Худший результат после покупки акций компании (при отсутствии кредитного плеча) был бы потеря всей вложенной суммы. Но если вы выберете компанию, которая действительно процветает, вы можете заработать более 100%. Одним из отличных примеров является First United Corporation (NASDAQ:FUNC), акции которой за пять лет подорожали на 193%. Также хорошо видеть, что цена акций выросла на 21% за последний квартал. Но это движение, скорее всего, было облегчено довольно бодрым рынком (повышение на 17% за 90 дней).
С учётом этого стоит посмотреть, являются ли фундаментальные показатели компании движущей силой долгосрочной производительности или же есть какие-либо расхождения.
Искусственный интеллект готов изменить сферу здравоохранения. Эти 20 компаний работают над всем – от ранней диагностики до поиска лекарств. Лучшая часть – их капитализация составляет менее 10 млрд долларов, так что ещё есть время вложиться на ранних этапах.
Нельзя отрицать, что рынки иногда эффективны, но цены не всегда отражают реальную бизнес-производительность. Один из способов изучить, как менялось рыночное настроение со временем, – это рассмотреть взаимосвязь между ценой акций компании и прибылью на акцию (EPS).
За пять лет роста цены акций First United достиг составного роста прибыли на акцию (EPS) в 16% в год. Этот рост EPS медленнее роста цены акций на 24% в год за тот же период. Так что можно считать, что рынок лучше оценивает бизнес сейчас, чем пять лет назад. Это неудивительно, учитывая пятилетний рекорд роста прибыли.
Вы можете видеть, как менялась прибыль на акцию со временем на графике ниже (щелкните по графику, чтобы увидеть точные значения).
Стоит отметить, что зарплата генерального директора ниже медианной в компаниях схожего размера. Но хотя зарплата генерального директора всегда стоит проверить, действительно важный вопрос заключается в том, может ли компания увеличить прибыль в будущем. Этот бесплатный интерактивный отчет о прибыли, выручке и денежном потоке First United – отличное место для начала, если вы хотите дополнительно изучить акцию.
Что насчет дивидендов?
Важно учитывать общий доход для акционеров, а также доход от цены акций, для любой отдельной акции. TSR – это расчет доходности, который учитывает стоимость денежных дивидендов (при условии, что любой полученный дивиденд был реинвестирован) и рассчитанную стоимость любых скидочных капиталовложений и выделений. Таким образом, для компаний, которые выплачивают щедрые дивиденды, TSR часто значительно выше, чем доход от цены акций. В случае First United, TSR составляет 247% за последние 5 лет. Это превышает доход от цены акций, о котором мы упоминали ранее. Это в значительной степени результат его дивидендных выплат!
Иной взгляд
Мы рады сообщить, что акционеры First United получили общий доход для акционеров в размере 54% за год. Это включая дивиденды. Это лучше, чем среднегодовая доходность в 28% за полдесятка лет, что указывает на то, что компания показывает лучшие результаты в последнее время. В лучшем случае это может намекать на реальный бизнес-моментум, что указывает на то, что сейчас может быть отличное время для более глубокого изучения. Прежде чем потратить больше времени на First United, мудро было бы нажать здесь, чтобы увидеть, совершали ли внутренние лица покупки или продажу акций.
Мы будем считать First United более привлекательной, если увидим крупные покупки внутришними лицами. Пока ждем, ознакомьтесь со списком недооцененных акций (в основном маленькие капитализации) с значительными, недавними, внутренними покупками.
Обратите внимание, что котировки рынка, указанные в этой статье, отражают средневзвешенную доходность акций, которые в настоящее время торгуются на американских биржах.
Есть отзывы по этой статье? Обеспокоены контентом? Свяжитесь с нами напрямую. В противном случае, напишите на почту editorial-team (at) simplywallst.com.
Эта статья от Simply Wall St имеет общий характер. Мы предоставляем комментарии на основе исторических данных и прогнозов аналитиков, используя объективную методику, и наши статьи не являются финансовыми советами. Она не представляет собой рекомендацию к покупке или продаже акций и не учитывает ваши цели или вашу финансовую ситуацию. Мы стремимся предоставлять вам анализ на основе фундаментальных данных с долгосрочной ориентацией. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние анонсы компаний, оказывающие влияние на цены акций, или качественный материал. Компания Simply Wall St не имеет позиции в акциях, упомянутых в статье.
