Принимайте более обоснованные инвестиционные решения с помощью простых и визуальных инструментов Simply Wall St, которые обеспечивают вам конкурентное преимущество.
Последнее обновление увеличило оценку справедливой стоимости Nvidia с US$253.02 до US$269.23, что составляет около 6% и отражает обновленные предположения в оценочной работе. Аналитики, связывая это изменение с недавними исследованиями, рассматривают спрос на центры обработки данных искусственного интеллекта, дорожные карты Блэквелла и Рубина, а также новые партнерства в областях автономных транспортных средств и облачной инфраструктуры, когда они уточняют свое видение роста, риска и поддержки оценки. По мере чтения вы увидите, как отслеживать эти изменяющиеся повествования и что они могут означать для вашего собственного взгляда на Nvidia.
Цели цен аналитиков не всегда отражают полную картину. Перейдите к нашему отчету о компании, чтобы найти новые способы оценки NVIDIA.
Что говорит Уолл-стрит
Позитивные выводы
Несколько фирм, включая BofA, JPMorgan, Wells Fargo, Cantor Fitzgerald и Citi, выделяют обновление GTC от Nvidia, утверждая, что видимость продаж и отправок центров обработки данных, связанных с Блэквеллом и Рубином, достигла по крайней мере US$1 триллиона до 2025 по 2027 год, что, по их мнению, является крепкой поддержкой текущей тезиса об искусственном интеллекте для центров обработки данных.
BofA, Wedbush, Morgan Stanley, Rosenblatt, Bernstein и другие повысили целевые цены на акции Nvidia в диапазоне от US$260 до US$300, ссылаясь на результаты IV квартала и прогнозы, которые они описывают как прочные или лучше ожиданий, а также на продолжающийся успех в платформах Блэквелла и связанных платформах.
New Street добавил Nvidia в свой список лучших идей. Morgan Stanley заменил Micron на Nvidia в качестве своего главного выбора среди полупроводников, указывая на то, что видит поддерживающую начальную оценку по отношению к ожидаемым к 2027 году доходам и растущему энтузиазму по долгосрочному циклу вычислений с искусственным интеллектом.
Несколько исследовательских агентств, включая BofA и Argus, указывают на расширение роли Nvidia за пределами основных центров обработки данных, таких как автономные транспортные средства, сетевые технологии, оптические компоненты и партнерства по хранению, которые они видят как продление пути роста компании.
Негативные выводы
Некоторые комментарии указывают на опасения инвесторов относительно того, сколько времени текущие расходы на искусственный интеллект могут оставаться на текущих уровнях, с фирмами, такими как CLSA и DA Davidson, ссылающимися на дебаты о возможном цикле снижения AI, образцах расходов гипермасштабирования и риске, что рынок может недооценивать пик спроса около 2026 года.
Согласуются ли ваши мысли с выводами аналитиков Bull или Bear? Возможно, вы считаете, что история имеет иное развитие. Перейдите в сообщество Simply Wall St, чтобы открыть больше точек зрения!
Мы выявили 1 риск для NVIDIA. Узнайте, какой из них может повлиять на вашу инвестицию.
Что нового
Nvidia планирует поставить Amazon 1 миллион видеокарт к концу 2027 года, подчеркивая свою роль ключевого поставщика для гипермасштабных инфраструктур искусственного интеллекта, согласно Reuters.
Министерство торговли США отозвало проект правила, который пересматривал бы контроль экспорта чипов искусственного интеллекта, приостанавливая более строгие ограничения, которые могли бы повлиять на поставки ускорителей искусственного интеллекта Nvidia, сообщает Reuters.
По данным Reuters, Nvidia готовит версию чипов искусственного интеллекта Groq для продажи в Китай, стремясь обслуживать этот рынок в рамках существующих правил экспорта после более ранних ограничений на лицензирование.
Согласно Wall Street Journal, ByteDance сотрудничает с Aolani Cloud для использования 500 систем Nvidia Blackwell в Малайзии. Кроме того, Nvidia поддерживает Reflection AI, планирующий крупный центр обработки данных с искусственным интеллектом в Южной Корее с использованием десятков тысяч чипов Nvidia, указывая на продолжающееся строительство инфраструктуры искусственного интеллекта за пределами США.
Как это влияет на справедливую стоимость NVIDIA
Справедливая стоимость установлена на уровне US$269.23, вверх от US$253.02, увеличение составляет около 6% на основе обновленных входных данных моделирования.
Моделируемый рост выручки теперь составляет 37.36%, по сравнению с предыдущим показателем в 30.90%.
Чистая маржа прибыли теперь составляет 53.69%, скорректирована с предыдущих 54.85%.
Будущий множитель P/E теперь составляет 29.02x, снижен с 35.58x в предыдущей модели.
Ставка дисконтирования теперь 10.51%, незначительно изменена с 10.49%.
Не пропустите обновления: Следите за повествованием
Повествования связывают деловую историю компании с структурированным финансовым прогнозом и каркасом справедливой стоимости. Они автоматически обновляются по мере поступления новых данных, исследований и рисков, чтобы вы могли видеть, как развивается история в реальном времени.
Перейдите в сообщество Simply Wall St и следите за повествованием о NVIDIA, чтобы быть в курсе:
Как принятие искусственного интеллекта, создание центров обработки данных и более широкие тенденции цифровизации питают ожидания многолетнего спроса на полную инфраструктуру Nvidia.
Роль Blackwell, Rubin и программной экосистемы Nvidia в поддержке надежности клиента, марж и широте областей использования в секторах, таких как автомобильная промышленность, здравоохранение и производство.
Ключевые риски вокруг контроля над экспортом, проектов чипов у клиентов, пропускной способности цепочки поставок, ограничений мощности центра обработки данных и роста операционных издержек, которые могут поставить под сомнение текущую историю роста.
Эта статья от Simply Wall St имеет общий характер. Мы предоставляем комментарии на основе исторических данных и аналитических прогнозов, используя беспристрастную методологию, и наши статьи не являются финансовым советом. Она не является рекомендацией к покупке или продаже каких-либо акций и не учитывает ваши цели или ваше финансовое положение. Мы стремимся предоставить вам анализ на долгосрочной основе, основанный на фундаментальных данных. Обратите внимание, что наш анализ может не учитывать последние анонсы компаний, влияющие на цену, или качественный материал. Simply Wall St не имеет позиции в упомянутых акциях.
В этой статье обсуждаются компании NVDA.
Есть отзывы по этой статье? Есть вопросы по содержанию? Свяжитесь с нами напрямую. В противном случае напишите на editorial-team@simplywallst.com
