Основные моменты
Акции Palantir продемонстрировали поразительный рост за последний год, что привело их стоимость к чрезвычайно высокому уровню.
Однако быстрый рост выручки и прибыли компании кажется устойчивым благодаря растущему спросу на ее решения по искусственному интеллекту (ИИ).
Инвесторы, ориентированные на рост, могут рассмотреть возможность игнорировать оценку Palantir, поскольку его пылкий рост на фондовом рынке, скорее всего, будет продолжаться.
10 акций, которые нам нравятся больше, чем технологии Palantir.
Технологии Palantir (NASDAQ: PLTR) продемонстрировали астрономический рост в 600% инвесторам за последний год, и кажется, что специалист по программному обеспечению искусственного интеллекта (ИИ) может продолжать двигаться вверх после публикации последнего квартального отчета.
Palantir опубликовал свои результаты за второй квартал 4 августа. Бурный спрос на платформу искусственного интеллекта (AIP) компании позволил ей превзойти ожидания Уолл-стрит и повысить свои прогнозы на весь год. Тем не менее, инвесторы могут задаться вопросом, имеет ли смысл покупать акции Palantir после огромного роста, который она продемонстрировала за последний год, особенно учитывая удивительную оценку, по которой она торгуется.
Давайте посмотрим, достаточно ли у Palantir ресурсов, чтобы оправдать свою дорогую оценку и принести инвесторам еще больше прибыли.
Рост Palantir продолжает ускоряться
Palantir сообщила о 48% годовом росте выручки во втором квартале, превысив 1 миллиард долларов. Это был первый квартал в истории компании с выручкой более миллиарда долларов. Следует отметить, что в том же квартале прошлого года Palantir сообщила о 27% годовом росте выручки, что означает внушительное ускорение роста в предыдущем квартале.
Руководство Palantir приписывает улучшение траектории роста быстро растущему спросу на AIP как от существующих, так и от новых клиентов. Платформа AIP Palantir развертывается в различных отраслях от здравоохранения до автомобильной промышленности, от телекоммуникаций до банковского сектора, среди других. Эта платформа позволяет клиентам интегрировать генеративный ИИ в свою деятельность для повышения производительности, снижения избыточности и улучшения операционной эффективности, что помогает им достигать значительной экономии.
Таким образом, Palantir говорит, что наблюдает "новые начала с более высокими амбициями, а существующие клиенты расширяют свою деятельность с более высокой скоростью". С другой стороны, выручка компании, связанная с государственными заказами, также впечатляющим образом выросла на 49% годовым темпом. Спрос на программные решения, ориентированные на искусственный интеллект, компании среди государственных клиентов сильно возрос, как видно из десятилетнего контракта на 10 миллиардов долларов, который она подписала на прошлой неделе с армией США.
Огромный спрос на программные решения Palantir по искусственному интеллекту как в коммерческом, так и в федеральном сегментах готовит компанию к более сильному росту в долгосрочной перспективе, помогая ей построить надежный пайплайн выручки. В конце концов, компания подписала рекордные контракты на сумму 2,3 миллиарда долларов в прошлом квартале. Общая стоимость контрактов Palantir выросла феноменальными 140% годовым темпом, что почти втрое превышает темп, с которым росли ее доходы.
Этот выдающийся скачок в стоимости контрактов Palantir в прошлом квартале поднял оставшуюся стоимость сделок компании на 65% по сравнению с прошлогодним периодом до 7,1 миллиарда долларов. Учитывая, что оставшаяся стоимость сделок (RDV) относится к общей стоимости невыполненных контрактов Palantir к концу квартала, можно смело сказать, что компания сидит на надежном портфеле заказов, что позволит ей расти еще лучшими темпами в будущем.
Кроме того, инвесторы должны обратить внимание на то, что расширение контрактов, которые Palantir заключает с клиентами, оказывает положительное влияние на ее маржинальность. Ее скорректированная маржа операционного дохода выросла на девять процентных пунктов по сравнению с прошлым годом и составила 46%. Легко понять, почему это происходит, так как Palantir не тратит больше денег на привлечение нового бизнеса от существующих клиентов.
Учитывая, что компания продолжает привлекать новых клиентов на хорошем уровне - количество клиентов увеличилось на 43% в предыдущем квартале - есть потенциал для дальнейшего улучшения ее марж после того, как новые клиенты начнут расширять использование решений Palantir.
Palantir сообщила о 78% годовом росте скорректированной прибыли в последнем квартале до 0,16 доллара за акцию. Прогноз скорректированной операционной прибыли в размере 495 миллионов долларов на третий квартал приведет к росту на 79% по сравнению с прошлым периодом, что указывает на то, что она хорошо укомплектована для поддержания выдающегося темпа роста прибыли.
Наконец, если рассмотреть возможности долгосрочного рынка программных платформ с искусственным интеллектом, который обслуживает Palantir, компания кажется достаточно способной оправдать свою дорогую оценку.
Почему инвесторы могут не обращать внимание на оценку
С коэффициентом цены к прибыли в 700 инвесторам придется платить огромную премию, если они захотят купиться в рост Palantir прямо сейчас. Конечно, прогнозируемый многократный коэффициент к прибыли в 285 значительно ниже из-за здорового роста прибыли, который компания наблюдает, но даже это довольно дорого.
Однако с ожидаемым глобальным рынком программного обеспечения для искусственного интеллекта, который в 2029 году должен сгенерировать огромные 440 миллиардов долларов годового дохода, Palantir кажется на старте замечательной траектории роста. По мере роста спроса на ее платформу AIP и привлечения большего количества бизнеса от существующих клиентов, компания сможет продолжать увеличивать свою прибыль по впечатляющим темпам.
Рост Palantir превышает прогнозируемый 28% годовой темп роста рынка программного обеспечения для искусственного интеллекта в ближайшие пять лет, что указывает на то, что она захватывает большую часть предлагаемой возможности по доходам в 440 миллиардов долларов. Таким образом, Palantir может стать значительно более крупной компанией в долгосрочной перспективе, поэтому инвесторы могут рассмотреть возможность не обращать внимание на ее оценку, поскольку ее замечательный рост может быть вознагражден дополнительным ростом на фондовом рынке.
СтОит ли вложить $1,000 в технологии Palantir прямо сейчас?
Прежде чем покупать акции технологий Palantir, обратите внимание на следующее:
Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что выделила то, что они считают 10 лучших акций для инвесторов для покупки прямо сейчас, и технологии Palantir не было среди них. 10 акций, которые были выбраны, могут приносить огромные доходы в ближайшие годы.
Представьте, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы вложили $1,000 в момент нашего рекомендации, у вас было бы $653,427!* Или когда Nvidia вошла в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы вложили $1,000 в момент нашего рекомендации, у вас было бы $1,119,863!*
Следует отметить, что средний общий доход Stock Advisors составляет 1,060%, что значительно превосходит 182% для S&P 500. Не упустите возможность узнать о последнем топ-10 списке, доступном при подписке на Stock Advisor.
Посмотрите 10 акций
*Доходы Stock Advisor на 4 августа 2025 года
Харш Чаухан не имеет позиций в ни одной из упомянутых акций. The Motley Fool имеет позиции в и рекомендует технологии Palantir. The Motley Fool располагает политикой конфиденциальности.
Станет ли акция Palantir хорошим вложением сейчас? был первоначально опубликован The Motley Fool