Основные моменты
Ожидаемая дерегулирование и прогрессы в области искусственного интеллекта подтолкнули оценки к небесам, но остаются отдельные возможности.
Рост выручки группы Nebius на 385% год к году и путь к $1 миллиарду в годовой повторяющейся выручке делают сегодняшнюю премиальную оценку завтрашней выгодой.
Эволюция Rocket Lab от поставщика запусков до компании полного цикла космического пространства обосновывает его премиальную оценку.
Эти 10 акций могут создать следующую волну миллионеров.
Ростовые акции сделали сильный возврат после неровного начала года, приводимые ожидаемым дерегулированием и значительными прорывами в области искусственного интеллекта (ИИ). Оценки увеличились, и на первый взгляд кажется, что скидки исчезли.
Посмотрите внимательнее. Две высокодоходные ростовые акции несутся вразнос с этой тенденцией, предлагая убедительные возможности, несмотря на ценники, которые пугают традиционных инвесторов.
Когда 70 раз продажи - это дешево
Группа Nebius (NASDAQ: NBIS) торгуется по более чем 70 раз торговым продажам, астрономическая оценка любыми мерками. Почему эта оценка обманчива в свете его ветров ИИ? Потому что компания растет настолько быстро, что прошлые показатели становятся бессмысленными.
Компания продемонстрировала рост выручки на 385% год к году в I квартале 2025 года. Ежегодная повторяющаяся выручка достигла $310 миллионов в апреле, и руководство прогнозирует $750 миллионов до $1 миллиарда к концу года. Когда выручка утраивается за 12 месяцев, этот множитель в 70 раз торговых продаж фактически схлопывается до менее 25 раз по прогнозам на будущее - до учета следующей волны спроса на ИИ инфраструктуру. Окно для действий закрывается быстро.
Nebius создает физические кластеры графических процессоров (GPU) для предприятий, нуждающихся в вычислительной мощности для ИИ. Его объект в Канзас-Сити будет вмещать 35 000 GPU от Nvidia, одно из крупнейших развертываний за пределами Amazon или Microsoft.
Предприятия-клиенты Nebius охватывают от разработчиков автономных автомобилей до крупных стартапов по языковым моделям, все борются за ограниченный доступ к GPU по мере ускорения принятия ИИ. Компьютерные кластеры Nebius питают все, начиная от алгоритмов автономного вождения нового поколения до передовых платформ генеративного ИИ, делая его незаменимым для отраслей, гоняющихся за экспоненциальным ростом ИИ. С $1,44 миллиарда наличных и управляемым долгом от недавних конвертируемых облигаций, компания может финансировать этот массивный расширение.
Прямое инвестирование Nvidia говорит само за себя. Когда ведущий в мире производитель AI-чипов поддерживает вашу инфраструктуру, это подтверждает технологию и стратегию. Ранний доступ к Blackwell чипам дает Nebius преимущества в ценообразовании, которые конкуренты не могут повторить. Джефф Безос удвоил ставку через инвестиции Bezos Expeditions в дочернюю компанию Nebius Toloka AI.
С масштабами первого игрока, привилегированным доступом к Blackwell чипам и $2,4 миллиарда в общем финансировании, включая недавние конвертируемые облигации, Nebius вырвал ширящийся ров в гонке вооружения по вычислениям ИИ, который новым участникам трудно воспроизвести без миллиардов стартового капитала.
Победитель в космической гонке
Человечество идет к звездам. Это точно. Rocket Lab (NASDAQ: RKLB) торгуется по 41 разу торговым продажам, но эта оценка упускает происходящее преобразование.
Выручка I квартала 2025 года составила $123 миллиона, увеличившись на 32% год к году, причем большая часть приходится на компоненты космических аппаратов, а не на запуски. Сегодня более 50% выручки Rocket Lab поступает от систем космических аппаратов, а не от запусков, диверсификация, которая увеличивает маржинальность и стабилизирует рост.
Этот переход к более маржинальной повторяющейся выручке от компонентов космических аппаратов фундаментально меняет инвестиционную стратегию от чистой космической компании до диверсифицированного поставщика космической инфраструктуры.
В начале года Rocket Lab был выбран одним из пяти поставщиков программы Национального космического запуска фазы 3, Линия 1 Военно-космических сил США стоимостью $5,6 миллиарда, что позиционирует компанию для участия в приоритетных оборонных миссиях. Компания также участвует в нескольких миллиардных оборонных рамочных программах, включая программу гиперзвукового испытания MACH-TB Министерства обороны.
Эти выборы подтверждают технологию Rocket Lab, предоставляя многолетние возможности для получения выручки. Спрос на спутники значительно превышает глобальную способность к запускам, и позиция Rocket Lab как надежного поставщика - и одного из немногих с доступом к основным оборонным рамочным программам - дает ему ценовую мощь, устойчивость и четкую траекторию для роста.
Почему премиальные цены имеют смысл здесь
Эти оценки выглядят дорого из-за того, что рынок применяет традиционные метрики к революционным бизнесам. Инфраструктура ИИ и коммерциализация космического пространства представляют собой поколенческие сдвиги с экономикой, которая ломает традиционные модели.
Nebius выигрывает от удвоения спроса на вычисления ИИ каждые шесть месяцев. Rocket Lab сопровождает запуски спутников, прогнозируемые к 2030 году увеличиться в пять раз. Обе компании действуют на фоне возможностей, превышающих их текущие оценки.
Реальный риск заключается не в том, чтобы платить премиальные цены за компании, растущие с тройными цифрами. Это наблюдать со стороны, пока другие захватывают потенциал завтрашних гигантов. Для инвесторов, готовых думать за пределами устаревших страхов по оценкам, группа Nebius и Rocket Lab предлагают редкие асимметричные возможности в отраслях, готовых к экспоненциальному росту.
Не упустите этот второй шанс на потенциально прибыльную возможность
Чувствовали ли вы когда-нибудь, что упустили возможность приобрести самые успешные акции? Тогда вам стоит это услышать.
Иногда наша команда экспертов-аналитиков делает рекомендацию по акциям Double Down для компаний, которые, по их мнению, собираются взлететь. Если вы беспокоитесь, что уже упустили свой шанс для инвестирования, сейчас лучшее время покупать, пока не поздно. И цифры говорят сами за себя:
Nvidia: если вы инвестировали $1 000, когда мы удвоили ставку в 2009 году, у вас было бы $414 949!
Apple: если вы инвестировали $1 000, когда мы удвоили ставку в 2008 году, у вас было бы $39 868!
Netflix: если вы инвестировали $1 000, когда мы удвоили ставку в 2004 году, у вас было бы $687 764!
Прямо сейчас мы делаем рекомендации Double Down для трех невероятных компаний, доступных, когда вы присоединяетесь к Stock Advisor, и возможно, не будет больше такого шанса в ближайшее время.
Посмотрите 3 акции
*Доходность Stock Advisor на 7 июля 2025 года
Джон Макки, бывший CEO Whole Foods Market, дочерней компании Amazon, является членом совета директоров The Motley Fool. Джордж Бадвелл имеет позиции в Microsoft, Nvidia и Rocket Lab. The Motley Fool имеет позиции в Amazon, Microsoft, Nvidia и Rocket Lab, и рекомендует группу Nebius и рекомендует следующие варианты: длинные звонки января 2026 года на $395 на Microsoft и короткие звонки января 2026 года на $405 на Microsoft. The Motley Fool имеет политику конфиденциальности.
2 Высокодоходных ростовых акций для покупки прямо сейчас была опубликована The Motley Fool
