Находите прибыльные акции в любом цикле рынка. Присоединяйтесь к 7 миллионам инвесторов, использующих идеи инвестирования Simply Wall St бесплатно.
Delta Air Lines увидела, что ее оценка справедливой стоимости была изменена с US$81.89 на US$81.29, небольшое движение, которое все еще отражает активное обсуждение среди аналитиков о том, как тенденции спроса и отраслевые мощности могут формировать сюжет к 2026 году. В то же время ставка дисконтирования снижена с 9.03% до 8.85%, а долгосрочные прогнозы роста выручки остаются на уровне 4.75%. Это сигнализирует только о небольшой корректировке, а не о полном пересмотре ожиданий. Следите за этой статьей, чтобы узнать, как вы можете оставаться в курсе этих изменяющихся предположений и сопровождающих их изменений в сюжете.
Следите за изменениями справедливой стоимости акций Delta Air Lines, добавив их в свой список наблюдения или портфель. В противном случае исследуйте наше сообщество, чтобы открыть новые перспективы на Delta Air Lines.
Что говорит Уолл-стрит
Положительные моменты
Несколько фирм, включая Barclays, Susquehanna, Citi, TD Cowen, Goldman Sachs и BofA, недавно установили или пересмотрели цели для Delta в диапазоне от низких до высоких US$80. Это помогает определить, где несколько оптимистичных аналитиков в настоящее время видят справедливую стоимость.
Barclays повысил свою цель до US$85 с US$65 в рамках прогноза на 4 квартал, подчеркивая динамику спроса в конце 2025 года, ожидания снижения отраслевого роста в начале 2026 года и то, что он описывает как легкие сравнения доходности, которые могут сделать прогнозы авиакомпании крепкими по сравнению с текущими консенсусами.
Susquehanna перенесла свою цель до US$85 с US$70 и указала на то, что, по ее мнению, конструктивная фундаментальная основа в финансовом 2026 году, утверждая, что выбранные перевозчики с сильной лояльностью к бренду и разнообразными источниками доходов, к которым относится Delta, могут выделиться.
Citi повысила свою цель до US$87 с US$77, отметив, что ее бизнес-барометр по командировкам достиг дна и позиционировала Delta в группе, где она все еще ожидает консервативных прогнозов на 2026 год. Это может оставить место для положительного сюрприза, если выполнение, контроль над затратами и коммуникации останутся дисциплинированными.
Goldman Sachs, TD Cowen и BofA каждая немного увеличили цель, причем BofA перешла к US$80 с US$74 и увеличила прогноз прибыли на акцию на 2026 год с US$7.00 до US$7.30, ссылаясь на продолжающееся структурное перестроение отрасли, которое, по их мнению, может поддержать долгосрочную выручку и маржинальный сценарий Дельты.
Негативные моменты
Далеко не все недавние изменения были поддерживающими, UBS и Seaport Research оба сократили целевые цены для Delta 14 января. Это напоминает о том, что некоторые аналитики видят риск того, что часть оптимизма относительно спроса и прибыли уже отражена в текущих оценках.
Утверждения Citi о консервативных прогнозах на 2026 год и акцент BofA на предстоящем годовом руководстве подчеркивают, что ожидания относительно самого руководства являются ключевым фактором изменения ситуации, и что любое осторожное заявление о спросе, мощностях или издержках может подвергнуть сомнению более оптимистичные целевые цены.
Комментарии от Barclays о снижении отраслевого роста в начале 2026 года и от TD Cowen о предыдущих условиях прекращения деятельности подчеркивают, что недавние отраслевые факторы, включая трафик, доходы и решения о мощностях, остаются источником неопределенности для пути роста Дельты и для того, насколько инвесторы готовы переплачивать за сегодняшние активы.
Поскольку несколько фирм уже опираются на цели в районе или выше US$80, некоторое неопределенность на Уолл-стрит связана с тем, достаточно ли инкрементальных хороших новостей о выполнении, затратах и спросе, чтобы оправдать дальнейшее переоценка с учетом текущих условий отрасли или обновлений прогнозов, которые оставляют желать лучшего.
Соответствуют ли ваши мысли мнению аналитиков Bull или Bear? Возможно, вы считаете, что есть более глубокий смысл. Перейдите в сообщество Simply Wall St, чтобы узнать больше точек зрения или начать писать свой собственный сценарий!
Что нового в новостях
Delta согласилась приобрести тридцать широкофюзеляжных самолетов Boeing 787-10, с опцией на тридцать дополнительных, поставки которых запланированы начать в 2031 году. Авиакомпания описывает эти самолеты как обладающие улучшенной топливной эффективностью, более выгодной экономикой и большей дальностью полета, направленной на поддержку своего международного развития и глобального охвата.
Delta представила прогноз на 1 кв. 2026 года, ожидая год к году увеличение общего дохода на 5-7% и прибыль на акцию в диапазоне от US$0.50 до US$0.90. Для финансового 2026 года компания прогнозирует прибыль на акцию от US$6.50 до US$7.50, с ростом на 20% на середине диапазона по сравнению с предыдущим годом.
Sphere Entertainment Co. назвала Delta Air Lines официальной авиакомпанией Sphere. Многолетнее соглашение включает клуб Delta SKY360 в качестве первого торгового бренда в этом месте, доступ к услугам для участников SkyMiles и брендинг Delta на светодиодном экране Exosphere и других платформах места проведения.
Штормы, затронувшие обе побережья США и северо-запад Мидвеста, привели к более чем 1 600 отменам рейсов по всей стране, причем JetBlue зафиксировала наибольшее количество отмен, а Delta следующая по списку среди затронутых авиакомпаний, по данным Bloomberg.
Как это изменяет справедливую стоимость для Delta Air Lines
Справедливая стоимость: Незначительно снижена с US$81.89 до US$81.29, изменение менее 1%, которое соответствует скромным снижениям целевых показателей, сообщаемым некоторыми аналитиками.
Ставка дисконтирования: Снижена с 9.03% до 8.85%, что в целом поддерживает немного более высокую оценку для того же прогноза по денежным потокам.
Рост выручки: Остается в целом стабильным, оставаясь на уровне 4.75% по обновленным предположениям, указывая на минимальные изменения в долгосрочном прогнозе продаж, используемом в моделях.
Маржа прибыли: Немного снижена с 7.65% до 7.62%, указывая на более консервативные предположения о прибыльности в последующие годы.
Будущий P/E: Снижен с 12.78х до 12.32х, отражая умеренно более низкое множительное значение, применяемое к прогнозам прибыли Дельты вперед в обновленной работе.
Никогда не пропускайте обновления: Следите за сюжетом
Сюжеты на Simply Wall St позволяют прикрепить ясную историю к цифрам, связывая ваше видение будущей выручки, прибыли и маржей компании с оценкой справедливой стоимости. Каждый Сюжет связывает бизнес-историю Delta с прогнозом и справедливой стоимостью, затем сравнивает это с текущей ценой акций, чтобы помочь вам размышлять о точках входа или выхода. Сюжеты находятся в разделе Сообщество, легко отслеживаются и автоматически обновляются при добавлении новостей, руководства и оценок.
Если вы хотите узнать полную историю за последние изменения справедливой стоимости Дельты, следите за оригинальным Сюжетом на Delta Air Lines здесь: DAL: Премиальный спрос и прогнозы на 2026 год поддержат дальнейшее повышение цен акций, и обратите внимание на:
Как планы по плоской мощности и предположения о управлении затратами влияют на будущие маржи и свободный денежный поток.
Роль премиума, лояльности и международного дохода в поддержке прогнозов прибыли и P/E до 2028 года.
Что может подвергнуть сомнению сюжет, включая экономическую неопределенность, тенденции в корпоративных командировках и конкурентное давление от недорогих перевозчиков.
Хотите узнать, как цифры становятся историями, формирующими рынки? Исследуйте сообщественные сюжеты
Эта статья от Simply Wall St имеет общий характер. Мы предоставляем комментарии на основе исторических данных и прогнозов аналитиков, используя безпристрастную методологию, и наши статьи не являются финансовым советом. Она не является рекомендацией к покупке или продаже каких-либо акций и не учитывает ваши цели или ваше финансовое положение. Мы стремимся предоставить вам анализ, основанный на фундаментальных данных в долгосрочной перспективе. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние анонсы компаний, чувствительные к цене, или качественный материал. Simply Wall St не имеет позиции в каких-либо упомянутых акциях.
В статье обсуждаются компании, включая DAL.
Есть отзывы по этой статье? Обеспокоены содержанием? С
