Когда вы покупаете акцию, всегда есть вероятность того, что ее стоимость может упасть на 100%. Но с другой стороны, вы можете заработать гораздо больше 100% на действительно хорошей акции. Долгосрочные акционеры Monolithic Power Systems, Inc. (NASDAQ:MPWR) должны хорошо это понимать, так как стоимость акций за пять лет выросла на 170%. Также хорошо видеть, что цена акций увеличилась на 22% за последний квартал. Но это может быть связано с сильным рынком, который вырос на 16% за последние три месяца.
Итак, давайте исследуем и посмотрим, соответствует ли долгосрочная производительность компании прогрессу основного бизнеса.
Трамп пообещал "освободить" американскую нефть и газ, и у этих 15 американских акций есть развитие, которое готово принести пользу.
Чтобы парафразировать Бенджамина Грэма: На коротком промежутке времени рынок - это машина голосования, но на долгом промежутке времени - это весовая машина. Один из способов изучить, как изменялось мнение рынка с течением времени, - это изучить взаимодействие между ценой акций компании и прибылью на акцию (EPS).
За пять лет роста цены акций Monolithic Power Systems достиг составного роста прибыли на акцию (EPS) 70% в год. Этот рост EPS выше среднегодового увеличения цены акций на 22%. Таким образом, можно сделать вывод, что более широкий рынок стал более осторожным по отношению к акции.
Прибыль на акцию компании (с течением времени) изображена на изображении ниже (нажмите, чтобы увидеть точные цифры).
Мы знаем, что Monolithic Power Systems улучшила свою прибыль за последние три года, но что же ждет в будущем? Более детально рассмотрите финансовое положение Monolithic Power Systems с помощью этого бесплатного отчета о ее балансе.
Что насчет дивидендов?
Важно учитывать общий доход для акционеров, а также доход от цены акций, для любой данной акции. TSR - это расчет доходности, который учитывает стоимость денежных дивидендов (при условии, что любой полученный дивиденд был реинвестирован) и рассчитанную стоимость любых скидочных капиталовложений и выделений акций. Можно сказать, что TSR дает более полную картину доходности от акции. Как оказалось, TSR Monolithic Power Systems за последние 5 лет составил 180%, что превышает упомянутый ранее доход от цены акций. Это в значительной степени результат его дивидендных выплат!
Иная перспектива
В то время как более широкий рынок вырос примерно на 19% за последний год, акционеры Monolithic Power Systems потеряли 12% (даже с учетом дивидендов). Даже цены акций хороших компаний иногда падают, но мы хотим видеть улучшения в фундаментальных показателях бизнеса, прежде чем проявлять слишком большой интерес. С другой стороны, долгосрочные акционеры заработали, с прибылью 23% в год за половину десятилетия. Возможно, что недавнее снижение цен представляет собой возможность, поэтому может быть стоит проверить фундаментальные данные на предмет признаков долгосрочной тенденции роста. Хотя стоит учитывать различные влияния, которые могут оказывать рыночные условия на цену акций, есть и другие, более важные факторы. Тем не менее, имейте в виду, что в инвестиционном анализе Monolithic Power Systems показывает 3 предупреждения, и 2 из них нас не очень устраивают...
Нам будет нравиться Monolithic Power Systems больше, если мы увидим крупные сделки внутришнего рынка. Пока ждем, ознакомьтесь с этим бесплатным списком недооцененных акций (в основном малых капиталовложений) с значительными, недавними сделками внутришнего рынка.
Обратите внимание, что цитируемая в этой статье доходность рынка отражает средневзвешенную доходность акций, которые в настоящее время торгуются на американских биржах.
Есть отзывы по этой статье? Обеспокоены содержанием? Свяжитесь с нами напрямую. В противном случае, отправьте письмо на адрес электронной почты editorial-team (at) simplywallst.com.
Эта статья портала Simply Wall St имеет общий характер. Мы предоставляем анализ на основе исторических данных и прогнозов аналитиков, используя безпристрастную методологию, и наши статьи не являются финансовыми советами. Она не является рекомендацией к покупке или продаже каких-либо акций и не учитывает ваши цели или финансовое положение. Наша цель - предоставить вам анализ, ориентированный на долгосрочное планирование, основанный на фундаментальных данных. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние анонсы компаний, влияющие на цены, или качественный материал. Simply Wall St не имеет позиции в каких-либо упомянутых акциях.
