(Bloomberg) -- Ларри Эллисон из Oracle Corp. раньше насмехался над идеей облачных вычислений, говоря в 2008 году, что это полный бред.
Теперь успех подразделения Oracle по инфраструктуре облака является причиной взлета цены акций компании и сделал Эллисона, ее председателя и соучредителя, вторым самым богатым человеком в мире.
Бум искусственного интеллекта значительно увеличил спрос на вычисления и хранилище через интернет. Oracle, компания-разработчик программного обеспечения, которая долго страдала, пытаясь найти свою нишу на этом рынке, получила позицию, заключив крупные сделки с основными клиентами. Сегодня она помогает запускать xAI Элона Маска из центра обработки данных в Юте, собирая кластер из десятков тысяч чипов для искусственного интеллекта для Nvidia Corp. недалеко от Сингапура и недавно подписала, вероятно, самую крупную одиночную сделку в облаке с OpenAI, ведущей компанией по искусственному интеллекту.
Oracle обязана потратить десятки миллиардов долларов на развитие беспрецедентно крупных центров обработки данных в условиях энергетических и материальных дефицитов. Это включает план тратить более 1 миллиарда долларов в год только на запуск одного нового мегасайта в Западном Техасе с помощью газовых генераторов вместо ожидания подключения к сети, согласно источникам, знакомым с планами.
При таких расходах Oracle зафиксировала отрицательный годовой денежный поток впервые с 1990 года. И остаются вопросы о долгосрочности и маржинальности предложения инфраструктуры для обучения моделей искусственного интеллекта.
Oracle, основанная в 1970-х годах, давно утратила лидирующие позиции в технологической сфере. На пути к своему возвращению в эпоху искусственного интеллекта были внутренние битвы, чтобы убедить генерального директора Сафру Кац инвестировать в облако, привлечение ключевых клиентов, таких как TikTok, и восхождение дерзкого исполнительного директора по имени Клей Магуирк. Редакция Bloomberg беседовала с более чем 30 нынешними или бывшими сотрудниками и клиентами, чтобы понять, как Oracle может выполнить свои громадные обещания. Они детализировали взлетающие затраты, ускоренные сроки для удовлетворения OpenAI, регуляторные препятствия и найм сотен бывших сотрудников облачного отдела Amazon, говоря анонимно, чтобы обсудить внутренние процессы известной своей скрытностью и склонной к судебным разбирательствам компании Oracle. Oracle отказалась комментировать.
Построение облака
Когда облачные вычисления набирали обороты в конце 2000-х годов, у Эллисона не было многих причин для восторга. База данных Oracle, которая приобретается непосредственно и устанавливается на серверах клиентов, является одним из самых прибыльных бизнесов в мире. Переход к модели продаж облачных услуг, где пользователи арендуют доступ к программному обеспечению, практически наверняка сопровождался бы снижением прибыли и необходимостью сотрудничества с конкурентами.
После многих лет игнорирования облака как маркетинга, тон Oracle изменился, когда его бизнес подвергся критике. Amazon.com Inc. предлагала более дешевые варианты баз данных своим клиентам облачных услуг. Конкуренты по приложениям, такие как Salesforce Inc., обещали более простую установку и обновление. Эллисон увидел необходимость перенести Fusion-приложения Oracle, обычно используемые для финансов и планирования ресурсов, на облако, согласно людям, знакомым с его мыслями на тот момент.
В Oracle были конкурирующие усилия в 2010-х годах по созданию облака для внутреннего и клиентского использования. Первая попытка, возглавляемая Томасом Курианом и запущенная в 2012 году, имела ограниченный успех.
Отдельная группа, в основном из бывших сотрудников Amazon под руководством Дона Джонсона, продвигала подход под названием bare metal, при котором клиентам не приходилось бы делиться своими серверами с другими арендаторами, что позволяло Oracle ориентироваться на пользователей, ориентированных на конфиденциальность. Группа также сосредотачивалась на построении маленьких центров обработки данных, что позволило им расширяться в странах, которые еще не были приемлемы для лидеров отрасли.
Метод bare metal получил благословение Эллисона, который остается ключевым лицом принятия решений, хотя и передал должность генерального директора более десяти лет назад. Новый продукт получил название Oracle Cloud Infrastructure, или OCI. Куриан покинул компанию в 2018 году после того, как его подход был отодвинут на задний план. Затем он присоединился к Google, чтобы возглавить его конкурирующий облачный сервис и до сих пор остается на этой должности.
При предложении нового продукта Oracle пришлось преодолеть долгосрочную репутацию агрессивных стратегий продаж. Основные аргументы в пользу OCI включают в себя более низкие цены благодаря упрощенному набору продуктов и хорошую интеграцию с другими облаками. Сотрудники Oracle часто насмехаются над множеством инструментов Amazon Web Services, говоря клиентам, что плата за облако Amazon означает финансирование дорогостоящих проектов, таких как спутниковый проект Kuiper.
Представитель Amazon заявил, что больше клиентов продолжают выбирать AWS, чем любого другого провайдера облака, потому что мы предлагаем непревзойденный выбор, темп инноваций, безопасность и надежность.
Прорывные клиенты
В эпоху пандемии руку с Oracle протянули несколько трансформационных клиентов. Zoom Communications Inc., сталкивающийся с огромным всплеском спроса во время карантинов, выбрал Oracle Cloud для помощи в обработке трафика от потребителей. Компания заключила практически 2 миллиарда долларов сделку с Uber Technologies Inc. в 2023 году.
Самой крупной победой в этот период стал TikTok. Принадлежащая ByteDance Ltd. социальная медиа-компания нуждалась в расширении своей инфраструктуры в США в условиях внимания законодателей из-за связей с Китаем. Oracle, компания с опытом в национальной безопасности, чьи председатель и генеральный директор были сторонниками республиканцев, находившихся у власти тогда, казалась естественным выбором.
OCI похоже на до и после TikTok, сказал Тони Грейсон, бывший исполнительный директор Oracle, руководивший строительством центра обработки данных компании в то время. Новый клиент заставил компанию думать в масштабах, в которых она никогда ранее не думала, сказал Грейсон. В 2022 году TikTok объявил, что весь трафик пользователей из США будет проходить через серверы Oracle.
Годовой доход от нового клиента быстро превысил 1 миллиард долларов, и в течение некоторого времени бизнес TikTok был крупнее, чем весь остальной OCI вместе взятый, согласно источникам, знакомым с цифрами. Oracle также накопила опыт в инфраструктуре искусственного интеллекта, запуская тысячи графических процессоров Nvidia, используемых для работы с искусственным интеллектом, для TikTok еще до всплеска ChatGPT.
Управление через насмешки
Внутри Oracle долгое время существовало разногласие относительно цели OCI. Некоторые лидеры видели его как способ защитить бизнес базы данных и модернизировать приложения. Другие стремились конкурировать с Amazon и Microsoft Corp. за общую работу в облаке и завоевать долю рынка, стоимость которого составляет сотни миллиардов долларов ежегодно.
Было нелегко убедить генерального директора Кац в широком видении. Она проявляла скепсис из-за высоких затрат на эксплуатацию центров обработки данных и низких маржин бизнеса, сказали знакомые с ее мыслями. Эта экономическая осведомленность подтолкнула OCI к начальной концентрации на маленьких центрах обработки данных. Но она и другие традиционные лидеры компании стали убеждены, по мере того как реализовались масштабные сделки, такие как TikTok, а затем OpenAI.
Внутренние награды посыпались на Магуирка, лидера дивизии. 39-летний специалист быстро продвигался по карьерной лестнице компании и подчиняется непосредственно Эллисону. Он был одним из первых сотрудников OCI после работы в Amazon и недавно переехал в Нэшвилл, где Oracle обещал перенести свою штаб-квартиру. В июне его повысили до должности президента, и руководители компании видят в нем потенциального преемника своего 81-летнего босса.
Иногда, глядя назад, можно сказать: "Я не уверен, что был полностью квалифицирован на каждом этапе", - сказал Магуирк в подкасте в июле 2023 года. - "Но пока что все кажется удачным".
Те, кто работал с ним, описывают Магуирка как очень эффективного и склонного к конфликтам. Он однажды сказал исполнительному директору, что его действия были дурацкими, в комнате, полной руководства, по данным иска 2021 года, который утверждал о токсичной рабочей культуре в OCI. Прямолинейные начальники типичны для компании, управляемой Эллисоном, который однажды описал свой стиль руководства как "управление через насмешки".
В начальные дни OCI дивизию называли Спарта. Она могла платить своим сотрудникам больше, чем другие части Oracle, базировалась в Сиэтле, а не в долине Силиконовой долины, и приняла практику AWS по постоянному избавлению от менее эффективных сотрудников.
Значимость OCI возросла по мере того, как облачные технологии стали более важной частью бизнеса компании. Сегодня около 23 000 сотрудников подчиняются Магуирку. За последние два года в компанию присоединилось более 600 сотрудников из Amazon, согласно анализу Workforce.ai. Новое правило Amazon о возвращении на работу на пять дней в неделю упростило кражу кадров, так как OCI остается в основном гибридным или удаленным местом работы, говорят сотрудники компании.
Неудачившийся масштаб
Сегодня искусственный интеллект является основным двигателем роста OCI. Большинство заказов Oracle связаны с обучением или развертыванием моделей искусственного интеллекта на серверах на базе GPU, согласно информированному источнику.
OpenAI должен стать крупнейшим клиентом Oracle и рекламирует работу под названием Stargate, усилие, объявленное в январе на Белом доме рядом с президентом Дональдом Трампом. Компании заключили сделки на более чем 5 гигаватт вычислительной мощности, безпрецедентной суммы, достаточной для миллионов американских домов.
Работа для OpenAI происходит по агрессивному графику. Центры обработки данных должны быть завершены к началу 2027 года, причем многие серверы начнут работать уже летом, согласно источникам, знакомым с планами. Помещения проектируются для обучения моделей искусственного интеллекта с предположением, что они могут также питать приложения, обученные этими моделями, что называется выводом.
Предоставление инфраструктуры для обучения искусственного интеллекта обычно считается бизнесом с более низкой маржой, чем вывод, потому что требует более продвинутых полупроводников и систем охлаждения. Точное время и детали дизайна для работы OpenAI все еще могут измениться, говорят люди.
Поиск разработчиков центров обработки данных и поставщиков электроэнергии, поддерживающих этот проект по приемлемым ценам, стал вызовом, сказали люди, участвующие в разработке. Стоимость многих товаров и услуг выросла за последний год из-за тарифов и вендоров, стремящихся извлечь выгоду из интенсивного спроса. Кроме того, может потребоваться годы, чтобы получить одобрение и инфраструктуру для привлечения масштаба электроэнергии, необходимого из местных сетей.
Сайт, который Oracle планирует полностью питать газовым оборудованием, расположен в округе Шеклфорд, Техас, рядом с другим фермой серверов Oracle в Абиле́н. Его разрабатывает Vantage Data Centers, частично принадлежащий DigitalBridge GroupInc. и Silver Lake, и будет иметь вычислительную мощность 1,4 гигаватта, что делает его одним из крупнейших известных сайтов.
Часть популярности OCI среди фирм искусственного интеллекта обусловлена долгосрочным фокусом на металлические серверы. Это стало стандартной практикой для работы с искусственным интеллектом, и Oracle был первым из ведущих поставщиков, предложивших это. Пользователи и сотрудники также указывают на качество сети Oracle и готовность выполнять высокоуровневую настройку работы.
Семианализ, популярный аналитик в отрасли, поместил облако Oracle близко к вершине своего рейтинга поставщиков инфраструктуры для искусственного интеллекта в марте, отметив его экономическую эффективность, качество сети и качественное обслуживание клиентов.
"Они агрессивны в ценообразовании, что определенно помогает", - сказал Дэвид Тэлби, генеральный директор John Snow Labs, который обучает и разворачивает модели искусственного интеллекта в здравоохранении. Его компания выбрала OCI частично потому, что предложение было высокопроизводительным и хорошо оптимизировано для использования с чипами искусственного интеллекта от Nvidia.
Еще одним из крупнейших клиентов Oracle является Nvidia, которая использует OCI для внутренней разработки и для питания собственного облачного сервиса инфраструктуры. Производитель чипов, с кодовым названием Pathfinder внутри компании, арендует мощность от кластера Oracle H100 в Японии и от центра обработки данных, который строится на острове Батам в Индонезии. Oracle также ведет переговоры с Meta Platforms Inc. и xAI Маска о дополнительной мощности, сказал человек, знакомый с планами.
Бизнес облачных технологий Oracle все еще на порядки меньше, чем у Amazon, Microsoft и третьего по величине поставщика - Google от Alphabet Inc. Но существует много места для роста. Рынок сгенерировал почти 100 миллиардов долларов дохода за последний квартал и расширяется примерно на 25% год к году, согласно Synergy Research Group.
Большой вопрос заключается в том, как Oracle будет финансировать это развитие и как это повлияет на прибыльность компании, - сказал аналитик Марк Мёрдлер из Bernstein. Тем не менее, компании не приходилось занимать деньги для развития своих центров, как это делают меньшие конкуренты, такие как CoreWeave Inc.
Мы считаем, что маржа восстановится, а денежный поток будет существенным, как только они пройдут этап инвестиций, - сказал Мердлер, сравнивая это ситуацию с переходом Microsoft в облачные технологии под руководством Сатьи Наделлы. Oracle проходит через трансформацию бизнес-модели, которая будет еще более значимой за более короткий период времени.
(Добавлена детализация о собственности Vantage Data Centers в 30-м абзаце.)
2025 г. Bloomberg L.P.
