Guess's (NYSE:GES) Q2: Beats On Revenue

Компания Guess (NYSE:GES) сообщила о результатах II квартала CY2025, превзошедших ожидания улицы по выручке, с ростом продаж на 5,5% год к году до $772,9 миллиона. Ее чистая прибыль на акцию составила $0,26, что на 63,4% превышает прогнозы аналитиков.

Пришло ли время покупать акции Guess? Узнайте в нашем полном исследовательском отчете.

Основные моменты II квартала CY2025 Guess (GES):

• Выручка: $772,9 миллиона против прогнозов аналитиков в размере $765,1 миллиона (рост на 5,5% год к году, превышение на 1%)

• Откорректированная прибыль на акцию: $0,26 против прогнозов аналитиков в размере $0,16 (превышение на 63,4%)

• Операционная маржа: 2,3%, вниз с 6,5% в том же квартале прошлого года

• Маржа свободного денежного потока: 6,6%, выше, чем 3,3% в том же квартале прошлого года

• Рыночная капитализация: $877,5 миллиона

Обзор компании

Поднимая иконичный логотип в виде перевернутого треугольника с вопросительным знаком, Guess (NYSE:GES) - это глобальный модный бренд, известный своей стильной одеждой, аксессуарами и джинсовой одеждой.

Рост выручки

Долгосрочная производительность компании является индикатором ее общего качества. Любой бизнес может показать хороший квартал или два, но лучшие постоянно растут на протяжении долгого времени. К сожалению, годовой рост выручки Guess за последние пять лет составил 7,9%, что является недостаточным. Это оказалось ниже нашего стандарта для сектора потребительской дискреционности и сложным отправным пунктом для нашего анализа.

Мы в StockStory уделяем наибольшее внимание долгосрочному росту, но в рамках потребительской дискреционности, растянутый исторический взгляд может упустить компанию, которая успешно развивает новый продукт или тренд. Годовой рост выручки Guess в размере 7,3% за последние два года соответствует его пятилетнему тренду, что указывает на неустойчивый спрос.

В этом квартале Guess сообщил о годовом росте выручки на 5,5%, и его выручка $772,9 миллиона превысила прогнозы улицы на 1%.

Впереди аналитики ожидают рост выручки на 5% в течение следующих 12 месяцев, что является незначительным замедлением по сравнению с последними двумя годами. Это прогноз вызывает сомнения и указывает на то, что их продукция и услуги столкнутся с некоторыми трудностями в спросе.

Сегодняшние молодые инвесторы, вероятно, не читали вечные уроки в книге "Игра в гориллу: выбор победителей в сфере высоких технологий", потому что она была написана более 20 лет назад, когда Microsoft и Apple только начинали устанавливать свое господство. Но если мы применим те же принципы, то акции предприятий, использующих свои собственные возможности генеративного искусственного интеллекта, могут стать гориллами будущего. И поэтому мы рады представить наш специальный бесплатный отчет о прибыльных акциях предприятий программного обеспечения, которые уже используют волну автоматизации и стремятся к следующему уровню генеративного ИИ.

Операционная маржа

Операционная маржа является ключевым показателем прибыльности. Представьте себе, что это чистая прибыль - чистая прибыль - исключая влияние налогов и процентов по долгам, которые менее связаны с фундаментальными бизнес-принципами.

Операционная маржа Guess сократилась за последние 12 месяцев и в среднем составила 6% за последние два года. Прибыльность компании была средней для бизнеса потребительской дискреционности и показывает, что она не смогла переложить свои повышенные операционные расходы на своих клиентов.

Во II квартале Guess показала операционную прибыль в размере 2,3%, что на 4,2 процентных пункта ниже год к году. Это сокращение показывает, что компания стала менее эффективной, потому что ее расходы росли быстрее, чем выручка.

Прибыль на акцию

Мы отслеживаем долгосрочное изменение прибыли на акцию (EPS) по той же причине, что и долгосрочный рост выручки. В сравнении с выручкой, EPS подчеркивает, является ли рост компании прибыльным.

Полный годовой EPS Guess перешел из отрицательного в положительное за последние пять лет. Это обнадеживающий сигнал и показывает, что компания находится в критический момент своей жизни.

Во втором квартале Guess сообщила скорректированный чистый доход на акцию в размере $0.26, что ниже, чем $0.42 в том же квартале прошлого года. Несмотря на годовое снижение, эти показатели легко превысили прогнозы аналитиков. За следующие 12 месяцев Уолл-стрит ожидает, что чистый доход на акцию Guess в размере $1.64 уменьшится на 11.8%.

Основные выводы из результатов второго квартала Guess

Было приятно видеть, что Guess превзошла ожидания аналитиков по чистому доходу на акцию в этом квартале. Мы также были рады, что её выручка незначительно превысила прогнозы Уолл-стрит. Обобщая, мы считаем, что это был хороший показатель. Акции остались стабильными на уровне $16.78 сразу после отчёта.

Так стоит ли инвестировать в Guess прямо сейчас? Мы считаем, что последний квартал - всего лишь один элемент в долгосрочной пазле качества бизнеса. Качество, в сочетании с оценкой, может помочь определить, стоит ли покупать акции. Мы рассматриваем это в нашем актуальном исследовательском отчете, который вы можете прочитать здесь, он бесплатен.