Fermi (FRMI) вновь появился на экранах трейдеров после того, как его флагманский проект Matador потерял соглашение о строительстве на сумму $150 млн, что привело к падению акций примерно на 34% за один торговый день.
Ознакомьтесь с нашей последней аналитикой по Fermi.
Последний шок произошел на фоне уже слабого тренда, при этом семидневный возврат цены акции составил около минус 33%, тридцатидневный возврат цены акции приблизился к минус 45%, а годовой доход от акций приближается к минус 69%, даже несмотря на то, что Fermi заключил партнерства по поставке электроэнергии и охлаждению для продолжения работы над проектом Matador.
Если вас беспокоит такая волатильность, возможно, сейчас самое время пересмотреть идеи в области аэрокосмической и оборонной промышленности как альтернативный способ получения доступа к крупным инфраструктурным проектам и долгосрочным контрактам.
Теперь, когда Fermi торгуется примерно на треть от целевой цены аналитиков после резкой распродажи, ключевой вопрос прост: является ли этот пик страха точкой длительного входа или рынок справедливо дисконтирует будущие перспективы роста?
Оценка DCF: почему Fermi все еще выглядит переоцененным
Наша модель DCF оценивает справедливую стоимость примерно в $5,66 на акцию для Fermi, тогда как последняя цена закрытия составляет $10,09, что указывает на то, что акция все еще существенно переоценена, несмотря на распродажу.
Модель DCF SWS прогнозирует будущие денежные потоки компании и затем дисконтирует их обратно до сегодняшней стоимости с использованием требуемой ставки доходности, производя оценку внутренней стоимости на акцию. Эта структура предназначена для устранения краткосрочной шумихи и фокусировки на том, какую долгосрочную способность генерировать денежные средства может оправдать текущая рыночная цена Fermi.
Для капиталоемкого, находящегося на ранней стадии развития разработчика сети и инфраструктуры без установленной прибыльности этот подход эффективно спрашивает, сможет ли масштаб и временные рамки будущих денежных потоков поддерживать текущую оценку. Поскольку Fermi в настоящее время неприбыльна и зависит от более рискованных внешних заимствований, разрыв между текущей торговой ценой в $10,09 и оценочной стоимостью DCF в $5,66 предполагает, что инвесторы все еще закладывают очень амбициозный план строительства и будущую доходность.
Узнайте, как модель DCF SWS приходит к своей справедливой оценке.
Результат: Справедливая стоимость DCF в размере $5,66 (ПЕРЕОЦЕНЕНА)
Однако значительные задержки в реализации проекта или ужесточенные условия финансирования все еще могут сорвать планы Fermi по строительству и потребовать другого пересмотра ожиданий инвесторов.
Узнайте о ключевых рисках этой истории Fermi.
Посмотрите, что говорят цифры об этой цене – узнайте больше в нашем анализе оценки.
Simply Wall St ежедневно проводит анализ методом DCF для каждого акционерного общества в мире (например, Fermi). Мы показываем весь расчет полностью. Вы можете отслеживать результаты в своем списке наблюдения или портфеле и получать уведомления, когда они изменяются, или использовать наш скрининг акций, чтобы обнаружить 908 недооцененных акций на основе их денежных потоков. Если вы сохраните скрининг, мы даже уведомим вас, когда появятся новые компании, соответствующие критериям – так вы никогда не упустите потенциальную возможность.
Создайте свою собственную историю Fermi
Если у вас другое мнение или вы хотите самостоятельно изучить цифры, вы можете создать персонализированную точку зрения всего за несколько минут: сделайте это по-своему.
Отличным стартовым пунктом для вашего исследования Fermi является наше исследование, в котором подчеркивается одно важное предупреждающее указание, которое может повлиять на ваше инвестиционное решение.
Ищете больше инвестиционных идей?
Не ограничивайтесь одной компанией, когда вы можете быстро сканировать свежие возможности по темам, секторам и стратегиям, соответствующим вашему стилю на Simply Wall St.
Исследуйте потенциальных многократных победителей заранее, оценив эти 3612 акций пенни с сильными финансовыми показателями, которые уже демонстрируют более сильные балансы и денежные потоки, чем типичные мелкие компании.
Позиционируйте свой портфель для структурного роста, нацеливаясь на эти 26 акций пенни, применяющих искусственный интеллект к реальным проблемам в финансовой сфере, логистике и потребительских услугах.
Определите качество по разумным ценам, отфильтровав эти 908 недооцененных акций на основе денежных потоков, где дисконтированные денежные потоки предполагают, что рынок может недооценивать долгосрочный потенциал доходов.
Эта статья Simply Wall St носит общий характер. Мы предоставляем комментарии только на основе исторических данных и прогнозов аналитиков, используя необъективный метод, и наши статьи не являются финансовым советом. Они не представляют собой рекомендацию покупать или продавать какие-либо акции и не учитывают ваши цели или финансовое положение. Наша цель — предоставить вам долгосрочно ориентированный анализ, основанный на фундаментальных данных. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние ценовые объявления компании или качественную информацию. Simply Wall St не имеет позиции ни в одной из упомянутых акций.
Компании, обсуждаемые в данной статье, включают FRMI.
Хотите оставить отзыв по этой статье? Забеспокоены содержанием? Свяжитесь с нами напрямую. Или отправьте электронное письмо на editorial-team@simplywallst.com
