Если вы задумываетесь, отражает ли текущая цена акций PagerDuty ее реальную ценность после длительного снижения, эта статья поможет вам разобраться в том, что говорят цифры.
Недавно акции закрылись на отметке $12.34, при этом за последние семь дней они упали на 0,4%, за последний месяц — на 6,0%, за год — на 29,9%, а за весь текущий год — на 0,4%. За последние три года акции подешевели на 55,5%, а за пять лет — на 72,9%.
Эти колебания цен происходят на фоне того, как инвесторы пересматривают оценки программного обеспечения и автоматизации в целом, смещаясь в сторону компаний, которые могут четко обосновать свою рыночную капитализацию. Для PagerDuty это означает дополнительное внимание к тому, насколько текущая рыночная цена акций соответствует различным показателям реальной стоимости.
Согласно методологии Simply Wall St., которая оценивает компанию по шести критериям, PagerDuty получила высший балл — 6 из 6. Далее мы рассмотрим, что это значит для различных подходов к оценке стоимости, а затем обсудим еще один способ оценки стоимости, который часто игнорируют многие инвесторы.
Узнайте, почему падение акций PagerDuty на 29,9% за последний год отстает от показателей конкурентов.
Подход 1: Анализ дисконтированного денежного потока PagerDuty (DCF)
Модель дисконтированного денежного потока использует прогнозы будущих денежных потоков компании и дисконтирует их обратно к текущей стоимости, чтобы сравнить эту оценку с текущей рыночной ценой акций.
Для PagerDuty модель использует двухэтапный подход свободного денежного потока к акционерам, начиная с свободного денежного потока за последние двенадцать месяцев в размере около $110,7 млн. Оценщики и внутренние прогнозы предполагают свободный денежный поток до конца следующего десятилетия, достигнув примерно $205,9 млн в 2035 году. Прогноз свободного денежного потока на 2028 год составляет $145,0 млн, причем более поздние годы экстраполированы Simply Wall St вместо получения данных непосредственно от аналитиков.
Когда все эти предполагаемые денежные потоки дисконтируются обратно к сегодняшнему дню, модель дисконтированного денежного потока определяет внутреннюю стоимость акций в размере около $26,20 за акцию. По сравнению с недавней рыночной ценой в $12,34 это указывает на скидку в 52,9%. Это свидетельствует о том, что акции торгуются значительно ниже этой оценки внутренней стоимости, основанной на денежных потоках.
Результат: НЕДОРОГО
Наш анализ дисконтированного денежного потока (DCF) показывает, что PagerDuty недооценена на 52,9%. Следите за этим в своем списке наблюдения или портфеле, или узнайте больше о 877 других недооцененных акциях на основе денежных потоков.
Перейдите в раздел «Оценка» нашего отчета о компании, чтобы узнать больше о том, как мы пришли к этому справедливому значению для PagerDuty.
Подход 2: Соотношение цены акций PagerDuty к прибыли
Для компании, генерирующей прибыль, соотношение цены к прибыли (P/E) часто является полезным способом оценить стоимость, поскольку оно связывает то, сколько вы платите за одну акцию напрямую с прибылью, которую бизнес производит на одну акцию.
В общем случае высокие ожидания роста и низкий воспринимаемый риск могут поддерживать высокое соотношение P/E, тогда как медленный рост и высокий риск обычно оправдывают низкое соотношение P/E. Таким образом, вопрос заключается не в том, является ли соотношение P/E высоким или низким само по себе, а в том, соответствует ли оно тому, что компания предоставляет и каким рискам она подвержена.
Сейчас акции PagerDuty торгуются по соотношению P/E, равному 7,42. Это значение находится ниже среднего значения отрасли программного обеспечения, составляющего около 32,59, и ниже среднего значения группы аналогов, составляющего 24,82. Simply Wall St также рассчитывает собственное справочное соотношение, равное 7,97, которое представляет собой соотношение P/E, которого можно было бы ожидать с учетом таких факторов, как темпы роста прибыли, маржа, отрасль, рыночная капитализация и специфические риски компании.
Сравнение текущего соотношения P/E (7,42) с справочным соотношением (7,97) указывает на то, что акции PagerDuty торгуются с дисконтом относительно этого специально подобранного эталона.
Результат: НЕДОРОГО
Соотношения P/E рассказывают одну историю, но что если реальная возможность кроется где-то еще? Узнайте о 1442 компаниях, где инсайдеры делают ставку на взрывной рост.
Повысьте качество своих решений: выберите повествование о PagerDuty
Ранее упоминалось, что существует даже лучший способ подумать о ценности, и на Simply Wall St он начинается с повествований. Эти короткие ясные истории, которые вы создаете о PagerDuty, связывают ваши взгляды на его продукты, агентский набор на базе искусственного интеллекта, признание AWS, будущие доходы, прибыль и маржу с финансовым прогнозом и справедливой стоимостью. Затем вы можете легко сравнить эту справедливую стоимость с текущей ценой. Все обновления производятся автоматически при поступлении свежей новости или отчетности на странице сообщества. Например, один инвестор может создать повествование, сосредоточенное на последних аналитических оценках справедливой стоимости в размере $16,75 и долгосрочных драйверах, таких как искусственный интеллект и надежность. Другой может сосредоточиться на более низкой целевой цене аналитиков в размере $16,00 и подчеркнуть изменения в ценообразовании, конкуренцию и прибыльность. Каждый может быстро определить, совпадает ли текущая рыночная цена с их собственной историей.
Думаете, есть что-то большее в истории PagerDuty? Посетите наше сообщество, чтобы увидеть, что думают другие!
Эта статья была подготовлена Simply Wall St и носит общий характер. Мы предоставляем комментарии только на основе исторических данных и прогнозов аналитиков, используя беспристрастный подход, и наши статьи не являются финансовой рекомендацией. Они не представляют собой рекомендации покупать или продавать какие-либо акции и не учитывают ваши цели или финансовое положение. Мы стремимся предоставить вам долгосрочный анализ, основанный на фундаментальных данных. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние важные объявления компании или качественную информацию. Simply Wall St не имеет позиции ни в одной из упомянутых здесь акций.
Компании, обсуждаемые в данной статье, включают PD.
Хотите поделиться отзывами об этой статье? Есть опасения по поводу содержания? Свяжитесь с нами напрямую. Или отправьте электронное письмо на editorial-team@simplywallst.com
