Если вы хотите наращивать богатство на фондовом рынке, вы можете сделать это, купив индексный фонд. Но можно сделать гораздо лучше, купив качественные бизнесы по привлекательным ценам. Например, цена акций Invesco Ltd. (NYSE: IVZ) на 91% выше, чем была пять лет назад, что превышает средний рынок. Можно сказать, что акции продолжили свой долгосрочный тренд за последний год, за который они поднялись на 23%.
На фоне стабильной 7-дневной производительности давайте проверим, какую роль в обеспечении долгосрочной доходности акционеров сыграли фундаментальные показатели компании.
Эта технология может заменить компьютеры: узнайте о 20 акциях, над созданием квантовых вычислений над которыми работают.
Процитировав Бенджамина Грэма: На коротком интервале рынок - это голосовая машина, но на длинном интервале - весовая машина. Один из способов изучить, как изменялось рыночное настроение со временем, - это рассмотреть взаимодействие между ценой акций компании и прибылью на акцию (EPS).
За пять лет роста цен на акции Invesco перешел от убытков к прибыли. Обычно это считается положительным, поэтому мы надеемся увидеть рост цен на акции.
Ниже вы можете увидеть, как менялась прибыль на акцию со временем (узнайте точные значения, щелкнув по изображению).
Мы знаем, что Invesco недавно улучшила свою прибыль, но будет ли увеличиваться выручка? Проверьте, думают ли аналитики, что Invesco будет увеличивать выручку в будущем.
Что насчет дивидендов?
Помимо измерения доходности от цены акций, инвесторы также должны учитывать общую доходность акционеров (TSR). TSR - это расчет доходности, который учитывает стоимость денежных дивидендов (при условии, что любой полученный дивиденд был реинвестирован) и рассчитанную стоимость любых дисконтированных увеличений капитала и выплат. Можно сказать, что TSR дает более полное представление о акциях, которые выплачивают дивиденды. В случае Invesco TSR за последние 5 лет составляет 136%. Это превышает доходность от цены акций, о которой мы упоминали ранее. Выплаченные компанией дивиденды таким образом увеличили общую доходность акционеров.
Другая перспектива
Приятно видеть, что Invesco вознаградила акционеров общей доходностью акционеров в размере 29% за последние двенадцать месяцев. Конечно, это включает дивиденды. Этот прирост лучше годовой TSR за пять лет, который составляет 19%. Таким образом, кажется, что настроение вокруг компании в последнее время было положительным. Учитывая, что динамика цен на акции остается сильной, стоит внимательно рассмотреть акцию, чтобы не упустить возможность. Имея это в виду, разумным следующим шагом может быть изучение истории дивидендов Invesco. Этот бесплатный интерактивный график - отличное место для начала.
Если вы похожи на меня, то вы не захотите упустить этот бесплатный список недооцененных малых капиталов, которые покупают инсайдеры.
Обратите внимание, что рыночные доходы, указанные в этой статье, отражают средние взвешенные возвраты акций, которые в настоящее время торгуются на американских биржах.
Есть отзывы по этой статье? Обеспокоены содержанием? Свяжитесь с нами напрямую. В противном случае напишите на электронную почту редакционной группе (на) simplywallst.com.
Эта статья от Simply Wall St имеет общий характер. Мы предоставляем комментарии на основе исторических данных и прогнозов аналитиков, используя беспристрастную методологию, и наши статьи не являются финансовыми советами. Она не является рекомендацией к покупке или продаже каких-либо акций и не учитывает ваши цели или ваше финансовое положение. Мы стремимся предоставлять вам анализ на основе фундаментальных данных, ориентированный на долгосрочную перспективу. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние ценовые объявления компании или качественный материал. Simply Wall St не имеет позиции в каких-либо упоминаемых акциях.