Долгосрочные инвестиции могут изменить жизнь, когда вы покупаете и удерживаете действительно великие компании. И самые качественные компании могут видеть рост цен своих акций на огромные суммы. Например, цена акций Urban Outfitters, Inc. (NASDAQ: URBN) за последние пять лет выросла на целых 335%, что является прекрасным доходом для долгосрочных держателей. Это лишь подтверждает создание стоимости, которого могут достичь некоторые компании. Также замечательно видеть рост цены акций на 63% за последний квартал. Но этот рост мог быть обусловлен достаточно бодрым рынком (рост на 26% за 90 дней).
Давайте оценим основные фундаментальные показатели за последние 5 лет и посмотрим, двигались ли они параллельно с доходностью для акционеров.
Искусственный интеллект готов изменить здравоохранение. Эти 20 акций работают над всем от ранней диагностики до поиска лекарств. Лучшая часть - все они имеют рыночную капитализацию менее 10 млрд долларов - еще есть время войти на ранних этапах.
Хотя гипотеза об эффективных рынках продолжает преподаваться некоторыми, доказано, что рынки являются переотрицательными динамическими системами, и инвесторы не всегда рациональны. Один из ошибочных, но разумных способов оценить, как изменилось мнение о компании, - сравнить прибыль на акцию (EPS) с ценой акций.
За пять лет роста цен на акции Urban Outfitters перешел от убыточности к прибыльности. Иногда начало прибыльности является ключевым пунктом перегиба, который может сигнализировать о быстром росте прибыли, что в свою очередь обосновывает очень сильный рост цен на акции. Поскольку компания была убыточной пять лет назад, но не три года назад, стоит также взглянуть на доходность за последние три года. Действительно, цена акций Urban Outfitters выросла на 259% за три года. В тот же период прибыль на акцию выросла на 19% ежегодно. Следует отметить, что рост прибыли на акцию был медленнее, чем годовой рост цены акций на 53% за три года. Поэтому можно считать, что рынок высоко оценивает бизнес по сравнению с тем, что было три года назад.
На графике ниже показано, как менялась прибыль на акцию со временем (раскройте точные значения, нажав на изображение).
Возможно, стоит отметить, что у CEO зарплата ниже медианной в компаниях сопоставимого размера. Всегда стоит следить за зарплатой CEO, но более важный вопрос - будет ли компания увеличивать прибыль в течение многих лет. Углубитесь в доходы, проверив этот интерактивный график доходов, выручки и денежных потоков Urban Outfitters.
Иной взгляд
Приятно видеть, что Urban Outfitters вознаградил акционеров общей доходностью акционеров 62% за последние двенадцать месяцев. Это лучше, чем годовая доходность в размере 34% за половину десятилетия, что подразумевает, что компания сейчас показывает лучшие результаты. В лучшем случае это может намекать на реальный бизнес-импульс, подразумевая, что сейчас может быть отличное время для более глубокого изучения. Всегда интересно отслеживать динамику цен акций на долгосрочной основе. Но для лучшего понимания Urban Outfitters нам нужно учитывать множество других факторов. Тем не менее, стоит помнить, что Urban Outfitters показывает 1 предупреждающий знак в нашем инвестиционном анализе, о котором вам стоит знать...
Конечно, вы можете найти фантастическое инвестиционное предложение, обратившись в другое место. Так что загляните в этот бесплатный список компаний, от которых мы ожидаем рост прибыли.
Обратите внимание, что рыночная доходность, указанная в этой статье, отражает средние взвешенные доходности акций, которые в настоящее время торгуются на американских биржах.
Есть отзывы по этой статье? Обеспокоены содержанием? Свяжитесь с нами напрямую. В противном случае отправьте письмо на editorial-team (at) simplywallst.com.
Эта статья от Simply Wall St имеет общий характер. Мы предоставляем комментарии на основе исторических данных и прогнозов аналитиков, используя беспристрастную методологию, и наши статьи не являются финансовым советом. Она не является рекомендацией к покупке или продаже каких-либо акций и не учитывает ваши цели или ваше финансовое положение. Мы стремимся предоставлять вам анализ с долгосрочной ориентацией на основе фундаментальных данных. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние объявления компаний, влияющие на цены, или качественные материалы. Simply Wall St не имеет позиции в каких-либо упомянутых акциях.
