Когда вы покупаете акцию, всегда есть вероятность, что ее цена может упасть на 100%. Но с другой стороны, вы можете заработать гораздо больше 100% на действительно хорошей акции. Например, цена акций Carriage Services, Inc. (NYSE:CSV) выросла на 160% за последние пять лет. Большинство инвесторов были бы очень довольны этим. Также обрадовало акционеров увеличение на 21% за последние три месяца. Но этому движению мог помочь относительно бодрый рынок (вверх на 17% за 90 дней).
Давайте посмотрим на основные фундаментальные показатели на долгосрочной основе и посмотрим, соответствуют ли они доходности для акционеров.
Трамп пообещал "развязать" американскую нефть и газ, и у этих 15 американских компаний есть развитие, которое готово принести пользу.
Чтобы перефразировать Бенджамина Грэма: На коротком интервале рынок - это машина для голосования, но на долгом интервале - это машина для взвешивания. Одним неполным, но простым способом оценить, как изменилось восприятие рынка о компании, является сравнение изменения прибыли на акцию (EPS) с движением цены акций.
За пять лет роста цены акций Carriage Services достиг составного роста прибыли на акцию (EPS) 69% в год. Рост прибыли на акцию выглядит впечатляюще, в отличие от годового роста цены акций на 21% за тот же период. Похоже, что рынок не так оптимистично настроен к акциям в наши дни.
Вы можете увидеть, как менялась прибыль на акцию со временем на рисунке ниже (нажмите на график, чтобы увидеть точные значения).
Мы считаем положительным тот факт, что внутренние сделки с акциями были значительными в прошлом году. Сказав это, большинство людей считают, что тенденции роста прибыли и выручки являются более информативным путеводителем для бизнеса. Глубже изучите прибыль, проверив этот интерактивный график прибыли, выручки и денежных потоков компании Carriage Services.
Что насчет дивидендов?
Важно учитывать общий доход для акционеров, а также доход от цены акций, для любой данной акции. TSR включает в себя стоимость любых отделений или сниженных капиталовложений, а также любые дивиденды, исходя из предположения, что дивиденды реинвестируются. Можно сказать, что TSR дает более полную картину доходности, сгенерированной акцией. Как оказалось, TSR Carriage Services за последние 5 лет составил 178%, что превышает доход от цены акций, упомянутый ранее. И нет награды за угадывание, что дивиденды в значительной степени объясняют это расхождение!
Иной взгляд
Приятно видеть, что акционеры Carriage Services получили общий доход для акционеров 68% за последний год. Конечно, это включает дивиденды. Этот выигрыш превосходит годовую TSR за пять лет, которая составляет 23%. Поэтому кажется, что настроение вокруг компании в последнее время было положительным. Учитывая, что динамика цен акций остается сильной, стоит внимательнее рассмотреть акцию, чтобы не упустить возможность. Всегда интересно отслеживать динамику цен акций на долгосрочной основе. Но чтобы лучше понять Carriage Services, нам нужно рассмотреть множество других факторов. К примеру: мы заметили 1 предупреждение для Carriage Services, о котором вам стоит знать.
Если вам нравится покупать акции наряду с управлением, то вам, возможно, понравится этот бесплатный список компаний. (Подсказка: большинство из них находятся под прицелом).
Обратите внимание, что рыночные доходы, упомянутые в этой статье, отражают средние взвешенные доходы акций, которые в настоящее время торгуются на американских биржах.
Есть отзывы по этой статье? Беспокоитесь о содержании? Свяжитесь с нами напрямую. В противном случае, отправьте письмо на адрес редакционной команды (at) simplywallst.com.
Эта статья от Simply Wall St имеет общий характер. Мы предоставляем комментарии на основе исторических данных и прогнозов аналитиков только с использованием объективной методологии, и наши статьи не являются финансовым советом. Она не является рекомендацией к покупке или продаже каких-либо акций и не учитывает ваши цели или ваше финансовое положение. Мы стремимся предоставлять вам анализ, сосредоточенный на долгосрочных данных, приводимых фундаментальными данными. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние ценовые анонсы компании или качественный материал. Компания Simply Wall St не имеет позиции в каких-либо упомянутых акциях.