Недавно мы опубликовали 10 лучших акций ИИ для покупки по мнению американских политиков. Корпорация Oracle (NYSE:ORCL) является одной из лучших акций ИИ для покупки.
Жена конгрессмена Майкла Т. МакКау купила акции корпорации Oracle (NYSE:ORCL) на сумму от $1,000 до $15,000 11 сентября, согласно ее раскрытию информации, сделанному в октябре. С тех пор цена акций упала на 15%. Конгрессмен Клио Филд купил акции Oracle на общую сумму от $15,000 до $50,000 23 сентября.
Акции Oracle упали на 15% за последний месяц из-за снижения энтузиазма вокруг его сделки с OpenAI, вызванного озабоченностью по поводу маржи бизнеса ИИ и вопросами относительно способности OpenAI привлекать средства для оплаты компании, а также опасениями по поводу оценки стоимости.
Фото Адама Новаковского с сайта Unsplash
Headwaters Capital Management высказала следующее мнение об Oracle Corporation (NYSE:ORCL) в своем третьем квартале 2025 года письме инвесторам:
Катализатором сентябрьской торговли ИИ стало объявление Oracle Corporation (NYSE:ORCL) о пятилетнем контракте с OpenAI на сумму $300 млрд (что подразумевает годовую стоимость контракта в $60 млрд), чтобы разместить LLM-компании в центрах данных Oracle начиная с 2027 года. Хотя рынок привык к этим крупным заголовкам, полезно вернуться назад и рассмотреть эти цифры в контексте как величины расходов, так и рентабельности инвестиций. Легче всего начать с суммы инвестиций, которые пять компаний вместе тратят на ИИ. Таблица ниже перечисляет капитальные затраты пяти гиперпровайдеров и сравнивает их с другими 495 компаниями в индексе S&P 500. В 2026 году эти пять гиперпровайдеров планируют потратить $405 млрд капитальных затрат, почти все это связано с созданием инфраструктуры ИИ.
Что касается экономической составляющей этих инвестиций, детали, появившиеся благодаря объявлению Oracle-OpenAI, могут помочь инвесторам начать разбираться в экономике этих контрактов. Проще всего разобрать это с точки зрения каждого из участников.
Обязательство тратить $60 млрд ежегодно на размещение LLM-компаний у Oracle. Годовые расходы представляют собой себестоимость продукции компании при эксплуатации LLM. OpenAI идет к тому, чтобы получить доход в размере $13 млрд в 2025 году (источник: Reuters и The Information). Таким образом, просто покрыть операционные расходы своих LLM по этому единственному контракту, OpenAI необходимо, чтобы выручка выросла в 4,6 раза за два года, или среднегодовой темп роста в 115% за следующие два года. Это единственный контракт на предоставление услуг хостинга. У OpenAI есть множество других контрактов на хостинг, что означает, что компании потребуется значительно превысить $60 млрд только для покрытия общей себестоимости своей продукции (щелкните здесь, чтобы прочитать полный текст)
Хотя мы признаем потенциал ORCL как инвестиционного инструмента, наша убежденность основана на вере в то, что некоторые акции ИИ обладают большим потенциалом для получения более высокой отдачи и имеют ограниченный риск падения. Если вы ищете чрезвычайно дешевую акцию ИИ, которая также является основным бенефициаром тарифов Трампа и возвращения производства на родину, ознакомьтесь с нашим бесплатным отчетом о лучшей краткосрочной акции ИИ.
ЧИТАЙТЕ ДАЛЬШЕ: 30 акций, которые должны удвоиться за три года и 11 скрытых акций ИИ для покупки прямо сейчас.
Заявление о раскрытии информации: нет. Эта статья первоначально опубликована Insider Monkey.
