Для многих инвесторов основная цель выбора акций - генерация более высоких доходов, чем на рынке в целом. Но если вы попробуете свои силы в выборе акций, вы рискуете вернуться меньше, чем на рынке. К сожалению, так и произошло с долгосрочными акционерами InMode Ltd. (NASDAQ: INMD), поскольку цена акций снизилась на 38% за последние три года, значительно уступив рыночной отдаче около 65%. С другой стороны, цена акций подскочила на 6,8% за последнюю неделю.
Хотя прошлая неделя оказалась более обнадеживающей для акционеров, они все еще находятся в убытке за последние три года, поэтому давайте посмотрим, несет ли ответственность за падение основной бизнес.
Трамп пообещал "высвободить" американскую нефть и газ, и у этих 15 американских акций есть развития, которые способствуют получению выгоды.
Хотя гипотеза об эффективных рынках продолжает преподаваться некоторыми, доказано, что рынки являются реактивными динамическими системами, и инвесторы не всегда рациональны. Путем сравнения прибыли на акцию (EPS) и изменений цен на акции со временем, мы можем понять, как изменились отношения инвесторов к компании со временем.
Хотя цена акций снизилась за три года, InMode фактически сумела увеличить прибыль на акцию на 11% ежегодно за это время. Это довольно загадочно и указывает на то, что что-то временно поддерживает цену акций. Возможно, ожидания по росту ранее были неразумны.
Стоит взглянуть на другие показатели, потому что рост прибыли на акцию не кажется соответствующим падению цены акций.
Компания довольно успешно удерживала выручку за последние три года, поэтому мы сомневаемся, что это объясняет падение цены акций. Мы не совсем уверены, почему цена акций упала, но кажется, что инвесторы стали менее оптимистично смотреть на бизнес.
Ниже приведена графика, демонстрирующая, как менялись прибыль и выручка со временем (точные значения можно увидеть, щелкнув по изображению).
Вы можете увидеть, как укреплялся (или ослабевал) его балансовый отчет со временем в этой бесплатной интерактивной графике.
Иной взгляд
В то время как общий рынок вырос примерно на 15% за последний год, акционеры InMode потеряли 13%. Однако стоит помнить, что даже лучшие акции иногда могут показать худшие результаты, чем рынок за год. С позитивной стороны, долгосрочные акционеры заработали, с доходом в 3% в год за половину десятилетия. Возможно, недавнее снижение цен - это возможность, так что стоит проверить фундаментальные данные на предмет признаков долгосрочного роста. Хотя имеет смысл учитывать различное влияние рыночных условий на цену акций, существуют и другие, более важные факторы. Например: Мы выявили 2 предупреждающих знака для InMode, о которых вам следует знать.
Если вы предпочитаете изучить другую компанию - ту, у которой, возможно, более превосходные финансовые показатели - не упустите этот бесплатный список компаний, которые доказали, что могут увеличивать прибыль.
Обратите внимание, что рыночные отдачи, указанные в этой статье, отражают взвешенные средние отдачи акций, которые в настоящее время торгуются на американских биржах.
Есть отзывы по этой статье? Обеспокоены содержанием? Свяжитесь с нами напрямую. В противном случае отправьте электронное письмо на editorial-team (at) simplywallst.com.
Эта статья от Simply Wall St имеет общий характер. Мы предоставляем комментарии на основе исторических данных и прогнозов аналитиков, используя беспристрастную методологию, и наши статьи не являются финансовыми советами. Она не является рекомендацией к покупке или продаже каких-либо акций и не учитывает ваши цели или ваше финансовое положение. Мы стремимся предоставить вам анализ с долгосрочной ориентацией, основанный на фундаментальных данных. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние объявления компаний, влияющие на цены, или качественные материалы. Simply Wall St не имеет позиции в каких-либо упомянутых акциях.
