Основные моменты
Компания Chevron - гигант интегрированной энергетики с улучшающимся прогнозом.
Enterprise Products Partners - высокодоходный мидстрим-гигант, ориентированный на природный газ.
TotalEnergies - интегрированная энергетическая компания, готовящаяся к будущему, включающему в себя электричество.
10 акций, которые нам нравятся больше, чем у Chevron
Мир не обходится без энергии. Фактически, мы все бы жили в темные века, если бы энергия вдруг исчезла, поэтому я являюсь большим поклонником акций энергетических компаний всех видов. Но один источник энергии, который сейчас не получает достаточно оценки, - это нефть и природный газ. Поэтому я пристально следил за Chevron (NYSE: CVX), Enterprise Products Partners (NYSE: EPD) и TotalEnergies (NYSE: TTE) в 2025 году. Вот краткий обзор каждой из них.
1. Будущее Chevron начинает светлеть
Инвесторы Chevron переживали значительные неопределенности в последний год или около того. Было слияние с Hess, которое проходило не гладко, и инвестиции компании в Венесуэлу стали политическим футбольным мячом. Оба эти негатива были урегулированы на данный момент, что устраняет то, что было большим тормозом для акций Chevron. Но у нее все еще выше средний дивидендный доход в размере 4,5%. Средний энергетический акционерный капитал составляет всего 3,4%.
То, что вы получаете с Chevron, довольно привлекательно. Ее интегрированная бизнес-модель обычно устойчива к врожденной волатильности энергетического сектора. Эта устойчивость поддерживается надежным балансом. Итогом является дивиденд, который увеличивается ежегодно в течение 38 лет подряд. Если вы ищете основную энергетическую компанию, Chevron стоит того, чтобы углубиться в 2025 году или любом другом году.
2. Enterprise - это высокодоходная энергетическая игра
Enterprise Products Partners повышает доходность на новый уровень, предлагая владельцам ограниченного партнерства (MLP) высокую доходность в размере 7%. Но не принимайте это за признак риска. Фактически, Enterprise увеличивает свое распределение каждый год в течение 26 лет. У нее баланс с кредитным рейтингом инвестиционного уровня, и ее денежный поток, доступный для распределения, покрывает выплаты распределения на 1,7 раза.
Ключ к успеху здесь заключается в том, что Enterprise работает в секторе мидстрима, владея активами энергетической инфраструктуры, такими как трубопроводы. MLP просто взимает плату за использование своих активов, что создает надежный поток денежных средств. Пока мир продолжает использовать энергию, бизнес Enterprise будет нужен. И, следует отметить, энергию нужно перемещать независимо от того, высока или низка цена на энергию. Поэтому Enterprise - отличный выбор для инвесторов, которые хотят избежать товарного риска, присущего большинству энергетических инвестиций.
3. TotalEnergies готовится уже сейчас
Как и Chevron, TotalEnergies - это интегрированный энергетический гигант. Тем не менее, как и большинство его европейских коллег, он склонен к большему использованию кредитного плеча и, в то же время, удерживает больше наличности на своем балансе. Это не так низкорискованно, как подход Chevron, который просто держит мало долга, но TotalEnergies все равно является очень сильной и хорошо позиционированной интегрированной энергетической акцией.
Здесь есть несколько вещей, о которых нужно подумать. С отрицательной стороны, огромная доходность в размере 6,5% не так велика, как может показаться. Это потому, что американские инвесторы должны платить французские налоги и сборы на выплату. Вы можете вернуть часть этих денег при уплате налогов, но не все. С позитивной стороны TotalEnergies самая агрессивная из своих коллег, когда дело доходит до инвестирования в электричество и чистую энергию. Вот почему мне нравится эта компания. Фактически, она эффективно использует деньги от своих углеводородных бизнесов, чтобы готовиться к будущему, которое будет включать в себя больше чистой энергии. Это страховка от того, что, вероятно, будет самым большим долгосрочным риском в секторе энергетики.
Разные энергетические варианты для разных инвесторов
Нет одного правильного способа инвестировать в энергетический сектор, особенно если вы ищете вариант с высокой доходностью. Chevron, вероятно, хороший выбор для долгосрочных инвесторов, которые хотят прямую экспозицию к ценам на товары. Enterprise - хороший вариант для тех, кто специально хочет избежать товарной экспозиции. И TotalEnergies, вероятно, станет победителем с высокой доходностью для инвесторов, которые считают, что чистая энергия - это возможность, которую можно использовать даже для нефтяной компании.
СтОит ли покупать акции Chevron прямо сейчас?
Перед тем, как покупать акции Chevron, обратите внимание на это:
Аналитическая группа Motley Fool Stock Advisor только что определила, что, по их мнению, 10 лучших акций для инвесторов к покупке сейчас и Chevron не оказалась среди них. 10 акций, которые попали в список, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.
Подумайте о том, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашего рекомендации, вы бы имели $631,505!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали $1,000 в момент нашего рекомендации, вы бы имели $1,103,313!*
Теперь стоит отметить, что средний общий доход Stock Advisor составляет 1,039% - превосходная производительность на рынке по сравнению с 181% для S&P 500. Не упустите возможность получить самый последний топ-10 список, доступный при подключении к Stock Advisor.
Смотрите 10 акций
*Доходы Stock Advisor на 4 августа 2025 года
Рубен Грегг Брюэр имеет позиции в TotalEnergies. The Motley Fool имеет позиции в Chevron. The Motley Fool рекомендует Enterprise Products Partners. The Motley Fool имеет политику раскрытия информации.
3 Энергетические акции, на которые я обращаю внимание в 2025 году были изначально опубликованы The Motley Fool
