Если вы не уверены, с чего начать поиск следующего многократного увеличения капитала, обратите внимание на несколько ключевых тенденций. Во-первых, мы хотели бы выявить растущую доходность капитала, занятого в деятельности (ROCE), а также постепенно растущую базу занятого капитала. Это показывает, что это компаунд-машина, способная непрерывно реинвестировать свою прибыль в бизнес и генерировать более высокие доходы. Говоря об этом, мы заметили некоторые отличные изменения в доходности капитала Constellation Brands (NYSE: STZ), давайте посмотрим.
ИИ собирается изменить здравоохранение. Эти 20 акций работают над всем, начиная от ранней диагностики до поиска лекарств. Лучшая часть - все они имеют рыночную капитализацию менее 10 млрд долларов - еще есть время войти на ранней стадии.
Что такое доходность капитала, занятого в деятельности (ROCE)?
Просто чтобы прояснить, если вы не уверены, ROCE - это метрика для оценки того, сколько предналогового дохода (в процентном соотношении) компания зарабатывает на капитал, вложенный в ее бизнес. Аналитики используют эту формулу для его расчета для Constellation Brands:
Доходность капитала, занятого в деятельности = Прибыль до уплаты процентов и налогов (EBIT) / (Всего активов - Краткосрочные обязательства)
0.18 = 3.4 млрд долларов США / (22 млрд долларов США - 3.7 млрд долларов США) (на основе последних двенадцати месяцев к маю 2025 года).
Таким образом, у Constellation Brands ROCE составляет 18%. В абсолютных величинах это довольно нормальная доходность, и она достаточно близка к среднему показателю отрасли напитков в 17%.
Ознакомьтесь с нашим последним анализом для Constellation Brands
На приведенном выше графике мы сравнили предыдущую доходность капитала Constellation Brands с ее предыдущими показателями, но будущее пожалуй, более важно. Если вы хотите узнать, какие прогнозы делают аналитики на будущее, вам стоит ознакомиться с нашим бесплатным аналитическим отчетом для Constellation Brands.
Что может нам сказать тенденция ROCE
Вам будет трудно не восхищаться тенденцией ROCE у Constellation Brands. Данные показывают, что доходность капитала увеличилась на 63% за последние пять лет. Это неплохо, потому что это означает, что за каждый вложенный доллар (занятый капитал) компания увеличивает сумму, полученную от этого доллара. Интересно, что бизнес может становиться более эффективным, поскольку он применяет на 24% меньше капитала, чем пять лет назад. Бизнес, который уменьшает свою активную базу, как правило, не является типичным для компании, которая скоро станет многократным увеличением капитала.
Наше мнение о ROCE Constellation Brands
В двух словах, мы рады видеть, что Constellation Brands смогла генерировать более высокие доходы с меньшим капиталом. Учитывая, что акции доставили своим акционерам 2.4% за последние пять лет, можно предположить, что инвесторы еще не полностью осознали многообещающие тенденции. Таким образом, изучение дополнительной информации об этой акции может раскрыть хорошую возможность, если оценка и другие показатели соответствуют.
Если вы хотите узнать о рисках, с которыми сталкивается Constellation Brands, мы выявили 2 предупреждающих знака, на которые стоит обратить внимание.
Хотя Constellation Brands не имеет самую высокую доходность, изучите этот бесплатный список компаний, которые имеют высокие доходы от собственного капитала с надежными балансами.
Есть отзывы по этой статье? Обеспокоены содержанием? Свяжитесь с нами напрямую. В противном случае отправьте электронное письмо на адрес редакционной команды (at) simplywallst.com.
Эта статья от Simply Wall St имеет общий характер. Мы предоставляем комментарии на основе исторических данных и прогнозов аналитиков, используя беспристрастную методологию, и наши статьи не являются финансовым советом. Она не является рекомендацией к покупке или продаже каких-либо акций и не учитывает ваши цели или ваше финансовое положение. Мы стремимся предоставлять вам анализ на основе фундаментальных данных, ориентированный на долгосрочную перспективу. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние сообщения компаний, оказывающие влияние на цену акций, или качественные материалы. Simply Wall St не имеет позиции в акциях, упомянутых в статье.