего рекомендации,у вас было бы $868,615!*
Сейчас стоит отметить, чтоОбщий средний доход Stock Advisor составляет792% что превосходит рынок на173% по S&P 500. Не упустите последний топ-10 список, доступный при вступлениив Stock Advisor.
Посмотреть 10 акций
*Доходы Stock Advisor на 2 июня 2025 года
Сюзанна Фрей, исполнительный директор в Alphabet, является членом совета директоров The Motley Fool. Рэнди Цукерберг, бывший директор по развитию рынков и пресс-секретарь Facebook, сестра главы исполнительного директора Meta Platforms Марка Цукерберга, является членом совета директоров The Motley Fool. Джастин Поуп не имеет позиции в ни одной из упомянутых акций. The Motley Fool имеет позиции и рекомендует Alphabet, Meta Platforms и The Trade Desk. The Motley Fool имеет политику конфиденциальности.
Является ли The Trade Desk все еще долгосрочной победой? был первоначально опубликован The Motley Fool
