Большинство читателей, вероятно, уже знают, что акции Paycom Software (NYSE: PAYC) значительно выросли на 20% за последние три месяца. Поскольку рынок обычно оценивает долгосрочные фундаментальные показатели компании, мы решили изучить ключевые показатели эффективности компании, чтобы выяснить, могут ли они влиять на рынок. В данной статье мы решили изучить ROE компании Paycom Software.
ROE (Return on Equity) - важный фактор, который должен учитывать акционер, поскольку он показывает, насколько эффективно их капитал реинвестируется. Другими словами, это показывает успех компании в превращении инвестиций акционеров в прибыль.
Трамп пообещал «высвободить» американскую нефть и газ, и у этих 15 американских компаний есть перспективы на пользу.
Как рассчитать ROE?
Формула для расчета ROE:
ROE = Чистая прибыль (от операций) / Капитал акционеров
Исходя из указанной формулы, ROE для Paycom Software составляет:
23% = 394 млн долл. США / 1,7 млрд. долл. США (за последние двенадцать месяцев к марту 2025 года).
'Доход' - это сумма, заработанная после уплаты налогов за последние двенадцать месяцев. Это значит, что на каждый доллар капитала акционеров компания заработала 23 цента прибыли.
Ознакомьтесь с нашим последним анализом Paycom Software
Почему ROE важен для роста прибыли?
Мы узнали, что ROE измеряет эффективность компании в генерации прибыли. В зависимости от того, сколько из этой прибыли компания реинвестирует или «удерживает», и насколько эффективно это делает, мы можем оценить потенциал роста прибыли компании. В общем, при прочих равных условиях, компании с высоким показателем ROE и уровнем удержания прибыли имеют более высокий темп роста, чем компании, не обладающие этими характеристиками.
Рост прибыли и ROE Paycom Software на уровне 23%
Во-первых, мы отмечаем, что у Paycom Software значительно высокий ROE. Во-вторых, даже по сравнению с отраслевым средним показателем в 18%, ROE компании впечатляет. В результате исключительный 25% рост чистой прибыли за последние пять лет для Paycom Software не является сюрпризом.
В качестве следующего шага мы сравнили рост чистой прибыли Paycom Software с отраслью и обнаружили, что рост, продемонстрированный компанией, превышает средний рост отрасли в 11%.
Рост прибыли - важный показатель при оценке стоимости акции. Инвестор должен попытаться определить, включен ли ожидаемый рост или снижение прибыли в цену. Это поможет ему определить, выглядит ли будущее акций обнадеживающим или угрожающим. Цена акций PAYC справедливо оценена? В этой информационной графике о внутренней стоимости компании есть все, что вам нужно знать.
Эффективно ли использует Paycom Software свою прибыль?
Paycom Software имеет очень низкий трехлетний медианный коэффициент выплат в размере 18%, что означает, что у компании остается 82% для реинвестиций в бизнес. Таким образом, кажется, что руководство активно реинвестирует прибыль для роста бизнеса, и это отражается в показателе роста прибыли.
Хотя Paycom Software увеличивает свою прибыль, она недавно начала выплачивать дивиденды, что, вероятно, означает, что компания решила порадовать новых и существующих акционеров дивидендами. Изучив последние данные о прогнозах аналитиков, мы выяснили, что ожидается увеличение будущего коэффициента выплат компании до 22% в течение ближайших трех лет. Несмотря на ожидаемое увеличение коэффициента выплат, не ожидается, что ROE компании изменится сильно.
Заключение
В целом, мы считаем, что финансовые показатели Paycom Software были довольно хорошими. В частности, нам нравится, что компания активно реинвестирует в свой бизнес и это приносит высокую отдачу. Неудивительно, что это привело к впечатляющему росту прибыли. Тем не менее, ожидается замедление роста прибыли компании, как прогнозируется в текущих оценках аналитиков. Чтобы узнать больше о последних прогнозах аналитиков для компании, ознакомьтесь с этой визуализацией аналитических прогнозов для компании.
Есть отзывы по этой статье? Заботят вас контент? Свяжитесь с нами напрямую. В противном случае отправьте письмо на адрес редакционной команды (at) simplywallst.com.
Эта статья от Simply Wall St имеет общий характер. Мы делаем комментарии на основе исторических данных и прогнозов аналитиков, используя объективную методику, и наши статьи не являются финансовым советом. Она не является рекомендацией на покупку или продажу каких-либо акций и не учитывает ваши цели или финансовое положение. Мы стремимся предоставлять вам анализ с упором на фундаментальные данные. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние ценовые анонсы компаний или качественный материал. Simply Wall St не имеет позиции в каких-либо упоминаемых акциях.