Ключевые моменты
К следующему году у Berkshire Hathaway появится новый генеральный директор Грег Эбел.
Berkshire может приобрести несколько новых активов, так как Эбел, возможно, захочет оставить свой отпечаток на компании.
Существуют некоторые надежные акции blue-chip, которых нет в портфеле Berkshire, но, вероятно, уже должны были быть там.
10 акций, которые нам нравятся больше, чем у Microsoft.
В следующем году у Berkshire Hathaway появится новый генеральный директор. Уоррен Баффет, который руководил компанией десятилетиями, уходит, и его место займет Грег Эбел. Это монументальное изменение для бизнеса, и хотя не обязательно будет радикальных изменений в повседневной деятельности, могут быть некоторые корректировки в активах Berkshire.
Есть три акции, которые, по моему мнению, Эбел должен рассмотреть для добавления в портфель Berkshire после его вступления в должность: Microsoft (NASDAQ: MSFT), Enbridge (NYSE: ENB) и Nvidia (NASDAQ: NVDA). Вот почему эти акции отличаются как отличные долгосрочные инвестиции и почему они подходят под Berkshire.
Microsoft
Баффет отдалил себя от Microsoft из-за своего близкого отношения с соучредителем Биллом Гейтсом. Но с уходом Баффета с поста, открывается путь для Berkshire создать позицию в Microsoft под руководством Эбела.
Microsoft - это тот бизнес, который отвечает всем требованиям Berkshire. У него прочные фундаментальные показатели, множество возможностей для роста и сильный бренд, который известен во всем мире, обеспечивая ему фантастический конкурентный ров.
За последние 12 месяцев этот программный гигант сгенерировал более $270 миллиардов дохода, накапливая при этом почти $97 миллиардов прибыли. Microsoft - ведущая компания в области искусственного интеллекта (AI) и облачных вычислений, а его офисное программное обеспечение является стандартом во многих компаниях по всему миру. Это отличная акция для инвесторов на долгосрочный период, и я думаю, что это может быть лишь вопрос времени, прежде чем она попадет в активы Berkshire.
Enbridge
Учитывая, что Эбел из Канады и имеет крепкие связи в Альберте, я думаю, что он будет склонен оставить свой след в Berkshire. И как это сделать лучше, чем открыв позицию в ведущей нефтегазовой компании из Канады - Enbridge. Berkshire не чужд сектор и владеет несколькими акциями оттуда.
Enbridge известен своей стабильностью и долгосрочной надежностью, поэтому он также выглядит как модельное инвестиционное предложение в стиле Berkshire. В этом году компания ожидает выполнить или превысить свои финансовые прогнозы, и если это произойдет, это будет 20-ым годом подряд, когда Enbridge достигнет этого. Немногие компании могут обеспечить такую же стабильность. И Баффет всегда ценил предсказуемость и стабильность в бизнесе.
Компания по трубопроводам за последние 12 месяцев сгенерировала доход в размере немногим менее 61 миллиарда канадских долларов. И с закрытием Enbridge нескольких сделок по приобретению в США за последние несколько лет, его финансовые показатели могут выглядеть еще лучше в будущем. Вместе с привлекательным дивидендом, который приносит почти 6%, это акция, которая может быть идеальна для любого типа долгосрочного инвестора. Enbridge - еще одна акция, которая, как я ожидаю, может стать стабильным активом в портфеле Berkshire после того, как Эбел возьмет штурвал.
Nvidia
Долгие годы производитель iPhone Apple был самым крупным активом в портфеле Berkshire. Но компания, возможно, потеряла свою привлекательность из-за неудачного запуска искусственного интеллекта и задержек в ключевых функциях на своих последних телефонах. И это показывает гораздо больше: отсутствие инноваций. По крайней мере, она отстает от своих ключевых конкурентов.
Смена поколений в Berkshire может быть неизбежной. В то время как Баффет давно был поклонником бизнеса Apple, Эбел может видеть возможность что-то изменить. Инвестирование в Nvidia - это шаг, который может иметь гораздо больший смысл. Даже для тех, кто не знаком с AI, инвесторы знают о доминировании Nvidia в мире чипов, и я считаю, что теперь у него есть такой же сильный бренд, что и у Apple раньше, который синонимичен с инновациями.
Nvidia занимает доминирующую долю рынка в рынке чипов для AI, и его фундаментальные показатели невероятны. За последние четыре квартала у него была чистая прибыль в размере 77 миллиардов долларов при доходе почти 149 миллиардов долларов. Учитывая его впечатляющее рыночное положение и огромные маржи прибыли, кажется невозможным, что эта акция еще не входит в портфель Berkshire. Я могу только предположить, что это потому, что Баффет не хочет слишком много подвергать риску отрасль технологий или что он просто слишком мало с ней знаком.
Для Эбела, однако, это может быть еще одна возможность изменить активы Berkshire более ориентированными на рост бизнесами. Хотя Apple может показывать хорошие результаты за последнее десятилетие, возможно, это уже не имеет смысла, чтобы она была главным активом Berkshire. Nvidia может быть гораздо лучшим выбором.
Стоит ли вкладывать $1 000 в Microsoft прямо сейчас?
Прежде чем покупать акции Microsoft, обратите внимание на это:
Аналитическая группа Motley Fool Stock Advisor только что выделила то, что они считают 10 лучших акций для инвесторов для покупки сейчас, и Microsoft в их числе не оказался. 10 акций, которые попали в их список, могут принести огромные доходы в следующие годы.
Помните, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1 000 во время нашего рекомендации, у вас было бы $649 102!Или когда Nvidia попал в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1 000 во время нашего рекомендации, у вас было бы $882 344!
Следует отметить, что средний общий доход Stock Advisor составляет 996%, что значительно превосходит рынок в сравнении с 174% для S&P 500. Не упустите возможность узнать о последних 10 лучших акциях, доступных при присоединении к Stock Advisor.
Посмотреть 10 акций
*Доходы Stock Advisor на 9 июня 2025 года
Дэвид Ягельский не имеет позиции в каких-либо из упомянутых акций. The Motley Fool имеет позиции и рекомендует Apple, Berkshire Hathaway, Enbridge, Microsoft и Nvidia. The Motley Fool рекомендует следующие варианты: длинные звонки Microsoft на январь 2026 года на $395 и короткие звонки Microsoft на январь 2026 года на $405. The Motley Fool имеет политику конфиденциальности.
Прогноз: 3 акции, которые Berkshire Hathaway добавит в свой портфель после ухода Уоррена Баффета с поста генерального директора был первоначально опубликован The Motley Fool